korporacyjna · EUR
Bieżące oprocentowanie to kupon aktualnego okresu według dostępnych danych. Formuła stawki referencyjnej i marży pochodzi z dokumentów emisji; nie potwierdza aktualnego fixingu ani marży zależnej od warunków.
Wykres dostarcza TradingView. Dostępność danych zależy od obsługi tej serii przez dostawcę.
Opracowano z pomocą AI — możliwe błędy lub pominięcia. Sprawdź źródła.
Odsetki płatne są co pół roku 27 kwietnia i 27 października: od 27 kwietnia 2024 do 27 października 2028. Dzień wolny przesuwa płatność na następny dzień roboczy bez dodatkowych odsetek za samo przesunięcie. Prawo do płatności po rejestracji w KDPW określa zasadniczo szósty wcześniejszy dzień roboczy lub reguły KDPW.
Tabela podaje 19 kwietnia 2027 jako dzień prawa dla kuponu w kwietniu 2028. Stosujemy wiążącą regułę ustalenia prawa, bez domyślnej korekty roku.
Dzień Płatności Odsetek oraz Dzień Ustalenia Prawa dla Obligacji przypadają w datach wskazanych w tabeli poniżej. Zgodnie z punktem 4.1 Warunków Emisji, jeżeli Dzień Płatności Odsetek przypadnie na dzień niebędący Dniem Roboczym, zapłata Kwoty Odsetek nastąpi w pierwszym Dniu Roboczym przypadającym po takim Dniu Płatności Odsetek, bez prawa żądania odsetek za opóźnienie lub jakichkolwiek innych dodatkowych płatności. Nr Okresu Początek Okresu Koniec Okresu Dzień Płatności Odsetek Dzień Ustalenia Prawa Odsetkowego Odsetkowego Odsetkowego dla Okresu Odsetkowego (włącznie z tym dniem) (bez tego dnia) 1. 27 października 2023 roku 27 kwietnia 2024 roku 27 kwietnia 2024 roku 19 kwietnia 2024 roku 2. 27 kwietnia 2024 roku 27 października 2024 roku 27 października 2024 roku 18 października 2024 roku 3. 27 października 2024 roku 27 kwietnia 2025 roku 27 kwietnia 2025 roku 17 kwietnia 2025 roku 4. 27 kwietnia 2025 roku 27 października 2025 roku 27 października 2025 roku 17 października 2025 roku 5. 27 października 2025 roku 27 kwietnia 2026 roku 27 kwietnia 2026 roku 17 kwietnia 2026 roku 6. 27 kwietnia 2026 roku 27 października 2026 roku 27 października 2026 roku 19 października 2026 roku 7. 27 października 2026 roku 27 kwietnia 2027 roku 27 kwietnia 2027 roku 19 kwietnia 2027 roku 8. 27 kwietnia 2027 roku 27 października 2027 roku 27 października 2027 roku 19 października 2027 roku 9. 27 października 2027 roku 27 kwietnia 2028 roku 27 kwietnia 2028 roku 19 kwietnia 2027 roku 10. 27 kwietnia 2028 roku 27 października 2028 roku 27 października 2028 roku 19 października 2028 roku
Najważniejsze zapisy dokumentów emisji, wyjaśnione prostym językiem.
Opracowano z pomocą AI — możliwe błędy lub pominięcia. Sprawdź źródła.
Nominał jednej obligacji wynosi 1000 EUR, a rzeczywiście wyemitowana wartość to 43 mln EUR. Cena emisyjna była równa nominałowi. Limit programu 1 mld PLN lub równowartość w innej walucie jest odrębny.
4. Wartosc nominalna jederj Obligaci 1.000 EUR
Nie możemy jeszcze wiarygodnie obliczyć rentowności tej serii. Powody wskazano poniżej. Możesz skorzystać z kalkulatorów ogólnych i podać własne założenia.
"Dzień Ustalenia Prawa" oznacza (i) godz. 16.30 drugiego Dnia Roboczego poprzedzającego Dzień Płatności Odsetek lub Dzień Wykupu, w którym Agent Emisji ustala, w oparciu o zapisy w Ewidencji, Obligatariuszy uprawnionych do otrzymania Kwoty do Zapłaty, lub (ii) od dnia rejestracji Obligacji w KDPW, szósty Dzień Roboczy przed Dniem Płatności Odsetek lub Dniem Wykupu lub inny dzień określony zgodnie z aktualnie obowiązującymi Regulacjami KDPW w zakresie ustalania praw do Obligacji, przy czym uprawnionych do świadczeń z tytułu wykupu Obligacji, które spełniane są po Dniu Wykupu, ustala się każdorazowo według stanu na 2 Dzień Roboczy po dniu, w którym kwota świadczenia została przekazana KDPW.
