ADX1227 — ADATEX bonds: terms and documents

What are the denomination and currency?

Denomination is PLN 100, with a PLN 20 million limit. The note historically confirms 200,000 bonds and PLN 20 million issued, allocated 13 December 2024; this does not establish a KDPW date. Calls may reduce the number or denomination.

Sources and quotations (3)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 31Quotation in the document’s original language

Wartość nominalna jednej Obligacji na okaziciela serii A wynosi 100,00 (słownie: sto 00/100) złotych.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 31Quotation in the document’s original language

4.3 Wielkość emisji. W ramach emisji obligacji serii A, zostało wyemitowanych 200 000 sztuk Obligacji o łącznej wartości nominalnej w wysokości 20 000 000,00 (słownie: dwadzieścia milionów 00/100) złotych. 4.4 Wartość nominalna oraz cena emisyjna Wartość nominalna jednej Obligacji na okaziciela serii A wynosi 100,00 (słownie: sto 00/100) złotych. Cena Emisyjna Obligacji wyniosła 100,00 (słownie: sto 00/100) złotych za jedną Obligację.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 31Quotation in the document’s original language

Data przydziału Obligacji 13 grudnia 2024 roku

How is interest determined?

WIBOR 6 M fixed four business days before each period. Initial margin 6.00 pp through the end of the period when mortgage 2 is established, then 5.50 pp base plus additions: adjusted-net-debt ratio≤1.2 addszero; >1.2 up to 1.4 adds 0.50 pp. Share delisting adds 0.25 pp next period, combined 0.75 pp in the higher band, except NewConnect-to-regulated transition. A reduction next period requires the qualifying event and written issuer request to the Payment Agent by the determination date. WIRON, public authority, KNF, NBP, administrator, designated organisation, CCP, then NBP rate; authority adjustment or 24-month common-publication median. Temporary absence permits return; permanent events permanently replace WIBOR; in-arrears publication postpones fixing, otherwise last rate if impossible to establish. No current fixing or active band is selected.

Sources and quotations (9)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 109Quotation in the document’s original language

14.1.3. Wysokość Marzy Podstawowej jest rowna 5,50 p.p. (piec 50/100 punktow procentowych).

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 109Quotation in the document’s original language

14.1.6. Stop Bazowa dla Obligacji jest WIBOR (Warsaw Interbank Offered Rate) dla 6-miesiecznych depozytów międzynarodowych wyrażonych w złotych tj. ustalona z dokladnoscią do 0,01 punktu procentowego wysokość oprocentowania poźyczek na polskim rynku międzybankowy dla danego okresu i podanej przyez GPW Benchmark S.A. z siedzibą w Warszawie na stronie www.gpwbenchmark.pl lub innej stronie, która ja zastapi.

When is interest paid?

Semiannual 13 June/December 2025–2027;13 December 2024 accrual start included, next payment excluded, ACT/365 and half-grosz upward rounding. Following KDPW; ordinary record date two business days before payment, with statutory and late-redemption exceptions. The terms p 112 correctly separate record and end dates; note p 35 mislabels headings. Allocation is not treated as the actual register/KDPW entry.

Sources and quotations (6)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 112Quotation in the document’s original language

| Okres odsetkowy | Początek Okresu Odsetkowego | Dzień ustalenia praw do odsetek | Koniec Okresu Odsetkowego i Dzień Płatności Odsetek | Liczba dni w okresie odsetkowym | | --- | --- | --- | --- | --- | | 1. | 13 grudnia 2024 r. | 11 czerwca 2025 r. | 13 czerwca 2025 r. | 182 | | 2. | 13 czerwca 2025 r. | 11 grudnia 2025 r. | 13 grudnia 2025 r. | 183 | | 3. | 13 grudnia 2025 r. | 11 czerwca 2026 r. | 13 czerwca 2026 r. | 182 | | 4. | 13 czerwca 2026 r. | 10 grudnia 2026 r. | 13 grudnia 2026 r. | 183 | | 5. | 13 grudnia 2026 r. | 10 czerwca 2027 r. | 13 czerwca 2027 r. | 182 | | 6. | 13 czerwca 2027 r. | 9 grudnia 2027 r. | 13 grudnia 2027 r. | 183 |

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 227Quotation in the document’s original language

„Okres Odsetkowy” oznacza okres, od pierwszego dnia pierwszego Okresu Odsetkowego, tj. Dnia Przydziału (włącznie z tym dniem) do Pierwszego Dnia Płatności Odsetek (z wyłączeniem tego dnia) lub Dnia Wcześniejszego Wykupu (z wyłączeniem tego dnia) za który płatne będą Odsetk i od Obligacji oraz każdy następny okres trwający od poprzedniego Dnia Płatności Odsetek (włącznie) do następnego Dnia Płatności Odsetek (z wyłączeniem tego dnia);

When and how is principal repaid?

Conflict in the sources

The terms and note state remaining principal plus interest on 13 December 2027, while integral notarial deeds state 11 December 2027. The discrepancy is retained without one unconditional date. Following KDPW with no additional payment for postponement. Calls may reduce number/denomination and puts accelerate redemption; the full terms have no mandatory amortisation.

The terms state 13 December 2027, while the integral notarial deeds state 11 December 2027. No resolving document is available.

Sources and quotations (3)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 98Quotation in the document’s original language

12.1. Okres do wykupu Obligaciwynosi 3 lata liczone od Dnia Przydziau Obligaci. 12.2. Dniem Wykupu jest dzien 13 grudnia 2027 r. 12.3. Wykup Obligaci moze nastapić w dniu ustalonym zgodnie z pkt 13 Warunków Emisi, w ktorym Obligacja staną są wymagalne przy Dniem Wykupu ("Dzień Wczesniejszego Wykupu"): 12.3.1. w przypadku wystapienia ktoregokolwiek ze zdarzen opisanych w pkt 13.1 - 13.2 Warunkow Emisi skutkujacych natychmiastowym wykupem Obligaci, 12.3.2. na zadanie Obligatariusza zgodnie z pkt 13.3 Warunkow Emisi, 12.3.3. na zadanie Emitenta zgodnie z pkt 13.4 Warunkow Emisi. 12.4. Wykup Obligacji (w Dniu Wykupu lub w Dniu Wcześniejszego Wykupu) nastąpi poprzez zapłatę przez Emitenta na rzecz Obligatariusza za każdą Obligację Kwoty Wykupu oraz Kwoty Odsetek. 15 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 98 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 99

Can the issuer redeem the bonds early?

Not established in the reviewed sources

The issuer may redeem a selected number; the notice procedure also includes a portion of all bonds’ denomination. Only a payment date, with at least 10 business days’ website notice. Principal and interest plus premium on redeemed principal: periodsI–II 1.50%, III 0.50%, IV 0.25%, V–VIzero. For a number of bonds, round down, add one from largest accounts, use a draw if necessary. Initial 13.4.1 describes only number, later procedure two methods; that difference is retained.

The grant in clause 13.4.1 covers a number of bonds, while the later procedure also describes a portion of all bonds’ denomination. This is not an express prohibition of the second method, but its grant of authority is not unambiguously established; the other dates and premiums remain described.

Sources and quotations (3)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 33Quotation in the document’s original language

4.6.3.1 Emitent ma prawo, ale nie obowiązek, wykupu określonej przez siebie liczby Obligacji (wykup całościowy lub częściowy skutkujący umorzeniem wykupywanych Obligacji) przed Dniem Wykupu („Wcześniejszy Wykup na Żądanie Emitenta ”). W przypadku częściowego Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta Emitent może dokonywać tego Wcześniejszego Wykupu wielokrotnie. 4.6.3.2 Dniem Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta może być tylko i wyłącznie dzień wskazany, jako Dzień Płatności.

Who is the issuer?

The issuer of series A is ADATEX S.A., Dąbrowa Górnicza, KRS 0000451245.

Sources and quotations (2)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 225Quotation in the document’s original language

„Emitent” lub „Spółka” oznacza spółkę ADATEX S.A. z siedzibą w Dąbrowie Górniczej, adres: ul. Graniczna 34B, lok. U24, 41 -300 Dąbrowa Górnicza, wpisaną do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy Katowice -Wschód w Katowicach, VIII Wydział Gospodar czy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000451245, REGON: 021441191, NIP: 6922492411, o kapitale zakładowym (wpłaconym w całości) wynoszącym na dzień sporządzenia Warunków Emisji 32 061 135zł, dla której prowadzona jest strona internetowa pod adresem www.adatex.pl, będącą emitentem Obligacji;

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 82Quotation in the document’s original language

w sprawie dokonania przydziału obligacji serii A

What are the proceeds intended for?

When can an investor demand early redemption?

Not established in the reviewed sources

Written or qualified-electronic demand to issuer and account provider, stating an ongoing ground, number and mandatory ownership evidence. Missing timely security gives immediate redemption on demand. Other ongoing defaults are paid 30 days after the demand-window end. Complete factual/legal cure before any holder demand, with issuer notice, removes the ground; prior consent or subsequent meeting resolution may waive demands. Material culpable/non-culpable delay permissions 13.3.1 and window operator 13.3.6(d) remain OCR-damaged and are not reconstructed. Signed registered letter/courier with receipt or personal acknowledgment and ownership evidence.

Material permissions in 13.3.1 and the demand-window operator in 13.3.6(d) remain OCR-damaged. The complete demand rule is not confirmed.