Jeżeli jednak Dzień Płatności Odsetek przypadnie na dzień niebędący Dniem Roboczym, zapłata Kwoty Odsetek nastąpi w pierwszym Dniu Roboczym przypadającym po takim Dniu Płatności Odsetek, bez prawa żądania odsetek za opóźnienie lub jakichkolwiek innych dodatkowych płatności.
"Dzień Roboczy" oznacza każdy dzień inny niż sobota, niedziela lub dzień ustawowo wolny od pracy, w którym Agent Emisji prowadzi działalność w sposób umożliwiający wykonanie czynności określonych w Warunkach Emisji, a od dnia rejestracji Obligacji w KDPW, lub dzień określony przez KDPW jako dzień roboczy;
Emitent może wykupić wyłącznie wszystkie obligacje: 27 kwietnia lub 27 października 2026, 27 kwietnia lub 27 października 2027 albo 27 kwietnia 2028. Wymaga to zawiadomienia co najmniej 30 dni wcześniej i zapłaty nominału oraz narosłych odsetek, bez wskazanej premii.
Emitent może dokonać wcześniejszego wykupu wszystkich Obligacji. W takim przypadku Emitent zawiadomi Obligatariuszy o wcześniejszym wykupie Obligacji z wyprzedzeniem, co najmniej 30 dni przed Dniem Wcześniejszego Wykupu. Wcześniejszy wykup Obligacji może nastąpić w dowolnym dniu wskazanym w punkcie 12 Suplementu Emisyjnego. W Dniu Wcześniejszego Wykupu, Emitent zapłaci Obligatariuszowi kwotę równą sumiej Należności Głównej oraz Kwoty Odsetek naliczonych od dnia rozpoczęcia Okresu Odsetkowego (włącznie) do dnia wcześniejszego wykupu (bez tego dnia). #
12. Dni realizaci wczesniejszego wykupu Obligaci z inicjatywy Emitenta, zgodnie z punktem 5.5.1 Warunkow Emisi | Numer Okresu Odsetkowego | Dni realizacji wcześniejszego wykupu Obligacji z inicjatywy Emitenta, zgodnie z punktem 5.5.1 Warunków Emisji | | --- | --- | | Kolumna 1 | Kolumna 2 | | 5 | 27 kwietnia 2026 r. | | 6 | 27 października 2026 r | | 7 | 27 kwietnia 2027 r. | | 8 | 27 października 2027 r | | 9 | 27 kwietnia 2028 r. |
Obligacje są niezabezpieczone i niepodporządkowane, bez gwaranta. Są równorzędne między sobą i z innymi niezabezpieczonymi, niepodporządkowanymi zobowiązaniami emitenta, z wyjątkami wynikającymi z bezwzględnie obowiązującego prawa.
2.3 Zobowiązania z Obligacji stanowić będą nieodwołalne, niepodporządkowane, niezabezpieczone i bezwarunkowe zobowiązania Emitenta, są one równe i bez pierwszeństwa zaspokojenia względem siebie oraz (z zastrzeżeniem wyjątków wynikających z bezwzględnie obowiązujących przepisów prawa polskiego) są równe względem wszystkich pozostałych obecnych lub przyszłych niezabezpieczonych i niepodporządkowanych zobowiązań Emitenta, oraz podlegają zaspokojeniu w takich samych proporcjach, jak te zobowiązania.
Obligacje są niezabezpieczone w rozumieniu Ustawy o Obligacjach.
Opis dotyczy warunków umownych. Nie potwierdza bieżącego oprocentowania, wykonania płatności ani sytuacji emitenta.
3. Maksymalna laczna wartosc nominalna 43.000.000 EUR Obligacji
§ 1 Niniejsza uchwała została podjęta w związku z emisją przez Echo Investment S.A. z siedzibą w Kielcach ("Emitent") 43.000 sztuk (słownie: czterdziestu trzech tysięcy sztuk) niezabezpieczonych obligacji zwykłych na okaziciela serii 3I/2023 o jednostkowej wartości nominalnej wynoszącej 1.000,00 EUR (słownie: jeden tysiąc euro) każda oraz łącznej wartości nominalnej wynoszącej 43.000.000,00 EUR (słownie: czterdzieści trzy miliony euro) ("Obligacje"). § 2 Działając zgodnie z uchwałą Zarządu Emitenta z dnia 25 października 2023 roku w sprawie emisji Obligacji oraz w związku z otrzymaniem przez Emitenta potwierdzenia przyjęcia propozycji nabycia Obligacji, Zarząd Emitenta niniejszym dokonuje przydziału Obligacji inwestorom wskazanym w liście przydziału stanowiącej załącznik do niniejszej uchwały ("Inwestorzy").
5.3 Wielkość emisji W ramach emisji Obligacji serii 3I/2023 Emitent wyemitował 43.000 sztuk Obligacji. 5.4 Wartość nominalna i cena emisyjna instrumentów dłużnych Wartość nominalna jednej Obligacji wynosi 1.000 EUR. Łączna wartość nominalna wszystkich Obligacji wynosi 43.000.000 EUR. Cena emisyjna jednej Obligacji wynosiła 1.000 EUR. Cena emisyjna wszystkich Obligacji wynosiła 43.000.000 EUR.
Oprocentowanie jest stałe: 7,40% rocznie. Odsetki liczy się według ACT/365, wliczając początek okresu i wyłączając jego koniec. Kupon nie zależy od WIBOR ani EURIBOR.
WEO używają słowa „grosz” dla zaokrąglenia przy płatnościach w EUR; nie przyjęto domyślnej zamiany na eurocent.
Obligacje są oprocentowane według stałej Stopy Procentowej wynoszącej 7,40% w skali roku.
"Okres Odsetkowy" oznacza okres rozpoczynający się w Dniu Płatności Odsetek (włączające ten dzień) i kończący się w następnym Dniu Płatności Odsetek (wyłączając ten dzień), z tym że pierwszy Okres Odsetkowy rozpoczynać się będzie w Dniu Emisji (włączając ten dzień), a ostatni Okres Odsetkowy kończyć się będzie w Dniu Wykupu (wyłączając ten dzień), z zastrzeżeniem, że Okres Odsetkowy może mieć inną długość ze względu na wcześniejszy wykup Obligacji realizowany zgodnie z postanowieniami Warunków Emisji;
5.7.2 Naliczanie odsetek (a) Kwota Odsetek obliczana jest odrębnie dla każdego Okresu Odsetkowego. (b) W przypadku, gdy Kwota Odsetek naliczana ma być za okres krótszy niż pełny Okres Odsetkowy, będzie ona obliczana w oparciu o rzeczywistą liczbę dni w okresie od poprzedniego Dnia Płatności Odsetek (włącznie), albo Dnia Emisji (włącznie) w przypadku pierwszego Okresu Odsetkowego, do dnia, w którym Obligacje zostaną wykupione (z wyłączeniem tego dnia). 5.7.3 Obliczenie Kwoty Odsetek W Dniu Roboczym następującym po Dniu Ustalenia Stopy Procentowej Agent Kalkulacyjny obliczy Kwotę Odsetek za dany Okres Odsetkowy od każdej Obligacji według następującej formuły: KO = SP x WN x LD/365 gdzie: KO oznacza Kwotę Odsetek od każdej Obligacji za dany Okres Odsetkowy; SP oznacza Stopę Procentową wskazaną w punkcie 4.4 (Ustalenie Stopy Procentowej) Warunków Emisji; WN oznacza Należność Główną każdej Obligacji; LD oznacza liczbę dni w danym Okresie Odsetkowym, po zaokrągleniu wyniku tego obliczenia do najbliższego grosza (przy czym pół i więcej grosza będzie zaokrąglone w górę).
4.3 Obliczenie Kwoty Odsetek W Dniu Roboczym następującym po Dniu Ustalenia Stopy Procentowej Agent Kalkulacyjny obliczy Kwotę Odsetek za dany Okres Odsetkowy od każdej Obligacji według następującej formuły: $$KO = SP \times WN \times LD/365$$ gdzie: KO oznacza Kwotę Odsetek od każdej Obligacji za dany Okres Odsetkowy; SP oznacza stopę procentową wskazaną w punkcie 4.4; WN oznacza Należność Główną każdej Obligacji; LD oznacza liczbę dni w danym Okresie Odsetkowym,
po zaokrągleniu wyniku tego obliczenia do najbliższego grosza (przy czym pół i więcej grosza będzie zaokrąglone w górę). #
Odsetki płatne są co pół roku 27 kwietnia i 27 października: od 27 kwietnia 2024 do 27 października 2028. Dzień wolny przesuwa płatność na następny dzień roboczy bez dodatkowych odsetek za samo przesunięcie. Prawo do płatności po rejestracji w KDPW określa zasadniczo szósty wcześniejszy dzień roboczy lub reguły KDPW.
Tabela podaje 19 kwietnia 2027 jako dzień prawa dla kuponu w kwietniu 2028. Stosujemy wiążącą regułę ustalenia prawa, bez domyślnej korekty roku.