Sources and quotations (4)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 99Quotation in the document’s original language

13.3.2. Wcześniejszy Wykup zgodnie z art. 74 ust. 3 Ustawy o obligacjach W przypadku, gdy Emitent nie ustanowił lub nie spowodował ustanowienia zabezpieczenia w terminach wynikających z Warunków Emisji, Obligacje podlegają, na żądanie Obligatariusza, natychmiastowemu wykupowi.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 106Quotation in the document’s original language

13.3.5. Ježeli stan faktyczny stanowiący Przypadek Naruszenia przystanie trwać, a wszelkie.go skutki prawne zostana usuniete przydat zglioszenia zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza przyez ktolegokolwiek z Obligatariuszy, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 13.3.4, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji, wystapienie takiego zdarzenia nie bedzie uwazane za stanowymi Przypadek Naruszenia stanowymi podstawę zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza. Za Przypadek Naruszenia nie bedzie uwazane takze wystapienie takiego zdarzenia, ktore spelnilia chociażby jeder z nastepujacych warunków (i) na wystapienie takiego zdarzenia wyraźto zgodę Zgromadzenia Obligatariuszy w formie uchwały, (ii) pomimo wystapienia takiego zdarzenia, Zgromadzenia Obligatariuszy podjeło uchwały o braku zgody na składanie przyez Obligatariuszy zadań Wczesniejszego Wykupu.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 107Quotation in the document’s original language

e) Zawiadomienie z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinno zostac przeslane przy Obligatariusza Emitentow oraz wlasciwemu Podmiotow Prowadzacemu Rachunek w formie pisemnej lub w formie elektronicnej (w Rozumieniu art. 78' Kodeksu Cywilnego); f) Zawiadomienie z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinno wskazywa: i. liczbe posiadanych przy Obligatariusza Obligaci objętych zȩdaniem Wczȩniejszego Wykupu, ii. odpowiednia trwajac okolicznosc okreslona w pkt 13.3.1 lub 13.3.2 albo trwajacy Przypadek Naruszenia stanowiece podstawe zadania wykupu Obligaci przy Obligatariusza; g) Obligatariusz wraz z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinien przystawic dokument potwierdzajcy zgodnie z Ustaw o obrocie fakt posiadania Obligaci przy Obligatariusza zadajacego dokonania Wczesniejszego Wykupu; h) Emitent zobowiazany bedzie dokonać Wczesniejszego Wykupu na zadanie Obligatariusza w terminie 30 (trzydzieci) dni od Dnia Zakończenia Przyjmowania Zadán.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 128Quotation in the document’s original language

18.2. Wszelkie zawiadomienia skierowane przez Obligatariuszy do Emitenta będą ważne o ile zostaną przekazane listem poleconym lub kurierem za zwrotnym potwierdzeniem odbioru lub bezpośrednio za pokwitowaniem odbioru na adres siedziby Emitenta wraz ze Świadectwem Depozytowym lub innym dokumentem potwierdzającym zgodnie z Ustawą o obrocie fakt posiadania Obligacji przez Obligatariusza na dzień sporządzenia zawiadomienia. 45 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 128 z 232

What security and repayment ranking apply?

Conflict in the sources

Mortgage 1 over issuer land in Otrębusy,150%principal up toPLN 30 million, first rank and final entry within 360 days of allocation. Mortgage 2 over 18 Badimex commercial units at Graniczna 34 B,150%up toPLN 30 million, initially behind bank liens ofPLN 24 million/2.873 million, first rank within 180 days. Historical valuationsPLN 6.352 million 18 October 2024 and 29.7901 million 23 September 2024. Equal future-series security limited toPLN 20 million combined principal. RK/SK share pledges 75%each,150%total,90-day entry,55,555,556 shares each; administratorWojciechPfadt. Blank note, insurance assignment to restricted account and specified subordinated loans.11 December 2024 deeds establish declarations, not final entries;28 March 2025 note historically reports first-rank mortgages and SK 30 January/RK 26 March 2025 pledges, not current status. Assignment 45 days versus allocation deadline, note 20 million versus executed 40 million submission, and Badimex 2024 recital versus 2037 operative deadline conflicts remain.

The amounts or deadlines described differ between sources. Conflicting statements are not treated as one unconditional rule.

Sources and quotations (15)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 114Quotation in the document’s original language

15.7. Hipoteka umowna Roszczenia Obligatariuszy wobec Emitenta, wynikające z Obligacji i związane z emisją Obligacji będą zabezpieczone Hipoteką, która w równym stopniu i docelowo z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) będzie zabezpieczać wszystkie roszczenia wynikające z Obligacji serii A na zasadach określonych w pkt 15.7.1 oraz pkt 15.7.2. 15.7.1. Hipoteka umowna na Przedmiocie Hipoteki 1 – Hipoteka 1 a) Emitent, jako Właściciel Nieruchomości 1 ustanowi na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A. Suma Hipoteki 1: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów) złotych i docelowo zostanie wpisana z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) („Hipoteka 1”). Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 1 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. a) Warunków Emisji. b) Określenie Przedmiotu Hipoteki 1 Nieruchomość gruntowa obejmująca działki nr 477/27, 477/28, o łącznej powierzchni 3,1759 ha, obręb 0015 Otrębusy, gmina Brwinów, powiat pruszkowski w województwie mazowieckim, dla której to nieruchomości prowadzona jest przez Sąd Rejonowy w Pruszkowie Wydział Ksiąg Wieczystych Księga Wieczysta KW nr WA1P/00049551/9 („Nieruchomość 1”). c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 1 31 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 114 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 115Quotation in the document’s original language

d) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 1 Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1 wpisane są brak jest jakichkolwiek wpisów. e) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 1 Hipoteka 1 zostanie ustanowiona na najwyższym (pierwszym) miejscu hipotecznym w terminie 360 dni od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 1 rozumie się prawomocne dokonanie odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1. f) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 1 Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 1 wycenie uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność i niezależność. Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Kancelaria Rzeczoznawcy Majątkowego „RENOMA” mgr Patrycja Piszczan wycenila Przedmiot Hipoteki 1 na łączną kwotę: 6.352.000,00 (słownie: sześć milionów trzysta pięćdziesiąt dwa tysiące 00/100)) złotych. Wycena została potwierdzona „Operatem szacunkowym 1” z dnia 18 października 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 2 do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 1”). Wycena nie stanowi gwarancji, że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 1 zostanie sprzedany po tej cenie. g) Zmiana treści Hipoteki 1 Treść Hipoteki 1 ustanowionej na Nieruchomości 1 będzie mogła zostać w przyszłości zmieniona przez Emitenta oraz Administratora Zabezpieczenia w ten sposób, iż bez uszczerbku dla zabezpieczenia wierzytelności z Obligacji, Hipoteka 1 będzie zabezpieczać również wierzytelności z tytułu wyemitowanych Pozostałych Obligacji z jednakowym pierwszeństwem zaspokojenia, jednakże łączna wartość nominalna Obligacji i Pozostałych Obligacji posiadających zabezpieczenie hipoteczne na tej samej Nieruchomości 1, nie może przekroczyć 20.000.000,00 PLN. #

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 115Quotation in the document’s original language

15.7.2. Hipoteka umowna łączna na Przedmiocie Hipoteki 2 – Hipoteka 2 a) Emitent zobowiązuje się doprowadzić do ustanowienia przez Właściciela Nieruchomości 2 na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną łączną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A. Suma Hipoteki 2: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów). Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym po hipotekach, o których mowa w lit. e) poniżej, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) istniejącego obciążenia wskazanego w lit. e) na Nieruchomości 2. Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 2 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. b) Warunków Emisji. 32 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 115 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 117Quotation in the document’s original language

c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 2 Emitent zobowiązuje się spowodować, że do Dnia Przydziału, notariusz, w obecności którego zostanie sporządzony akt w przedmiocie ustanowienia Hipoteki 2 na rzecz Administratora Hipoteki, złoży z wykorzystaniem systemu teleinformatycznego w odpowiednim sądzie wieczystościowym wniosek o wpis Hipoteki 2. # d) Oświadczenie o poddaniu się egzekucji z Hipoteki 2 Emitent zobowiązuje się spowodować, że nie później niż do Dnia Przydziału, Właściciel Nieruchomości 2 (a w razie zbycia Nieruchomości 2 – każdy nowy właściciel Nieruchomości 2) ustanowi tytuł egzekucyjny na podstawie art. 777 § 1 pkt 6) Kodeksu postępowania cywilnego, na mocy którego podda się egzekucji z Przedmiotu Hipoteki 2 co do obowiązku zapłaty kwoty do 150% łącznej wartości nominalnej emitowanych Obligacji serii A – najpóźniej w Dniu Przydziału, w celu zabezpieczenia wszelkich zobowiązań pieniężnych Emitenta z tytułu emisji Obligacji, w szczególności z tytułu Kwoty Wykupu i Kwoty Odsetek, odsetek za opóźnienie, jak również kosztów związanych z dochodzeniem zobowiązań pieniężnych wynikających z danej serii Obligacji serii A, przy czym Administrator Hipoteki będzie mógł wystąpić o nadanie temu aktowi klauzuli wykonalności do dnia 31 grudnia 2037 r. („Oświadczenie o Poddaniu się Egzekucji przez Właściciela Nieruchomości 2”). Z chwilą spełnienia wszystkich świadczeń pieniężnych z tytułu Obligacji serii A wygasa uprawnienie Administratora Hipoteki do wystąpienia z wnioskiem o nadanie danemu 34 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 117 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 118Quotation in the document’s original language

e) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 2 Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w działach IV ksiąg wieczystych prowadzonych dla każdego z lokali opisanych w pkt 15.7.2. lit. b) powyżej, które łącznie określane są na potrzeby niniejszych Warunków Emisji Nieruchomością 2 wpisane są: (i) hipoteka umowna lączna w kwocie 24.000.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów na rzechz Banku Spóldzielczego w Tychach (do 11.000.000,-00 zł), ABS Banku Spóldzielczego w Andrychowie (do 4.000.000,00 zł) oraz Banku Spóldzielczego w Skoczowie (do kwoty 9.000.000,00 zł). Administratorem opisanej wyzej hipoteki umownej lącznej jest Bank Spóldzielczy w Tychach; (ii) hipoteka umowna lączna w kwocie 2.873.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów banku na rzechz Banku Spóldzielczego w Skawinie; zwane łącznie („Istniejące Obciążenie na Nieruchomości 2”). Właściciel Nieruchomości 2 pozyskał od Banku Spółdzielczego w Tychach pełniącego funkcję administratora hipoteki w rozumieniu art. 68(2) ustawy z dnia ¹ lipca 1982 r. o księgach wieczystych i hipotece w dniu 24 października 2024 r. oraz od Banku Spółdzielczego w Skawinie w dniu 6 listopada 2024 r. promesy, na podstawie których podmioty te zobowiązały się do wykreślenia Istniejącego Obciążenia na Nieruchomości 2. Jeżeli do czasu złożenia wniosku, o którym mowa w pkt 15.7.2 lit. b) Przedmiot Hipoteki 2 będzie pozostawał obciążony Istniejącym Obciążeniem na Nieruchomości 2, Emitent zapewni, że Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym po hipotekach, o których mowa w zdaniu pierwszym, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) Istniejącego Obciążenia na Nieruchomości 2. f) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 2 Docelowo Hipoteka 2 zostanie ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym w terminie 180 dni od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 2 rozumie się prawomocne dokonanie odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 2. g) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 2 Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 2 wycenie uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność i niezależność. Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Usługi Projektowe i Budowane mgr. Inż. Arkadiusz Kumański wycenił Przedmiot Hipoteki 2 na łączną kwotę: 29.790.100,00 (słownie: dwadzieścia dziewięć milionów siedemset dziewięćdziesiąt tysięcy sto 00/100) złotych. Wycena została potwierdzona „Operatem szacunkowym 2” z dnia 23 września 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 3 do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 2”). Wycena nie stanowi gwarancji, że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 2 zostanie sprzedany po tej cenie. h) Zmiana treści Hipoteki 2 35 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 118 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 123Quotation in the document’s original language