Dzień Płatności Odsetek oraz Dzień Ustalenia Prawa dla Obligacji przypadają w datach wskazanych w tabeli poniżej. Zgodnie z punktem 4.1 Warunków Emisji, jeżeli Dzień Płatności Odsetek przypadnie na dzień niebędący Dniem Roboczym, zapłata Kwoty Odsetek nastąpi w pierwszym Dniu Roboczym przypadającym po takim Dniu Płatności Odsetek, bez prawa żądania odsetek za opóźnienie lub jakichkolwiek innych dodatkowych płatności. Nr Okresu Początek Okresu Koniec Okresu Dzień Płatności Odsetek Dzień Ustalenia Prawa Odsetkowego Odsetkowego Odsetkowego dla Okresu Odsetkowego (włącznie z tym dniem) (bez tego dnia) 1. 27 października 2023 roku 27 kwietnia 2024 roku 27 kwietnia 2024 roku 19 kwietnia 2024 roku 2. 27 kwietnia 2024 roku 27 października 2024 roku 27 października 2024 roku 18 października 2024 roku 3. 27 października 2024 roku 27 kwietnia 2025 roku 27 kwietnia 2025 roku 17 kwietnia 2025 roku 4. 27 kwietnia 2025 roku 27 października 2025 roku 27 października 2025 roku 17 października 2025 roku 5. 27 października 2025 roku 27 kwietnia 2026 roku 27 kwietnia 2026 roku 17 kwietnia 2026 roku 6. 27 kwietnia 2026 roku 27 października 2026 roku 27 października 2026 roku 19 października 2026 roku 7. 27 października 2026 roku 27 kwietnia 2027 roku 27 kwietnia 2027 roku 19 kwietnia 2027 roku 8. 27 kwietnia 2027 roku 27 października 2027 roku 27 października 2027 roku 19 października 2027 roku 9. 27 października 2027 roku 27 kwietnia 2028 roku 27 kwietnia 2028 roku 19 kwietnia 2027 roku 10. 27 kwietnia 2028 roku 27 października 2028 roku 27 października 2028 roku 19 października 2028 roku
"Dzień Ustalenia Prawa" oznacza (i) godz. 16.30 drugiego Dnia Roboczego poprzedzającego Dzień Płatności Odsetek lub Dzień Wykupu, w którym Agent Emisji ustala, w oparciu o zapisy w Ewidencji, Obligatariuszy uprawnionych do otrzymania Kwoty do Zapłaty, lub (ii) od dnia rejestracji Obligacji w KDPW, szósty Dzień Roboczy przed Dniem Płatności Odsetek lub Dniem Wykupu lub inny dzień określony zgodnie z aktualnie obowiązującymi Regulacjami KDPW w zakresie ustalania praw do Obligacji, przy czym uprawnionych do świadczeń z tytułu wykupu Obligacji, które spełniane są po Dniu Wykupu, ustala się każdorazowo według stanu na 2 Dzień Roboczy po dniu, w którym kwota świadczenia została przekazana KDPW.
Jeżeli jednak Dzień Płatności Odsetek przypadnie na dzień niebędący Dniem Roboczym, zapłata Kwoty Odsetek nastąpi w pierwszym Dniu Roboczym przypadającym po takim Dniu Płatności Odsetek, bez prawa żądania odsetek za opóźnienie lub jakichkolwiek innych dodatkowych płatności.
"Dzień Roboczy" oznacza każdy dzień inny niż sobota, niedziela lub dzień ustawowo wolny od pracy, w którym Agent Emisji prowadzi działalność w sposób umożliwiający wykonanie czynności określonych w Warunkach Emisji, a od dnia rejestracji Obligacji w KDPW, lub dzień określony przez KDPW jako dzień roboczy;
Kapitał 1000 EUR za obligację podlega jednorazowemu wykupowi 27 października 2028, chyba że nastąpi wcześniejszy wykup. Likwidacja lub reorganizacja z następcą nieuprawnionym do emitowania obligacji przewiduje natychmiastową spłatę wraz z narosłymi odsetkami.