(i) Akcje nalezace do Zastawcy RK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu RK"); (ii) Akcje nalezace do Zastawcy SK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu SK); łącznie Akcje należące do Zastawców, których wartość zgodnie z Wyceną będzie odpowiadała co najmniej 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji b) Termin ustanowienia zastawu rejestrowego Emitent zobowiązuje się, że w terminie do Dnia Przydziału zostaną zawarte umowy zastawu rejestrowego pomiędzy: (i) Administratorem Zastawu a Zastawcq RK \((,UmowyZastawuRK^{\prime \prime})\) (ii) Administratorem Zastawu a Zastawcq SK \((,UmowyZastawuSK^{\prime \prime})\) których przedmiotem będzie ustanowienie zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu Rejestrowego opisanego w pkt 15.10 lit. a) powyżej oraz złożone wnioski o wpisanie zastawów rejestrowych do rejestru zastawów następujących zastawów rejestrowych: (i) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu RK na podstawie Umowy Zastawu RK \((,Zastawu\) Rejestrowego RK"); (ii) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu SK na podstawie Umowy Zastawu SK \((,Zastawu\) Rejestrowego SK"); Emitent zobowiązuje się spowodować, że każdy z osobna Zastaw Rejestrowy RK oraz Zastaw Rejestrowy SK zostanie ustanowiony na Akcjach: (i) w terminie 90 dni od Dnia Przydziau, (ii) z najwyzszym pierwszeinstwem zaspokojenia, (iii) najwyszysz sumy zabeepieczenia stanowiece \(75\%\) facznej wartosci nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligaci (tj. do 55.555.556 sztuk Akcji) co łącznie daje sumę zabezpieczenia do 150% łącznej wartości nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligacji (tj. do 111.111.112 sztuk Akcji). Administrator Zastawu zobowiązany będzie na podstawie zawartej Umowy Zastawu RK oraz Umowy Zastawu SK do wykonywania we własnym imieniu lecz na rachunek Obligatariuszy praw i obowiązków zastawnika wynikających z umowy zastawniczej i przepisów prawa. Pod warunkiem przedstawienia Administratorowi Zastawu aktualizacji Wyceny Akcji, z której wynikał będzie wzrost wartości Akcji, do dnia złożenia wniosku, o którym mowa w niniejszym pkt. 15.10 lit. b) każdy z podmiotów będących posiadaczem Zastawu Rejestrowego RK oraz Zastawu Rejestrowego SK mogą zawrzeć z Administratorem Zastawu (a Administrator Zastawu na wniosek Emitenta będzie zobowiązany) aneks do każdej z wyżej wymienionych umów zastawu rejestrowego na Akcjach w celu zmiany (zmniejszenia) liczby Akcji objętych odpowiednio Zastawem Rejestrowym RK bądź Zastawem Rejestrowym SK do poziomu, który odpowiadał będzie liczbie Akcji, których łączna wartość wyznaczona w oparciu o taką zaktualizowaną Wycenę będzie wynosiła minimum 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. Aktualizacja Wyceny Akcji, o której mowa w zdaniu poprzednim nie stanowi okresowej aktualizacji wyceny, o której mowa w art. 30 ust. 3 Ustawy o Obligacjach. 40 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 123 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 24Quotation in the document’s original language

Na datę sporządzenia niniejsze j Noty Informacyjnej Hipoteka na Nieruchomości 1 oraz Nieruchomości 2 została ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym. Na dzień sporządzenia niniejszej Noty Informacyjnej Emitent ocenia istotność powyższego ryzyka oraz prawdopodobieństwo jego wystąpienia jako niskie.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 24Quotation in the document’s original language

W dniu 30 stycznia 2025 r. ustanowiony został zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu SK, zaś w dniu 26_marca 2025 r. został ustanowiony zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu RK . Istnieje ryzyko, że Akcje będące przedmiotem rzeczonego zabezpieczenia będą trudno zbywalne, obrót nimi zostanie ograniczony (w szczególności notowania akcji mogą zostać zawieszone), albo będą zbywane w warunkach sprzedaży wymuszonej, co może spowodować ograniczenie lub nawet brak możliwości zbycia tego przedmiotu zabezpieczenia po cenie dającej możliwość zaspokojenia roszczeń Obligatariuszy.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 126Quotation in the document’s original language

# 15.13. Weksel własny in blanco Emitenta Wszelkie wierzytelności Obligatariuszy względem Emitenta wynikające z Obligacji będą zabezpieczone poprzez wystawienie przez Emitenta Weksla Własnego in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz z Deklaracją Wekslową sporządzoną z podpisami notarialnie poświadczonymi, przy czym: 43 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 126 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 178Quotation in the document’s original language

# § 2. 1. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że co do obowiązku zapłaty wszelkich kwot wynikających z odpowiedzialności osobistej Emitenta związanej z emisją Obligacji w szczególności z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z każdego z tych tytułów, a także wynagrodzenia Administratora Zabezpieczenia za te czynności, poddaje reprezentowaną przez siebie spółkę pod firmą ADATEX Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej egzekucji na rzecz Administratora Zabezpieczenia, tj. Pana Wojciecha Pfadt, syna Stanisława i Ireny, PESEL zamieszkałego , działającego w imieniu własnym lecz na rachunek Obligatariuszy Obligacji serii A Emitenta, wprost z niniejszego aktu z całego majątku spółki, w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego, do kwoty stanowiącej 200% maksymalnej wartości wyemitowanych Obligacji, tj. do kwoty 40.000.000,00 zł (czterdzieści milionów złotych) .--- 2. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że zdarzeniem, o którym mowa w art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego (zdarzenie, od którego uzależnione jest każdorazowe wykonanie obowiązku), jest złożenie przez Administratora Zabezpieczenia wezwania do zapłaty całości lub części wierzytelności z tytułu Obligacji serii A wraz z Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 178 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 121Quotation in the document’s original language

# 15.8. Przelew wierzytelności z tytułu polisy ubezpieczeniowych Nieruchomości – zabezpieczenie przyszłe Emitent zobowiązuje się doprowadzić by Właściciel Nieruchomości 2, a zarazem ubezpieczający zawarł z Administratorem Zabezpieczenia w terminie 45 dni od Dnia Przydziału Umowę Przelewu Wierzytelności z tytułu niżej wskazanych polis ubezpieczeniowych Nieruchomości 2, na mocy której pomiędzy Właścicielem Nieruchomości 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastąpi przelew wierzytelności przysługującej spółce Badimex sp. z o. o. wobec firmy ubezpieczeniowej z tytułu prawa odszkodowawczego każdej następnej umowy ubezpieczenia, stwierdzonej kolejną polisą będącej ich kontynuacją. Określenie polis ubezpieczeniowych: | Lokal | Adres | Numer polisy | Okres obowiązywania | | --- | --- | --- | --- | | lokal U1 | lokal niemieszkalny nr U1 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U2 | lokal niemieszkalny nr U2 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 | | lokal U3 | lokal niemieszkalny nr U3 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 | | lokal U11 | lokal niemieszkalny nr U11 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U12 | lokal niemieszkalny nr U12 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U13 | lokal niemieszkalny nr U13 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U14 | lokal niemieszkalny nr U14 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U15 | lokal niemieszkalny nr U15 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U16 | lokal niemieszkalny nr U16 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U17 | lokal niemieszkalny nr U17 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U18 | lokal niemieszkalny nr U18 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U21 | lokal niemieszkalny nr U21 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U22 | lokal niemieszkalny nr U22 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U23 | lokal niemieszkalny nr U23 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U24 | lokal niemieszkalny nr U24 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U25 | lokal niemieszkalny nr U25 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | 38 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 121 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 166Quotation in the document’s original language

3. Emitent zobowiazuju sie doprowadzić by wlasciciel Nieruchomosci 2, Badimex Sp. z o.o. jako ubezpieczajcy zawarl z Administratorem Zabezpieczenia do Dnia Przydzialu Umowę Przelewu Wierzytelnosci z tytulu polis ubezpieczeniowych Nieruchomosci 2 wymienionych szczegółow o Warunkach Emisji Obligaci, na mocy ktorej pomiedzy wlascicielem Nieruchomosci 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastapi przyelew wierzytelnosci przyslugujacej wlascicielowy Nieruchomosci 2 wobec firmy ubezpieczeniowej z tytulu prawa odszkodowawczego z tytulu wiazacych w chwili zawarcia Umowy umów ubezpieczenia oraz kaźdych nastepnych umów ubezpieczenia, stwierdzonych kolejnymi polisami;będymi kontynuacja ubezpieczenia.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 201Quotation in the document’s original language

mógł wystąpić o nadanie temu aktowi klauzuli wykonalności do dnia 31 grudnia 2024 r.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 205Quotation in the document’s original language

4. Lukasz Badoń dzialajacy w imieniu i na rzechz Spolki prowadzonej pod firma: Badimex Spol z ograniczona odpowiedzialnosci z siedzibw Dabrowie Gorniczej oswiadcza, ze Administrat Hipoteki要去ystapić z wnioskiem o nadanie temu aktowski klauzuli wykonalnosci w zakres §5 ust. 1, jegnokrotnie lub wielokrotnie (tj. zawsze, gdy wystapi opisane powyzej zdarzenie), do wyczerpania maksymalnej kwoty wskazanej w ust. 1 powyzej, jegnakze nie poźniaj niz dnia 31 grudnia 2037 roku.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 95Quotation in the document’s original language

2.2. Obligacja stanowia niedowolne, niedporzadkowane i bezwarunkowe zobowiazania Emitenta, równe i bez pierwszeinstwa zaspokojenia wzgludem siebie oraz (z zastrzezeniem wyjatków winikajczych z bezwzględnie obowiazujacych przyepsów prawa) równe wzgludem wzystkich pozostalych obecnych lub przyszlych, niedzabezpieczonych rzejcowo i niedporzadkowanych zobowiazań Emitenta.

Which breaches give bondholders rights?

Not established in the reviewed sources

Thirty grounds(a–dd) include the obligations/security described above; debt/acceleration overPLN 5 million with 10 business-day post-demand cure, ambiguous 1.4 ratio, compulsory administration/execution overPLN 5 million not stopped 180 days with article 822 exception, unpaid final amounts≥PLN 5 million, insolvency/negotiations/organ already convened for proceedings/arrangement, dissolution/foreign relocation. Purpose reports until fully used and misuse; meeting 14 days with session 21 days after convening, minutes 7 days and right until publication; false/late information>10 business days, noASOapplication 6 months, delisting with transition exception, false assurances. Complete cure before any demand or consent/resolution may remove the ground. Material put operators remain OCR-limited. No current breach is asserted.