6. Dzien Wykupu 27 paźdiernika 2028 r.
5.6 Warunki wykupu Obligacje podlegać będą jednorazowemu wykupowi według wartości nominalnej w Dniu Wykupu lub w Dniu Wcześniejszego Wykupu. W przypadku likwidacji Emitenta Obligacje podlegają natychmiastowemu wykupowi z dniem otwarcia likwidacji. Obligacje podlegają natychmiastowemu wykupowi w części, w jakiej przewidują świadczenia pieniężne także w przypadku połączenia Emitenta z innym podmiotem, jego podziału lub przekształcenia formy prawnej, jeżeli podmiot, który wstąpił w obowiązki Emitenta z tytułu Obligacji, zgodnie z Ustawą o Obligacjach nie posiada uprawnień do ich emitowania. Emitent jest zobowiązany zapłacić w tym dniu Należność Główną wraz z Kwotą Odsetek narosłych za czas od dnia rozpoczęcia Okresu Odsetkowego, w którym nastąpiło odpowiednio otwarcie likwidacji, połączenie, podział lub przekształcenie do dnia odpowiednio otwarcia likwidacji, połączenia, podziału lub przekształcenia. Szczegółowe zasady dotyczące wykupu Obligacji, w tym w zakresie sposobu płatności z tytułu Obligacji, opisane są w punktach 5 – 8 Warunków Emisji.
5.4 Odsetki za opóźnienie W przypadku opóźnienia w zapłacie Należności Głównej każdy Obligatariusz będzie uprawniony do żądania od Emitenta za każdy dzień opóźnienia aż do dnia faktycznej
zapłaty (ale bez tego dnia), odsetek ustawowych za opóźnienie, liczonych od Należności Głównej. #
Emitent może wykupić wyłącznie wszystkie obligacje: 27 kwietnia lub 27 października 2026, 27 kwietnia lub 27 października 2027 albo 27 kwietnia 2028. Wymaga to zawiadomienia co najmniej 30 dni wcześniej i zapłaty nominału oraz narosłych odsetek, bez wskazanej premii.
Emitent może dokonać wcześniejszego wykupu wszystkich Obligacji. W takim przypadku Emitent zawiadomi Obligatariuszy o wcześniejszym wykupie Obligacji z wyprzedzeniem, co najmniej 30 dni przed Dniem Wcześniejszego Wykupu. Wcześniejszy wykup Obligacji może nastąpić w dowolnym dniu wskazanym w punkcie 12 Suplementu Emisyjnego. W Dniu Wcześniejszego Wykupu, Emitent zapłaci Obligatariuszowi kwotę równą sumiej Należności Głównej oraz Kwoty Odsetek naliczonych od dnia rozpoczęcia Okresu Odsetkowego (włącznie) do dnia wcześniejszego wykupu (bez tego dnia). #
12. Dni realizaci wczesniejszego wykupu Obligaci z inicjatywy Emitenta, zgodnie z punktem 5.5.1 Warunkow Emisi | Numer Okresu Odsetkowego | Dni realizacji wcześniejszego wykupu Obligacji z inicjatywy Emitenta, zgodnie z punktem 5.5.1 Warunków Emisji | | --- | --- | | Kolumna 1 | Kolumna 2 | | 5 | 27 kwietnia 2026 r. | | 6 | 27 października 2026 r | | 7 | 27 kwietnia 2027 r. | | 8 | 27 października 2027 r | | 9 | 27 kwietnia 2028 r. |
Przy wskaźniku zadłużenia netto do skorygowanych aktywów co najmniej 65% inwestor może żądać wykupu w ciągu 3 miesięcy od publikacji potwierdzającego poświadczenia, ze spłatą w ciągu 10 dni roboczych. Niewypełnienie zobowiązań daje indywidualne prawo żądania, a inne wskazane naruszenia wymagają uchwały zgromadzenia i terminowego zawiadomienia.
Jeżeli współczynnik Całkowitego zadłużenia netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów będzie wyższy lub równy 65% (sześćdziesiąt pięć procent), każdy z Obligatariuszy będzie uprawniony do złożenia Emitentowi żądania wykupu posiadanych przez tego Obligatariusza Obligacji. Obligatariusz będzie uprawniony do złożenia żądania w terminie 3 (trzech) miesięcy od dnia publikacji przez Emitenta Poświadczenia Zgodności potwierdzającego, iż współczynnik Całkowitego zadłużenia netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów jest wyższy lub równy 65% (sześćdziesiąt pięć procent). W dniu wcześniejszego wykupu Obligacji, który nastąpi nie później niż 10 (dziesięć) Dni Roboczych po złożeniu żądania przez Obligatariusza, Emitent zapłaci Obligatariuszowi kwotę równą sumie Należności Głównej oraz Kwoty Odsetek naliczonych od dnia rozpoczęcia Okresu Odsetkowego (włącznie) do dnia wcześniejszego wykupu (bez tego dnia). W przypadku gdy współczynnik Całkowitego zadłużenia netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów będzie wyższy lub równy 65% (sześćdziesiąt pięć procent), Emitent opublikuje raport bieżący zawierający informację o powyższym. #
Obligacje są niezabezpieczone i niepodporządkowane, bez gwaranta. Są równorzędne między sobą i z innymi niezabezpieczonymi, niepodporządkowanymi zobowiązaniami emitenta, z wyjątkami wynikającymi z bezwzględnie obowiązującego prawa.