The established default grounds remain described. The 1.4 threshold uses an ambiguous ratio name and verification date, and material put-permission operators remain damaged in OCR. The complete scope of triggers and exercise of the right is not inferred.

Sources and quotations (17)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 100Quotation in the document’s original language

a) Zmiana prowadzenia Podstawowej Działalności Gospodarczej i. Emitent zmieni rodzaj prowadzonej Podstawowej Dzialnosci Gospodarczej. ii. Za zmianę rodzaju prowadzonej Podstawowej Działalnosci Gospodarczej w istotnej czȩci rozumie są sytuacje, w krójer przychody Grupy Emitenta z Podstawowej Działalnosci Gospodarczej, wyniosą mniej niz 75% calkowitych przychodów Grupy Emitenta, na podstawie rocznych skonsolidowych przychodów Grupy Emitenta poźawszy od sprawozdania za rok 2024r. b) Zaprzestanie działalności Emitent zaprzestanie lub oświadczy, że zamierza zaprzestać prowadzenia w całości lub istotnej części Podstawowej Działalności Gospodarczej, którą prowadził w dniu podjęcia Uchwały Zarządu. c) Zmiana właścicielska, zmiana formy prawnej, przekształcenie i. jezeli Emitent podejmie uchwale w przydmiocie: i) dokonania zmiany formy prawnej lub ii) przysztańcia lub iii) przyejcie innego podmiotu bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy; ii. zmianie ulegnie struktura wlascielska Emitenta, wskutek czego: Pan Robert Kijak wraz Sylwia Kijak ("Zastawca") nie beda posiadali lacznie posrednio lub bezposrednio akci Emitenta reprezentujacych co najmnej niz \(60\%\) (szeccdziesiat procent) kapita zu zakadowego Emitenta oraz do najmnej \(60\%\) (szeccdziesiat procent) ogolu glosow na Walnym Zgromadzeniu Emitenta.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 100Quotation in the document’s original language

d) Regulowanie zobowiązań przez Emitenta oraz podmioty z Grupy Emitenta Jeżeli jakiekolwiek Zadłużenie Finansowe Emitenta lub jakiegokolwiek Podmiotu Zależnego w łącznej kwocie przekraczającej równowartość 5.000.000,00 PLN, nie zostało spłacone w terminie lub w sposób prawnie skuteczny zostało postawione w stan wymagalności przed ustalonym terminem wymagalności takiego Zadłużenia Finansowego z powodu zażądania wcześniejszej spłaty takiego Zadłużenia Finansowego w wyniku wystąpienia przypadku naruszenia (dowolnie opisanego) i upływu odpowiedniego okresu do usunięcia takiego naruszenia (w tym spłaty). Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 10 (dziesięciu) Dni Roboczych od skierowania przez Obligatariusza do Emitenta pisemnego żądania Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Obligatariusza. e) Naruszenie Wskaźnika Zadłużenia Netto Emitenta Wskaźnik Zadłużenia w Dniu Weryfikacji będzie wyższy niż 1,4. f) Rozporządzenie majątkiem Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta, w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub niepowiązanych ze sobą transakcji na rzecz innego podmiotu, nie należącego do Grupy Emitenta, której przedmiotem będą aktywa o wartości co najmniej 5% (pięć procent) Skonsolidowanych Kapitałów Własnych Grupy Emitenta, na warunkach odbiegających od warunków rynkowych o co najmniej 30% wartości transakcji na niekorzyść Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta, i w przypadku zbycia, zbywane aktywo (zbywane aktywa) według swojej wartości rynkowej nie zostanie (zostaną) zastąpione innym aktywem (innymi aktywami) o zbliżonej lub wyższej wartości rynkowej, z wyłączeniem rozporządzeń lub transakcji podlegających ustanowieniu 17 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 100 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 101Quotation in the document’s original language

zabezpieczeń w związku z pozyskaniem finansowania dla działalności Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 101Quotation in the document’s original language

# g) Dywidenda i transfer gotówki Jeżeli przez dniem spełnienia wszystkich świadczeń z tytułu Obligacji, w danym roku obrotowym Emitent wypłaci dywidendę, dokona skupu akcji lub dokona innej formy transferu gotówki, zbliżonej w sensie ekonomicznym do ww. wypłaty dywidendy, skupu akcji skutkującej transferem przedmiotowych aktywów poza Grupę Emitenta, z wyłączeniem środków przeznaczonych na pokrycie kosztów w związku z ustanowieniem Zabezpieczeń określonych w Warunkach Emisji oraz odsetek, które są należne z tytuł Pożyczek Dozwolonych oraz Pożyczek Badimex do łącznej kwoty 1 000 000 PLN. # h) Zabezpieczenie - Hipoteka i. Jezeli w terminie 360 dni od Dnia Przydziau Hipoteka 1 nie zostanie ustanowiona na Przedmiocie Hipoteki 1; lub ii. Jezeli w terminie 180 dni od Dnia Przydziau Hipoteka 2 nie zostanie ustanowiona na pierwszym.), iii. Jezeli w terminie 180 dni od zlozenia wniosku o ustanowienie Hipoteki Uzupelniajaiej nie zostanie wpisana na pierwszym.), lub iv. Jezeli ktorekolwiek z Zabezpieczen stanie sie niewazne, nieegzekwowalne lub okaze sie niedgodne; lub v. Jezeli na jakiejkolwiek Nieruchomosci zostanie ustanowione innate zabezpieczenia niz Hipoteka, chyba ze: A. zabezpieczenia to zostanie udzielone wylacznie w celu pozyskania srodkow na wykup Obligaci; lub B. analogiczne zabeepieczenie zostanie ustanowione na rzech Obligaci.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 101Quotation in the document’s original language

# i) Zabezpieczenie - Zastaw i. [obciążenie Przedmiotu Zastawu] Jeżeli nastąpi obciążenie Przedmiotu Zastawu wbrew ograniczeniom wynikającym z którejkolwiek Umowy Zastawu zawartej z Administratorem Zastawu; ii. [odmowa wpisu Zastawu Rejestrowego] Jeżeli uprawomocni się orzeczenie właściwego sądu odmawiające wpisu Zastawu Rejestrowego na Akcjach do rejestru zastawów i w ciągu 14 dni nie zostanie złożony ponowny, poprawny wniosek o dokonanie takiego wpisu do rejestru zastawów; iii. [cofnięcie wniosku o wpis Zastawu Rejestrowego] Jeżeli wniosek o wpis Zastawu Rejestrowego na Akcjach do rejestru zastawów zostanie cofnięty i w ciągu 7 dni nie zostanie złożony ponowny wniosek o wpis (przy czym cofnięcie wniosku może nastąpić nie więcej niż dwukrotnie); iv. [nieustanowienie Zastawu Rejestrowego na Akcjach] Jeżeli Zastaw Rejestrowy na Akcjach w terminie 90 dni od Dnia Przydziału nie zostanie wpisany na pierwszym miejscu w rejestrze zastawów lub niezgodnie z Warunkami Emisji zostanie z niego wykreślony lub przesunięty na niższe miejsce 18 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 101 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 102Quotation in the document’s original language

przed spłatą wszelkich wierzytelności z tytułu Obligacji, z zastrzeżeniem, że nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli Emitent w terminie 60 dni od dnia wystąpienia takiej sytuacji ustanowi lub spowoduje ustanowienie innego zabezpieczenia Obligacji o co najmniej takiej wartości jaka wynika z pkt 15.10 Warunków Emisji na innym zbiorze płynnych aktywów Emitenta. # j) Zabezpieczenie – cesia z polis ubezpieczeniowych Jeżeli w ciągu 45 dni od Dnia Przydziału nie zostaną zawarte umowy przelewu wierzytelności z tytułu polis ubezpieczeniowych, o których mowa w pkt 15.8 Warunków Emisji.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 102Quotation in the document’s original language

# k) Wartość zabezpieczenia # i. [spadek wartości przedmiotu Hipoteki] Wskaźnik LTV będzie wyższy niż 70%. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 20 (dwudziestu) Dni Roboczych tj. poprzez przeznaczenie środków pieniężnych w wysokości wyrównującej wskaźnik LTV lub w terminie 30 (trzydziestu) Dni Roboczych liczonych od dnia, w którym Emitent jest zobowiązany do udostępnienia informacji na temat poziomu tego wskaźnika w Dniu Weryfikacji zgodnie z pkt 15.7.4 lit. b) Warunków Emisji w przypadku Hipoteki Uzupełniającej (w w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie Hipoteki Uzupełniającej). # ii. [spadek wartości Akcji] Wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. tj. poprzez uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. W w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 102Quotation in the document’s original language

# l) Udzielanie finansowania Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia jako pożyczkodawca jakiejkolwiek pożyczki jakiejkolwiek osobie lub jakiemukolwiek podmiotowi spoza Grupy Emitenta (przy czym pod pojęciem pożyczki należy rozumieć w tym wypadku także każdą inną niż umowa pożyczki formę finansowania o skutku ekonomicznym zbliżonym do umowy pożyczki) w wysokości przekraczającej 5.000.000,00 PLN. # m) Udzielenie poręczeń Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia poręczenia lub dokona innych czynności prawnych o skutkach ekonomicznych zbliżonych do któregokolwiek wyżej wskazanych na rzecz podmiotu spoza Grupy Emitenta. Powyższe nie ma zastosowania do udzielania gwarancji, poręczeń i innych zabezpieczeń, które nie stanowią Zadłużenia Finansowego. 19 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 102 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 103Quotation in the document’s original language

# n) Finansowanie rozwoju Grupy Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta wyemituje obligacje, które zostaną objęte przez podmioty spoza Grupy Emitenta, o terminie ostatecznego wykupu przypadającym przed Dniem Wykupu Obligacji, chyba że środki pozyskane z takiej emisji zostaną w całości przeznaczone na wykup Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu. # o) Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta zaciągnie zobowiązanie w wobec podmiotu trzeciego opisane jako Pożyczka Dozwolona (bez należnych odsetek) i w terminie od 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej nie zostanie zawarta umowa podporządkowania pomiędzy Emitentem, wierzycielem oraz Administratorem Zabezpieczenia dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Dozwolonych. # p) Bezwarunkowa opcja put Jeżeli Emitent lub podmiot wchodzący w skład Grupy Emitenta wyemitują jakiekolwiek obligacje lub inne dłużne instrumenty finansowe, których warunki emisji będą uprawniały wierzyciela do żądania wykupu bez spełnienia się jakiegokolwiek warunku (bezwarunkowa opcja put). # q) Kolejność spłat Jeżeli Emitent wykupi lub dokona nabycia w celu ich umorzenia, lub podejmie decyzję o przedterminowym wykupie jakichkolwiek obligacji o terminie zapadalności przypadającym po terminie zapadalności Obligacji, chyba że Emitent dokona równoczesnego wykupu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu. # r) Udostępnienie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Jeżeli Emitent nie sporządzi i nie opublikuje skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej począwszy Sprawozdania Finansowego za rok 2024 zgodnie z wymogami Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 103Quotation in the document’s original language