2.3 Zobowiązania z Obligacji stanowić będą nieodwołalne, niepodporządkowane, niezabezpieczone i bezwarunkowe zobowiązania Emitenta, są one równe i bez pierwszeństwa zaspokojenia względem siebie oraz (z zastrzeżeniem wyjątków wynikających z bezwzględnie obowiązujących przepisów prawa polskiego) są równe względem wszystkich pozostałych obecnych lub przyszłych niezabezpieczonych i niepodporządkowanych zobowiązań Emitenta, oraz podlegają zaspokojeniu w takich samych proporcjach, jak te zobowiązania.
Obligacje są niezabezpieczone w rozumieniu Ustawy o Obligacjach.
Istotne podstawy obejmują brak płatności, wcześniejszą wymagalność innych zobowiązań finansowych powyżej 5 mln PLN, niewypłacalność oraz wskazane naruszenia informacyjne i majątkowe. Niezawinione opóźnienie płatności musi trwać co najmniej 3 dni. Część naruszeń wymaga uchwały zgromadzenia lub bezskutecznego upływu terminu naprawy; uzgodniona wcześniejsza spłata jest wyjątkiem.
Dodatkowa przesłanka z §7.3.1(ii), dotycząca uprawnienia wierzyciela do przyspieszenia spłaty, jest czytelna w oryginale; jej kluczowe słowo pozostaje uszkodzone w tekście maszynowym.
7.1.1 Emitent jest w zwócle z wykonaniem w terminie, w calosci lub w czeci, zobowiazań pienieźnychwynikajych z Obligacji lub nastapilo niedawinione przyez Emitenta opóznienie w wykonaniu zobowiazań pienieźnychwynikajych z Obligacji nie krótsze niz trzy dni. 7.1.2 Emitent nie dokonal w terminie jakichkolwiek platinosci z tytułu Zobowiazań Finansowych na kwote przyekraczajęc w danym momencie –łącznie 5.000.000 PLN (słownik: pięc milionów złotych).
7.1.3 Emitent nie wykupil jakichkolwiek Obligacji podlegajycch wczesniejszemu wykupowy zgodnie z punktem 5.5.2. #
ECH1028 to obligacje Echo Investment S.A. na okaziciela, seria 3I/2023, ISIN PLO017000095. Wyemitowano 43 tys. sztuk 27 października 2023; wykup przewidziano 27 października 2028.
3I/2023 PLO017000095 ECH1028
§ 1 Niniejsza uchwała została podjęta w związku z emisją przez Echo Investment S.A. z siedzibą w Kielcach ("Emitent") 43.000 sztuk (słownie: czterdziestu trzech tysięcy sztuk) niezabezpieczonych obligacji zwykłych na okaziciela serii 3I/2023 o jednostkowej wartości nominalnej wynoszącej 1.000,00 EUR (słownie: jeden tysiąc euro) każda oraz łącznej wartości nominalnej wynoszącej 43.000.000,00 EUR (słownie: czterdzieści trzy miliony euro) ("Obligacje"). § 2 Działając zgodnie z uchwałą Zarządu Emitenta z dnia 25 października 2023 roku w sprawie emisji Obligacji oraz w związku z otrzymaniem przez Emitenta potwierdzenia przyjęcia propozycji nabycia Obligacji, Zarząd Emitenta niniejszym dokonuje przydziału Obligacji inwestorom wskazanym w liście przydziału stanowiącej załącznik do niniejszej uchwały ("Inwestorzy").
5.3 Wielkość emisji W ramach emisji Obligacji serii 3I/2023 Emitent wyemitował 43.000 sztuk Obligacji. 5.4 Wartość nominalna i cena emisyjna instrumentów dłużnych Wartość nominalna jednej Obligacji wynosi 1.000 EUR. Łączna wartość nominalna wszystkich Obligacji wynosi 43.000.000 EUR. Cena emisyjna jednej Obligacji wynosiła 1.000 EUR. Cena emisyjna wszystkich Obligacji wynosiła 43.000.000 EUR.
5.5.2 Data przydziału instrumentów dłużnych Przydział Obligacji nastąpił w Dniu Emisji, tj. 27 października 2023 r.
Cel tej emisji nie został określony. Dokument nie przypisuje środków do konkretnego projektu ani celu ekologicznego.
Cel emisji Obligacji nie został określony.