# s) Postępowanie egzekucyjne i. jezeli wydane zostanie prawomocne orzeczenia w sprawie ustanowienia zaradu przymusowej Emitenta lub ktoremukolwiek Podmiotow z Grupy Emitenta; ii. jezeli w odniesieniu do skladników majątkowych Emitenta ktoremukolwiek Podmiotow z Grupy Emitenta nastapoło zajęcie komornicze lub zostala skierOWANA egzekucja w kwocie przykraczajacej rownowartość 5.000.000,00 PLN, ktora nie zostala umorzona lub uchylona lub w jakikolwiek inny sposob wstrzymana w ciagu 180 (sto osiemdziesiat) dni od dnia uzyskania przy Emitenta informaci o jej Rozpoczeciu, i w razie wniesienia srodka zaskarzenia nie zostala we wskazanym powyzej terminie wstrzymana do czasu Rozpatrzenia srodka zaskarzenia, chyba ze Emitent zlozy, zgodnie z art. 822 Kodeksu postepowania cywilnego, nieduzacwy wąpliwość dowód na piśmie, ze obłowiazku swojejogo dopelnil. # t) Brak płatności zasadzonych kwot Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta nie zapłaci w wymaganym terminie kwoty w łącznej wysokości co najmniej 5.000.000,00 PLN lub równowartość tej kwoty 20 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 103 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 104Quotation in the document’s original language

w innej walucie, zasądzonej jednym lub więcej prawomocnym orzeczeniem lub ostateczną decyzją administracyjną, od których nie przysługuje środek zaskarżenia.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 104Quotation in the document’s original language

# u) Niewypłacalność i. Ježeli Emitent oglosi, ze stał sie niewyplacalny w Rozumieniu przypeśów Prawa Upadlosciwogo lub Prawa Restrukturyzacyjngo; ii. Ježeli Emitent uzna na piśmie swoja niewyplacalnosć; iii. Ježeli z powodu zagrożenia niewyplacalnoscią Emitent Rozpocznie negocjacej z ogólem lub wiekszość swoich wierzycieli w celu zmiany zaśad splaty swojejego zadluzenia; iv. w odniesieniu do Emitenta wyznaczony zostanie likwidator, syndyk, zarzadca przymusowy, nadzorca sądowy lub administrator. # v) Postępowanie upadłościowe lub restrukturyzacyjne i. Zostanie zwołane posiedzenie jakiegokolwiek organu Emitenta w celu podjęcia uchwały w przedmiocie: A. zlozenia wniosku o ogloszenie upadlosci Emitenta w Rozumieniu Prawa Upadlosciowego; lub B. zlozenia wniosku o wszcęcie postepowania restrukturyzacyjngo Emitenta w Rozumieniu art. 2 Prawa Restrukturyzacyjngo; lub C. podęcia jakichkolwiek czynnosci majęcych na celu inicjacje postepowania o zatwierdzenia ukladu w Rozumieniu art. 2 pkt 1 Prawa Restrukturyzacyjngo w stosunku do Emitenta, w szczególnosci w przydmiocie przygotowania propozycji ukladowych, zawarcia umowy z nadzorcą ukladu, o ktorej mowa w art. 210 Prawa Restrukturyzacyjngo lub w przydmiocie ustalenia dnia ukladowego w Rozumieniu art. 211 Prawa Restrukturyzacyjngo. lub odbędzie się bez zwołania posiedzenie jakiegokolwiek organu Emitenta obejmujące swym porządkiem lub przebiegiem podjęcie uchwały w ww. sprawach; ii. Zostanie podjęta przy czem są Emitenta jakakolwiek z uchwal, o ktorych mowa powyzej lub nastapi zlozenia przy Emitenta wniosku, o ktorym mowa w pkt (i) lit. A-C powyzszej bez uprzejno go podjecia uchwały organu w tym zakresie; iii. Emitent podejmie czynnosci majace na celu wszcęcie postepowania o zatwierdzenie ukladu w Rozumieniu art. 2 pkt 1 Prawa Restrukturyzacyjngo (za wyjatkiem zlozenia wniosku o zatwierdzenie ukladu), w szcęgólnosci zawrze umowej z nadzorcą ukladu, o ktorej mowa w art. 210 Prawa Restrukturyzacyjngo lub ustali dzien ukladowy w Rozumieniu art. 211 Prawa Restrukturyzacyjngo lub przydlozy wierzycielom propozycje ukladowe, w tym przydlozy wierzycielom karty do glosowania, o ktorych mowa w art. 212 i 213 Prawa Restrukturyzacyjngo; iv. Z inicjatywny wierzyciela Emitenta zostalo prawomocnie wszczejte w stosunku do Emitenta postepowanie restrukturyzacyjne w Rozumieniu Prawa restrukturyzacyjngo. # w) Rozwiązanie Emitenta 21 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 104 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 105Quotation in the document’s original language

Wydane zostanie przez sąd postanowienie o rozwiązaniu Emitenta podjęta zostanie uchwała Walnego Zgromadzenia o rozwiązaniu Emitenta lub podjęta zostanie uchwała o przeniesieniu siedziby Emitenta poza terytorium kraju, w którym Emitent ma siedzibę w Dniu Emisji lub wystąpi jedna z przyczyn dotyczących rozwiązania Emitenta wskazana w Kodeksie Spółek Handlowych.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 105Quotation in the document’s original language

# x) Realizacja celu emisji i. Jeżeli Emitent w terminie publikacji pierwszego raportu okresowego przypadającego po Dniu Emisji nie opublikuje raportu z wykorzystania środków pochodzących z emisji Obligacji zawierającego informacje o: A.Pokryciu kosztow emisi obligaci serii A; lub B. realizazioni celu emisi, kóry wskazany zostaw pkt 5.1.1 oraz w pkt 5.1.3 Warunków Emisi w sposób wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji. ii. Jeżeli Emitent do dnia publikacji raportu okresowego, o którym mowa w pkt (i) powyżej nie wykorzysta wszystkich środków pochodzących z emisji Obligacji wskazanych w pkt (i) lit. B powyżej, będzie zobowiązany do publikacji kolejnego raportu dotyczącego realizacji celu emisji Obligacji w terminie publikacji kolejnego raportu okresowego aż do momentu pełnego wykorzystania środków. # y) Niespełnienie celu emisji Obligacji Środki pozyskane z emisji Obligacji zostaną wykorzystanie niezgodnie z celem wskazanym w pkt 5.1 Warunków Emisji. # z) Brak zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy Jeżeli Emitent: i. w terminie 14 (czternastu) dni od dnia zlozenia stosownego zadania Obligatariusza nie zwoal Zgromadzenia Obligatariuszy z terminem odbycia Zgromadzenia Obligatariuszy przypadajacym nie poźnej niz 21 (dwadzieść jeder) dni po dniu zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy pomimo prawidlowo zlożonego zadania lub uniemozliwi w inny sposob zwołanie lub odbycie Zgromadzenia Obligatariuszy z zachowaniem powyzszych terminów; lub ii. w terminie 7 (siedmiu) dni od dnia zakończenia Zgromadzenia Obligatariuszy nie opublikowat na Stronie Internetowej Emitenta protokolu z przybiegu obrad Zgromadzenia Obligatariuszy. Uprawnienia wynikajace z niniejszego naruszenia są skuteczne i upoważniaja do zlozenia przyze Obligatariusza zadania wykupu Obligaci do czasu opublikowania protokolu na Stronie Internetowej Emitenta. # aa) Obowiązki informacyjne i. Ježeli ktořekolwiek z oświadczén zlożonych lub informaci przekazanych przy Emitenta w Memorandum Informacyjnym lub w Warunkach Emisi lub w ramach obłowźtków informacyjnych przykazywnych zgodnia z pkt 18.1 Warunków Emisi okaze sie w calosci lub w czeci nieprawdziwe na moment, w ktróym zostalo zlozone; ii. jezeli Emitent nie wypelni lub nieprawidlowo wypelni obowiazki informacyjne wskazane w pkt 17 Warunkow Emisi, a opoznienie w wykonaniu takich 22 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 105 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 106Quotation in the document’s original language

obowiązków przekraczać będzie 10 (dziesięć) Dni Roboczych.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 106Quotation in the document’s original language

# bb) Złożenie wniosku o wprowadzenie Obligacji do obrotu w ASO Catalyst Jeżeli w ciągu 6 miesięcy od Dnia Emisji Emitent nie wystąpi z wnioskiem do GPW o wprowadzenie Obligacji do obrotu w ASO Catalyst. # cc) Wycofanie z obrotu giełdowego i. Ježeli po wpradowzeniu Obligaci do obrotu w ASO, dostana one wycofane z obrotu w ASO przyd Dniem Wykupu, na zadanie Emitenta zlozone bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy badź na podstawie decyzji GPW; ii. Ježeli Akcje Emitenta dostana wycofane z obrotu na rynku NewConnect lub rynku regulowanego GPW, w przypadku przeniesienia notowan przy Dniem Wykupu; Nie stanowi przypadku naruszenia zawieszenie i wycofanie z obrotu akcji Emitenta z rynku NewConnect dokonane w związku z przeniesieniem notowań tych instrumentów finansowych na rynek regulowany GPW. # dd) Oświadczenie i zapewnienie Emitenta Jeżeli którekolwiek z oświadczeń i zapewnień złożonych przez Emitenta w Warunkach Emisji okaże się nieprawdziwe w całości lub część na moment w którym zostało złożone.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 106Quotation in the document’s original language

13.3.5. Ježeli stan faktyczny stanowiący Przypadek Naruszenia przystanie trwać, a wszelkie.go skutki prawne zostana usuniete przydat zglioszenia zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza przyez ktolegokolwiek z Obligatariuszy, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 13.3.4, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji, wystapienie takiego zdarzenia nie bedzie uwazane za stanowymi Przypadek Naruszenia stanowymi podstawę zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza. Za Przypadek Naruszenia nie bedzie uwazane takze wystapienie takiego zdarzenia, ktore spelnilia chociażby jeder z nastepujacych warunków (i) na wystapienie takiego zdarzenia wyraźto zgodę Zgromadzenia Obligatariuszy w formie uchwały, (ii) pomimo wystapienia takiego zdarzenia, Zgromadzenia Obligatariuszy podjeło uchwały o braku zgody na składanie przyez Obligatariuszy zadań Wczesniejszego Wykupu.