Emitent zobowiązał się utrzymywać zadłużenie netto do skorygowanych aktywów poniżej 70%, według określonych danych MSSF i wyłączeń. Obowiązują ograniczenia zabezpieczania innych zobowiązań i istotnego rozporządzania majątkiem, z wyjątkami m.in. dla równorzędnego zabezpieczenia i transakcji w zakresie działalności, oraz obowiązki raportowania.
9.1 Wskaźnik Finansowy Emitent zapewni, że w czasie od Dnia Emisji do Dnia Wykupu wartość współczynnika Całkowitego zadłużenia netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów będzie niższa niż 70% (siedemdziesiąt procent). # 9.2 Obliczanie Wskaźnika 9.2.1 Współczynnik Całkowitego zadłużenia netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów będzie obliczany i testowany na koniec każdego półrocza: (a) wedlug stanu na dzien 31 grudnia kazdego roku na bazie danych zawartych w zbadanych skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych sporzadzonych zgodnie z MSSF za okres 12 (dwunastu) miesiecy Rozpoczynajacy sie 1 stycznia danego roku obrotowego i konczycy sie w dniu 31 grudnia tego roku; (b) wedlug stanu na dzien 30 czerwca kazdego roku na bazie danych zawartych w podlegajacych przyegladowy skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych sporzadzonych zgodnie z MSSF za okres 6 (szeci) miesiecy Rozpoczynajcy sie 1 stycznia danego roku obrotowego i konczycy sie w dniu 30 czerwca tego roku obrotowego, oraz (c) wedlug stanu na dzien sporzadzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego innego niz sporzadzonego na 31 grudnia lub 30 czerwca (tj. jezeli Emitent zmieni daty Rozpoczecia i zakończenia roku obrotowego) na bazie danych zawartych w takim skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. 9.2.2 Emitent bedzie przykazywal zgodnie z punktem 12.2 (Poswiadczenia Zgodnosci) Obligatariuszom Poswiadczenie Zgodnosci. 9.2.3 Kaźde Poświadczenie Zgodnosci;będzie zawierać, między innymi, obliczenia, co do zgodnosci z punktem 9 (Wskaznik finansowy). # 9.3 Definicje W niniejszych Warunkach Emisji termin:
Możliwe jest rolowanie przez potrącenie kwot netto na żądanie inwestora, gdy nowa seria jest emitowana w dniu wykupu starej, z uwzględnieniem KDPW. Uchwały zgromadzenia wiążą także nieobecnych. Niedostarczenie numeru rachunku przez inwestora nie stanowi samo w sobie naruszenia emitenta.
5.6 Rolowanie Obligacji Należność Główna z tytułu Obligacji, których wykup przypada w dniu emisji nowej serii obligacji emitowanych przez Emitenta w ramach Programu Emisji ("Nowe Obligacje"), na żądanie Obligatariusza, który zamierza objąć Nowe Obligacje ("Obligatariusz Rolujący") może zostać zapłacona przez Emitenta w drodze potrącenia z wierzytelnością Emitenta w stosunku do Obligatariusza Rolującego z tytułu ceny emisyjnej Nowych Obligacji, które zamierza nabyć Obligatariusz Rolujący, z zastrzeżeniem, że potrącane kwoty będą kwotami netto, a w przypadku Obligacji
zarejestrowanych w KDPW, czynność zostanie przeprowadzona zgodnie z regulacjami KDPW. #
Opis dotyczy warunków umownych. Nie potwierdza bieżącego oprocentowania, wykonania płatności ani sytuacji emitenta.
6.3 Wcześniejszy wykup Obligacji w przypadku wystąpienia Przypadku Niewypełnienia Zobowiązania W przypadku wystąpienia Przypadku Niewypełnienia Zobowiązania, każdy Obligatariusz może doręczyć Emitentowi, pisemne żądanie wcześniejszego wykupu ("Żądanie Wcześniejszego Wykupu"), w którym określi Dzień Wcześniejszego Wykupu. Dla skutecznego doręczenia powyższego żądania Obligatariusz powinien: 6.3.1 wskazać podstawe ządania wczesniejszego wykupu w Zadaniu Wczesniejszego Wykupu; 6.3.2 przyedlozyc Certyfikat Rezydenci (o ile przydlozenie Certyfikatu Rezydenci jest wymagane dla zastosowania zerowej lub obniżonej stawki opodatkowania i Obligatariusz chce skorzystać z tej stawki opodatkowania); 6.3.3 dostarczyc dokument wystawiony zgodnie z Ustaw o Obrocie Instrumentami Finansowymi potwierdzajcy, iz Obligatariusz jest posiadaczem Obligaci albo, w przypadku Obligaci zapisanych w Ewidenci zaświadczenie, o ktorym mowa w art. 55 ust. 1a Ustawy o Obligacjach.