What material obligations does the issuer have?

Conflict in the sources

Development≥75%group revenue from 2024 and Robert/Sylwia control≥60%capital and votes. Outside-group transfers prohibited except security costs and specified-loan interest up toPLN 1 million; no 50%dividend allowance. Non-market assets≥5%equity/≥30%disadvantage without comparable replacement, except own financing. Outside financing>PLN 5 million, financial-debt guarantees, earlier new bonds without fullA/programme refinancing, unconditional new puts and early repayment of later bonds without simultaneousA/programme repayment are grounds. Future allowed loans subordinate within 30 days. LTV 70%: default cures 20 business-day cash/30 business-day mortgage application versus 15.7.4’s 30 calendar-day call/additional mortgage; discrepancy retained. Annual property valuations by 30 June from 2025, LTV test within 30 days. Share value<130%requires 150%in 30 business days;≥170%allows partial release to≥150%within 60 business days; reduced principal resets 150%, asset change requires meeting resolution. BadimexPLN 7.2 million floor inPLN 30 million revolving loan, interest excluded and excess use permitted. Future loans subordinate within 30 days. Quarterly certificates with reports, audited annual individual/consolidated and interim ASO reports, printed agent copies within 5 business days. Statutory redemption notices next business day after knowledge, other defaults after 5 business-day persistence then next day.

For LTV above 70%, the default clause allows cash cure within 20 business days or a mortgage application within 30 business days, while clause 15.7.4 requires redemption or an additional mortgage within 30 calendar days. One consistent cure procedure is not confirmed.

Sources and quotations (12)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 100Quotation in the document’s original language

a) Zmiana prowadzenia Podstawowej Działalności Gospodarczej i. Emitent zmieni rodzaj prowadzonej Podstawowej Dzialnosci Gospodarczej. ii. Za zmianę rodzaju prowadzonej Podstawowej Działalnosci Gospodarczej w istotnej czȩci rozumie są sytuacje, w krójer przychody Grupy Emitenta z Podstawowej Działalnosci Gospodarczej, wyniosą mniej niz 75% calkowitych przychodów Grupy Emitenta, na podstawie rocznych skonsolidowych przychodów Grupy Emitenta poźawszy od sprawozdania za rok 2024r. b) Zaprzestanie działalności Emitent zaprzestanie lub oświadczy, że zamierza zaprzestać prowadzenia w całości lub istotnej części Podstawowej Działalności Gospodarczej, którą prowadził w dniu podjęcia Uchwały Zarządu. c) Zmiana właścicielska, zmiana formy prawnej, przekształcenie i. jezeli Emitent podejmie uchwale w przydmiocie: i) dokonania zmiany formy prawnej lub ii) przysztańcia lub iii) przyejcie innego podmiotu bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy; ii. zmianie ulegnie struktura wlascielska Emitenta, wskutek czego: Pan Robert Kijak wraz Sylwia Kijak ("Zastawca") nie beda posiadali lacznie posrednio lub bezposrednio akci Emitenta reprezentujacych co najmnej niz \(60\%\) (szeccdziesiat procent) kapita zu zakadowego Emitenta oraz do najmnej \(60\%\) (szeccdziesiat procent) ogolu glosow na Walnym Zgromadzeniu Emitenta.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 100Quotation in the document’s original language

f) Rozporządzenie majątkiem Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta, w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub niepowiązanych ze sobą transakcji na rzecz innego podmiotu, nie należącego do Grupy Emitenta, której przedmiotem będą aktywa o wartości co najmniej 5% (pięć procent) Skonsolidowanych Kapitałów Własnych Grupy Emitenta, na warunkach odbiegających od warunków rynkowych o co najmniej 30% wartości transakcji na niekorzyść Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta, i w przypadku zbycia, zbywane aktywo (zbywane aktywa) według swojej wartości rynkowej nie zostanie (zostaną) zastąpione innym aktywem (innymi aktywami) o zbliżonej lub wyższej wartości rynkowej, z wyłączeniem rozporządzeń lub transakcji podlegających ustanowieniu 17 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 100 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 101Quotation in the document’s original language

zabezpieczeń w związku z pozyskaniem finansowania dla działalności Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta. # g) Dywidenda i transfer gotówki Jeżeli przez dniem spełnienia wszystkich świadczeń z tytułu Obligacji, w danym roku obrotowym Emitent wypłaci dywidendę, dokona skupu akcji lub dokona innej formy transferu gotówki, zbliżonej w sensie ekonomicznym do ww. wypłaty dywidendy, skupu akcji skutkującej transferem przedmiotowych aktywów poza Grupę Emitenta, z wyłączeniem środków przeznaczonych na pokrycie kosztów w związku z ustanowieniem Zabezpieczeń określonych w Warunkach Emisji oraz odsetek, które są należne z tytuł Pożyczek Dozwolonych oraz Pożyczek Badimex do łącznej kwoty 1 000 000 PLN.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 102Quotation in the document’s original language

# l) Udzielanie finansowania Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia jako pożyczkodawca jakiejkolwiek pożyczki jakiejkolwiek osobie lub jakiemukolwiek podmiotowi spoza Grupy Emitenta (przy czym pod pojęciem pożyczki należy rozumieć w tym wypadku także każdą inną niż umowa pożyczki formę finansowania o skutku ekonomicznym zbliżonym do umowy pożyczki) w wysokości przekraczającej 5.000.000,00 PLN. # m) Udzielenie poręczeń Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia poręczenia lub dokona innych czynności prawnych o skutkach ekonomicznych zbliżonych do któregokolwiek wyżej wskazanych na rzecz podmiotu spoza Grupy Emitenta. Powyższe nie ma zastosowania do udzielania gwarancji, poręczeń i innych zabezpieczeń, które nie stanowią Zadłużenia Finansowego. 19 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 102 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 103Quotation in the document’s original language

# n) Finansowanie rozwoju Grupy Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta wyemituje obligacje, które zostaną objęte przez podmioty spoza Grupy Emitenta, o terminie ostatecznego wykupu przypadającym przed Dniem Wykupu Obligacji, chyba że środki pozyskane z takiej emisji zostaną w całości przeznaczone na wykup Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu. # o) Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta zaciągnie zobowiązanie w wobec podmiotu trzeciego opisane jako Pożyczka Dozwolona (bez należnych odsetek) i w terminie od 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej nie zostanie zawarta umowa podporządkowania pomiędzy Emitentem, wierzycielem oraz Administratorem Zabezpieczenia dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Dozwolonych. # p) Bezwarunkowa opcja put Jeżeli Emitent lub podmiot wchodzący w skład Grupy Emitenta wyemitują jakiekolwiek obligacje lub inne dłużne instrumenty finansowe, których warunki emisji będą uprawniały wierzyciela do żądania wykupu bez spełnienia się jakiegokolwiek warunku (bezwarunkowa opcja put). # q) Kolejność spłat Jeżeli Emitent wykupi lub dokona nabycia w celu ich umorzenia, lub podejmie decyzję o przedterminowym wykupie jakichkolwiek obligacji o terminie zapadalności przypadającym po terminie zapadalności Obligacji, chyba że Emitent dokona równoczesnego wykupu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 102Quotation in the document’s original language

# k) Wartość zabezpieczenia # i. [spadek wartości przedmiotu Hipoteki] Wskaźnik LTV będzie wyższy niż 70%. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 20 (dwudziestu) Dni Roboczych tj. poprzez przeznaczenie środków pieniężnych w wysokości wyrównującej wskaźnik LTV lub w terminie 30 (trzydziestu) Dni Roboczych liczonych od dnia, w którym Emitent jest zobowiązany do udostępnienia informacji na temat poziomu tego wskaźnika w Dniu Weryfikacji zgodnie z pkt 15.7.4 lit. b) Warunków Emisji w przypadku Hipoteki Uzupełniającej (w w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie Hipoteki Uzupełniającej). # ii. [spadek wartości Akcji] Wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. tj. poprzez uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. W w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 119Quotation in the document’s original language

15.7.4. Cykliczna weryfikacja wyceny wartości Przedmiotu Hipoteki a) Do dnia wykupu wzystkich Obligaci seri A, Emitent zobowiazany jest do przydkadania Firmie Inwesticyjnej cyklicznej wyceny Przedmiotu Hipoteki w formie operatu szacunkowy przygotowanego przy bez niezależné rzechzonawcę zaakceptowanego przy NS, nie rzadziej"Justak niz raz na 12 mieszecy, nie poźnej niz w terminie 6 mieszecy od zakończenia roku obrotowej ("Cykliczna Wycena"), przy czym pierwsza Cykliczna Wycena powinna byc przydlożona Firmie Inwesticyjnej nie poźnej niz w dniu 30 czerwca 2025 r. b) Jezeli wedlug stanu na 30 dni od daty Cyklicznej Wyceny ("Dzień Weryfikacja") lączna wartość nominina pozostajych do wykupu Obligaci bedzie wyźsa niz 70% wartość Przemiotu Hipoteki okreslonej w operacie (operatach) szacunkowych przygotowanych przy bez niezależnych rzechzonawcow zaakceptowanych przy bez NS, sporzadzonych na;dzień przyypadajcy nie wczesnej niz 30 dni przyd Dniem Weryfikacja ("Wskaznik LTV"), Emitent dokona w terminie 30 dni od Dnia Weryfikacja: (i) Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta takiej liczby wyemitowanych Obligacji, aby łączna wartość obligacji pozostających do wykupu po takim Wcześniejszym Wykupie pozwalała na zachowanie Wskaźnika LTV na poziomie maksymalnie 70%, lub 38 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 119 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 120Quotation in the document’s original language

(ii) spowoduje ustanowienie dodatkowego zabezpieczenia w formie hipoteki umownej na prawie własności lub prawie użytkowania wieczystego innej nieruchomości z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) („Hipoteka Uzupełniająca”), w taki sposób, aby łączna wartość nominalna pozostających do wykupu Obligacji była nie wyższa niż 70% łącznej wartości Przedmiotu Hipoteki i wartości przedmiotu Hipoteki Uzupełniającej określonych w operatach szacunkowych przygotowanych przez niezależnych rzeczoznawców zaakceptowanych przez NS, sporządzonych na dzień przypadający nie wcześniej niż 30 dni przed Dniem Weryfikacji. c) Jeżeli według stanu na Dzień Weryfikacji Wskaźnik LTV będzie niższy niż 70%, na pisemny wniosek Emitenta Administrator Hipoteki będzie zobowiązany do wydania w terminie nie dłuższym niż 3 Dni Robocze zgody na wykreślenie hipoteki obciążającej Przedmiot Hipoteki lub jego wydzieloną część albo zgody na odłączenie z aktualnej księgi wieczystej części Przedmiotu Hipoteki i jego zwolnienie z obciążenia pod warunkiem, że po zwolnieniu takiej części zabezpieczenia Obligacji poziom Wskaźnika LTV wyznaczony w oparciu o wartość Przedmiotu Hipoteki pozostającej zabezpieczeniem Obligacji i Pozostałych Obligacji zabezpieczonych hipotecznie na Przedmiocie Hipoteki będzie nie wyższy niż 70%.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 125Quotation in the document’s original language

W przypadku, gdy wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji, Emitent za zgodą Administratora Zastawu spowoduje uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna dla wszystkich Zastawców wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. Każdy inwestor lub Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych w niniejszym akapicie. W przypadku, gdy wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, wzrośnie do 170% lub więcej wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji, Zastawca i Administrator Zastawu na wniosek Emitenta, dokonają częściowego zwolnienia przedmiotu zabezpieczenia Obligacji poprzez zwolnienie spod obciążenia Zastawu Rejestrowego na Akcjach takiej liczby Akcji stanowiących przedmiot tego zastawu, aby wartość Przedmiotu Zastawu na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie wierzytelności z Obligacji uległa obniżeniu, ale wynosiła łącznie dla wszystkich Zastawców nie mniej niż 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji do czasu zwolnienia, w terminie do 60 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie częściowego zwolnienia przedmiotu Zastawu. W przypadku, gdy łączna wartość nominalna wyemitowanych i niewykupionych Obligacji stanie się niższa w wyniku Wcześniejszego Wykupu na żądanie Emitenta lub Wcześniejszego Wykupu na żądanie Obligatariusza lub z innego powodu, Zastawca oraz Administrator Zastawu zmienią umowę Zastawu Rejestrowego i złożą stosowny wniosek do sądu w taki sposób, aby jego najwyższa suma zabezpieczenia wynosiła łącznie dla wszystkich Zastawców 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych w niniejszym akapicie. Przedmiot Zastawu Rejestrowego ustanowionego w celu zabezpieczenia wierzytelności wynikających z Obligacji będzie mógł zostać w przyszłości zmieniony – na co zgodnie z art. 49 ust. 1 pkt 4) oraz art. 65 ust. 1 Ustawy o Obligacjach wymagane jest podjęcie przez Zgromadzenie Obligatariuszy stosownej uchwały w przedmiocie zmiany zabezpieczenia.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 126Quotation in the document’s original language

# 15.11. Podporządkowanie spłaty pożyczek udzielonych Emitentowi przez Badimex Emitent podpisał 2.02.2024 r. z Badimex umowę pożyczki odnawialnej do kwoty 30.000.000 zł. Saldo pożyczek istniejących w kwocie 7.200.000 zł, które zostanie objęte umową podporządkowania zostało określone w niniejszych Warunkach Emisji jako Pożyczki Badimex. Dla wyjaśnienia wszystkich wątpliwości Emitent może bez żadnych ograniczeń korzystać z umowy pożyczki odnawialnej w wysokości ponad podporządkowane saldo w wysokości 7.200.000 zł. Nie później niż w Dniu Przydziału Emitent jako dłużnik zawrze z Badimex jako wierzycielem podporządkowanym oraz z Administratorem Zabezpieczenia umowę podporządkowania dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Badimex. Zapłata przez Emitenta jako dłużnika i otrzymanie przez Badimex będącego wierzycielem podporządkowanym jakiejkolwiek kwoty z tytułu podporządkowanych wierzytelności będzie niedozwolone w przypadku spadku salda zadłużenia umowy pożyczki odnawialnej poniżej 7.200.000 zł do końca trwania okresu podporządkowania tj. do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji. Spod podporządkowania wyłączone są odsetki należne Badimex z tytułu udzielonej Pożyczek Badimex. Emitent, Badimex oraz Administrator Zabezpieczenia mogą dokonać zmiany umowy podporządkowania poprzez przyjęcie, że zapłata jakiejkolwiek kwoty, o której mowa w poprzednim akapicie jest niedozwolona do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych umowy podporządkowania opisanej w niniejszym punkcie. # 15.12. Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych – zabezpieczenie przyszłe Emitent jako dłużnik zawrze z wierzycielem podporządkowanym udzielającym Pożyczki Dozwolonej oraz z Administratorem Zabezpieczenia umowę podporządkowania dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczki Dozwolonej w terminie do 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej; Zapłata przez Emitenta jako dłużnika i otrzymanie przez udzielającego Pożyczki Dozwolonej będącego wierzycielem podporządkowanym jakiejkolwiek kwoty z tytułu podporządkowanych wierzytelności będzie niedozwolone do końca trwania okresu podporządkowania, tj. do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji. Podporządkowanie będzie polegało m.in. na ustaleniu spłaty wszystkich pożyczek podporządkowanych (wartości nominalnej) udzielonych Emitentowi na dzień przypadający po Dniu Wykupu. Emitent, wierzyciel podporządkowany oraz Administrator Zabezpieczenia mogą dokonać zmiany opisanej powyżej umowy podporządkowania poprzez przyjęcie, że zapłata jakiejkolwiek kwoty, o której mowa w poprzednim akapicie jest niedozwolona do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych umowy podporządkowania opisanej w niniejszym punkcie.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 128Quotation in the document’s original language

# 17. OBOWIĄZKI INFORMACYJNE 17.1. Stosownie do obowiązujących przepisów, Emitent będzie publikował Sprawozdania Finansowe na Stronie Internetowej Emitenta oraz w przyszłości zgodnie z obowiązującymi Emitenta postanowieniami Regulaminu ASO dotyczącymi przekazywania raportów okresowych w terminach tam określonych. W terminach właściwych dla publikacji Sprawozdań Finansowych dotyczących Emitenta, Emitent publikować będzie również właściwe Sprawozdania Finansowe dotyczące Grupy Emitenta. Emitent będzie publikował na Stronie Internetowej Emitenta również wszelkie inne informacje i dokumenty, które Emitent – jako emitent Obligacji – obowiązany jest przekazywać Obligatariuszom lub do publicznej wiadomości zgodnie z przepisami prawa powszechnie obowiązującego lub w przyszłości Regulacjami Catalyst – w terminach tam wskazanych. 17.2. Emitent będzie publikował na Stronie Internetowej Emitenta oświadczenie o spełnieniu lub niespełnieniu warunków wskazanych w pkt 13.3.3 Warunków Emisji za okres danego kwartału kalendarzowego („Oświadczenie Zgodności”) w terminie publikacji raportów okresowych. 17.3. Dokumenty, informacje i komunikaty publikowane na Stronie Internetowej Emitenta w wykonaniu przepisów Ustawy o obligacjach, Emitent będzie przekazywać w formie drukowanej Firmie Inwestycyjnej pełniącej funkcję Agenta Dokumentacyjnego – w terminie nie dłuższym niż 5 Dni Roboczych od dnia opublikowania ich na Stronie Internetowej Emitenta.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 106Quotation in the document’s original language

13.3.4. Emitent zobowiazuju sie do informowania (w sposob wskazany w pkt 18.1 Warunkow Emisji) Obligatariuszy, Administratora i Firmy Inwesticyjnej o jakimkolwiek przypadku wystapienia zdarzen opisanych w pkt 13.1 i 13.2 Warunkow Emisji niedzwocznie, aleNie poźnej niz w kolejnym Dniu Roboczym po uzyskaniu przyez Emitenta wiedzy o takim zdarzeniu. Emitent zobowiazuju sie do informowania (w sposob wskazany w pkt 18.1 Warunkow Emisji) Obligatariuszy, Administratora Zabepieczenia i Firmy Inwesticyjnej o jakimkolwiek przypadku wystapienia zdarzen opisanych w pkt 13.3.3 Warunkow Emisji, gdy zdarzenie takie trwać bedzie co najmiej 5 (piec) Dni Roboczych - nie poźnej niz w kolejnym Dniu Roboczym po uplywie takiego okresu 5 (piec) Dni Roboczych od dnia wystapienia zdarzenia.

What additional terms need attention?

Conflict in the sources

Conflicts on 13/11 December 2027 maturity, PLN 20/40 million note, PLN 980/998 thousand costs, assignment 45 days/allocation,20/30 business versus 30 calendarLTVcures and Badimex 2024/2037 deadline are retained. Note 35 mislabels headings, terms 112 table is correct. The 1.4 default ratio has ambiguous name/test day. Damaged 13.3.1 and 13.3.6(d) are not manually transcribed. Historical valuations/reported entries do not establish current effectiveness/value. No gross-up; amendments require meeting/agreements and issuer consent, unilateral administrator change only with security updates; obvious errors may be corrected.

The amounts or deadlines described differ between sources. Conflicting statements are not treated as one unconditional rule.

Sources and quotations (12)

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 98Quotation in the document’s original language

12.1. Okres do wykupu Obligaciwynosi 3 lata liczone od Dnia Przydziau Obligaci. 12.2. Dniem Wykupu jest dzien 13 grudnia 2027 r. 12.3. Wykup Obligaci moze nastapić w dniu ustalonym zgodnie z pkt 13 Warunków Emisi, w ktorym Obligacja staną są wymagalne przy Dniem Wykupu ("Dzień Wczesniejszego Wykupu"): 12.3.1. w przypadku wystapienia ktoregokolwiek ze zdarzen opisanych w pkt 13.1 - 13.2 Warunkow Emisi skutkujacych natychmiastowym wykupem Obligaci, 12.3.2. na zadanie Obligatariusza zgodnie z pkt 13.3 Warunkow Emisi, 12.3.3. na zadanie Emitenta zgodnie z pkt 13.4 Warunkow Emisi. 12.4. Wykup Obligacji (w Dniu Wykupu lub w Dniu Wcześniejszego Wykupu) nastąpi poprzez zapłatę przez Emitenta na rzecz Obligatariusza za każdą Obligację Kwoty Wykupu oraz Kwoty Odsetek. 15 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 98 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 187Quotation in the document’s original language

- termin wykupu obligacji w odniesieniu do Obligacji serii A: 11 grudnia 2027 roku

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 40Quotation in the document’s original language

f) Weksel własny in blanco Emitenta W dniu 11 grudnia 2024 r. Emitent wystawił Weksel Własny in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz z Deklaracją Wekslową na rzecz Administratora Zabezpieczenia. Maksymalna kwota na jaką może zostać wypełniony Weksel Własny łącznie nie może przekroczyć kwoty odpowiadającej 200% wartości nominalnej Obligacji tj. kwoty 20.000.000,00 zł (słownie: dwadzieści a milionów 00/100). Deklaracja Wekslowa została skorygowana w dniu 24 stycznia 2025 r. w zakresie określenia numeracji Uchwały Emisyjnej. Emitent, w dniu wystawienia Weksla Własnego, przed Notariuszem Piotrem Kańskim, złożył na rzecz Administratora Zabezpieczenia oświadczenie o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 § 1 pkt 5) kodeksu postępowania cywilnego do kwoty odpowiadającej 200% Obligacji na dzień zawarcia Deklaracji Wekslowej tj. 20.000.000,00 zł (słownie: d wadzieścia milionów 00/100) co do obowiązku zapłaty przez Emitenta Administratorowi Zabezpieczenia wszelkich kwot z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z Weksla Własnego, przy czym Administrator Zabezpieczenia będzie uprawniony do wystąpienia z wnioskiem o nadanie klauzuli wykonalności takiemu aktowi notarialnemu w terminie do dnia 31 grudni a 2037 r.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 178Quotation in the document’s original language

# § 2. 1. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że co do obowiązku zapłaty wszelkich kwot wynikających z odpowiedzialności osobistej Emitenta związanej z emisją Obligacji w szczególności z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z każdego z tych tytułów, a także wynagrodzenia Administratora Zabezpieczenia za te czynności, poddaje reprezentowaną przez siebie spółkę pod firmą ADATEX Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej egzekucji na rzecz Administratora Zabezpieczenia, tj. Pana Wojciecha Pfadt, syna Stanisława i Ireny, PESEL zamieszkałego , działającego w imieniu własnym lecz na rachunek Obligatariuszy Obligacji serii A Emitenta, wprost z niniejszego aktu z całego majątku spółki, w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego, do kwoty stanowiącej 200% maksymalnej wartości wyemitowanych Obligacji, tj. do kwoty 40.000.000,00 zł (czterdzieści milionów złotych) .--- 2. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że zdarzeniem, o którym mowa w art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego (zdarzenie, od którego uzależnione jest każdorazowe wykonanie obowiązku), jest złożenie przez Administratora Zabezpieczenia wezwania do zapłaty całości lub części wierzytelności z tytułu Obligacji serii A wraz z Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 178 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 32Quotation in the document’s original language

wyniosły 998.000,00 zł netto

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 96Quotation in the document’s original language

5.1. Środki z emisji Obligacji, zostaną wykorzystane przez Emitenta na: 5.1.1. spłatę zadłużenia w kwocie do 10 mln PLN na rzecz Banków Spółdzielczych oraz Banku Spółdzielczego w Skawinie zabezpieczonych hipoteką umową łączną ustanowioną jest na Nieruchomości 2; 5.1.2. pokrycie kosztów emisji Obligacji w kwocie do 980 tys. PLN; 5.1.3. pozostałe środki (w kwocie ok. 9 mln PLN) zostaną przeznaczone na finansowanie prowadzonych przez Emitenta projektów deweloperskich w Polsce, w szczególności nabycie gruntu pod inwestycje mieszkaniowe. Emitent nie planuje zmiany celów emisji Obligacji. Ewentualna zmiana celów emisji Obligacji jest możliwa w trybie właściwym dla zmiany Warunków Emisji Obligacji.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 121Quotation in the document’s original language

# 15.8. Przelew wierzytelności z tytułu polisy ubezpieczeniowych Nieruchomości – zabezpieczenie przyszłe Emitent zobowiązuje się doprowadzić by Właściciel Nieruchomości 2, a zarazem ubezpieczający zawarł z Administratorem Zabezpieczenia w terminie 45 dni od Dnia Przydziału Umowę Przelewu Wierzytelności z tytułu niżej wskazanych polis ubezpieczeniowych Nieruchomości 2, na mocy której pomiędzy Właścicielem Nieruchomości 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastąpi przelew wierzytelności przysługującej spółce Badimex sp. z o. o. wobec firmy ubezpieczeniowej z tytułu prawa odszkodowawczego każdej następnej umowy ubezpieczenia, stwierdzonej kolejną polisą będącej ich kontynuacją. Określenie polis ubezpieczeniowych: | Lokal | Adres | Numer polisy | Okres obowiązywania | | --- | --- | --- | --- | | lokal U1 | lokal niemieszkalny nr U1 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U2 | lokal niemieszkalny nr U2 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 | | lokal U3 | lokal niemieszkalny nr U3 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 | | lokal U11 | lokal niemieszkalny nr U11 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U12 | lokal niemieszkalny nr U12 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U13 | lokal niemieszkalny nr U13 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U14 | lokal niemieszkalny nr U14 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U15 | lokal niemieszkalny nr U15 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U16 | lokal niemieszkalny nr U16 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U17 | lokal niemieszkalny nr U17 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U18 | lokal niemieszkalny nr U18 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U21 | lokal niemieszkalny nr U21 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U22 | lokal niemieszkalny nr U22 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U23 | lokal niemieszkalny nr U23 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U24 | lokal niemieszkalny nr U24 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | | lokal U25 | lokal niemieszkalny nr U25 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 | 38 Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A Strona 121 z 232

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 166Quotation in the document’s original language

3. Emitent zobowiazuju sie doprowadzić by wlasciciel Nieruchomosci 2, Badimex Sp. z o.o. jako ubezpieczajcy zawarl z Administratorem Zabezpieczenia do Dnia Przydzialu Umowę Przelewu Wierzytelnosci z tytulu polis ubezpieczeniowych Nieruchomosci 2 wymienionych szczegółow o Warunkach Emisji Obligaci, na mocy ktorej pomiedzy wlascicielem Nieruchomosci 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastapi przyelew wierzytelnosci przyslugujacej wlascicielowy Nieruchomosci 2 wobec firmy ubezpieczeniowej z tytulu prawa odszkodowawczego z tytulu wiazacych w chwili zawarcia Umowy umów ubezpieczenia oraz kaźdych nastepnych umów ubezpieczenia, stwierdzonych kolejnymi polisami;będymi kontynuacja ubezpieczenia.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 201Quotation in the document’s original language

mógł wystąpić o nadanie temu aktowi klauzuli wykonalności do dnia 31 grudnia 2024 r.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 205Quotation in the document’s original language

4. Lukasz Badoń dzialajacy w imieniu i na rzechz Spolki prowadzonej pod firma: Badimex Spol z ograniczona odpowiedzialnosci z siedzibw Dabrowie Gorniczej oswiadcza, ze Administrat Hipoteki要去ystapić z wnioskiem o nadanie temu aktowski klauzuli wykonalnosci w zakres §5 ust. 1, jegnokrotnie lub wielokrotnie (tj. zawsze, gdy wystapi opisane powyzej zdarzenie), do wyczerpania maksymalnej kwoty wskazanej w ust. 1 powyzej, jegnakze nie poźniaj niz dnia 31 grudnia 2037 roku.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 129Quotation in the document’s original language

# 19. ZMIANA TREŚCI WARUNKÓW EMISJI 19.1. Do Dnia Emisji Emitent jest uprawniony do jednostronnej zmiany treści Warunków Emisji poprzez udostępnienie Inwestorom aneksu do Warunków Emisji. Inwestorom, którzy złożyli Zapis przysługiwać będzie prawo do uchylenia się od skutków złożonego oświadczenia woli w terminie 2 Dni Roboczych od dnia udostępnienia Inwestorom aneksu do Warunków Emisji. Powyższe uprawnienie nie będzie przysługiwać Inwestorom w przypadku, gdy zmiana Warunków Emisji związana będzie jedynie ze zmianą harmonogramu Oferty Obligacji. 19.2. Po Dniu Emisji Emitent jest uprawniony do jednostronnej zmiany treści Warunków Emisji wyłącznie w zakresie zmiany podmiotu pełniącego funkcję Administratora Hipoteki, Administratora Zastawu, Administratora Zabezpieczenia lub prowadzącego Ewidencję z tym zastrzeżeniem, iż zmiana w zakresie Administratora jest skuteczna z chwilą dokonania stosownej aktualizacji wszystkich ustanowionych zabezpieczeń na moment powołania nowego Administratora w tym przedmiocie, w tym w szczególności: (i) przeniesienia z dotychczasowego Administratora Hipoteki na nowo powołanego Administratora Hipoteki uprawnień z tytułu ustanowienia Hipoteki, (ii) przeniesienia z dotychczasowego Administratora Zabezpieczenia na nowo powołanego Administratora Zabezpieczenia uprawnień z tytułu ustanowienia Zastawu, (iii) złożenia na rzecz nowo powołanego Administratora przez Emitenta Oświadczenia o Poddaniu się Egzekucji przez Emitenta, (iv) złożenia na rzecz nowo powołanego Administratora Zastawu Oświadczenia o Poddaniu się Egzekucji przez Zastawcę na warunkach wskazanych w niniejszych Warunkach Emisji. 19.3. Sprostowanie niedokładności, błędów pisarskich albo rachunkowych lub innych oczywistych omyłek nie stanowi zmiany Warunków Emisji. Tym samym Emitent jest uprawniony do korekty treści Warunków Emisji w zakresie, o którym mowa w niniejszym punkcie, bez zgody Obligatariuszy. 19.4. Każda inna zmiana Warunków Emisji po Dniu Emisji wymaga zawarcia jednobrzmiących porozumień zawartych przez Emitenta z każdym z Obligatariuszy lub uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy oraz zgody Emitenta.

adatex-seria-a-deb.pdf · p. 98Quotation in the document’s original language

11.6. Wszelkie platnosci z tytuł Obligaci beda dokonywane z uwzgliednieniem odpowiednich potrącen lub povran z tytuł podatków, oplat lub innych należnosci publicznoprawnych, jestli obłowiazek dokonania przy Emitenta (lub inny podmiot) takiego potrącenia lub povrania wynika z przypeśów prawa obłowiazujuść w Dniu Platnosci. Emitent nie bedzie dokonywał na rzechz Obligatariuszy zwrotu kwot wyrównujacych povrane podatki ani zadnych dodatkowych platnosci, jejeli z jakolwiek platnoscia z tytuł Obligaci zwiazany bedzie obłowiazek povrania i zaplaty jakiegokolwiek podatku, oplaty lub innych należnosci publicznoprawnych.

Parameters

Bond price

ADATEX· ADX1227

Parameters

Bond price · ADX1227

Key information

Bond terms

Interest and repayment

What are the denomination and currency?

How is interest determined?

When is interest paid?

When and how is principal repaid?

Investor rights and protection

Can the issuer redeem the bonds early?

Issuer and other terms

Who is the issuer?

What are the proceeds intended for?

This series calculator is unavailable

When can an investor demand early redemption?

What security and repayment ranking apply?

Which breaches give bondholders rights?

What material obligations does the issuer have?

What additional terms need attention?