6.4 Wcześniejszy wykup Obligacji w przypadku wystąpienia Podstawy Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu 6.4.1 W przypadku wystąpienia Podstawy Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu, Uprawnieni Obligatariusze mogą zażądać zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy celem podjęcia uchwały o właściwych środkach ochrony praw Obligatariuszy. Następnie, jeżeli zwołane Zgromadzenie Obligatariuszy podejmie odpowiednią uchwałę wyrażającą zgodę na wcześniejszy wykup
Obligacji, Emitent w najkrótszym możliwym czasie, lecz nie później niż w terminie 7 dni od daty zamknięcia obrad Zgromadzenia Obligatariuszy zawiadomi Obligatariuszy (zgodnie z punktem 13.2 (Zawiadomienia)) o: - (a) treści takiej Uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy; oraz - (b) terminie na złożenie Zawiadomień o Wcześniejszym Wykupie. 6.4.2 Termin na złożenie przez Obligatariuszy Zawiadomienia o Wcześniejszym Wykupie, będzie wynosił 5 (pięć) Dni Roboczych od dnia zawiadomienia Obligatariuszy o terminie na złożenie Zawiadomienia o Wcześniejszym Wykupie, o którym mowa w punkcie 6.4.1 ("Termin Zawiadomienia"). 6.4.3 Przed upływem Terminu Zawiadomienia każdy Obligatariusz może doręczyć Emitentowi pisemne Zawiadomienie o Wcześniejszym Wykupie. Dla skutecznego doręczenia powyższego zawiadomienia Obligatariusz powinien: - (a) wskazać podstawę prawną powołując się na odpowiednią Uchwałę Zgromadzenia Obligatariuszy wyrażającą zgodę na skorzystanie przez Obligatariuszy z Opcji Wcześniejszego Wykupu lub załączając jej kopię; - (b) przedłożyć Certyfikat Rezydencji (o ile przedłożenie Certyfikatu Rezydencji jest wymagane dla zastosowania zerowej lub obniżonej stawki opodatkowania i Obligatariusz chce skorzystać z tej stawki opodatkowania); - (c) dostarczyć dokument wystawiony zgodnie z Ustawą o Obrocie Instrumentami Finansowymi potwierdzający, iż Obligatariusz jest posiadaczem Obligacji albo, w przypadku Obligacji zapisanych w Ewidencji zaświadczenie, o którym mowa w art. 55 ust. 1a Ustawy o Obligacjach. 6.4.4 Dniem Wcześniejszego Wykupu Obligacji będących w posiadaniu Obligatariuszy, którzy złożyli Zawiadomienia o Wcześniejszym Wykupie będzie 6 (szósty) Dzień Roboczy przypadający po upływie Terminu Zawiadomienia, przy czym w przypadku otrzymania Zawiadomień o Wcześniejszym Wykupie od wszystkich Obligatariuszy przed upływem Terminu Zawiadomienia, Dniem Wcześniejszego Wykupu Obligacji będzie 6 Dzień Roboczy przypadający po dniu, w którym wszyscy Obligatariusze złożyli Zawiadomienia o Wcześniejszym Wykupie Obligacji, z zastrzeżeniem regulacji KDPW mających zastosowanie do takiej sytuacji. 6.4.5 W przypadku nieskorzystania przez Obligatariusza z Opcji Wcześniejszego Wykupu przed upływem Terminu Zawiadomienia, prawo do skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu w związku z wystąpieniem konkretnego zdarzenia stanowiącego Podstawę Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu wygasa. W przypadku wystąpienia kolejnego zdarzenia stanowiącego Podstawę Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu, terminy na dokonanie czynności przewidzianych w punkcie 6.4, biegną od dnia podjęcia nowej Uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy.
8.1.2 Jeżeli skutki danego zdarzenia wskazanego w punktach od
7.2.1 w terminie 14 (czternastu) dni od dnia zlozenia stosownego zadania nie zwołal Zgromadzenia Obligatariuszy (z terminem odbycia Zgromadzenia Obligatariuszy przyypadajycm nie poźniaj nz 28 (dwadzieść osiem) dni po dniu zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy), pomimo prawidłowo zlożonego zadania, przyze Uprawnionych Obligatariuszy; 7.2.2 uniemozliwi w inny sposob zwolanie lub odbycie Zgromadzenia Obligatariuszy z zachowaniem terminów, o ktorych mowa w punkcie 7.2.1; lub 7.2.3 w terminie 7 (siedmiu) dni od dnia zakończenia Zgromadzenia Obligatariuszy nie opublikowy na Stronie Internetowej Emitenta protokolu z przybiegu obrad Zgromadzenia Obligatariuszy. #
7.3.2, jakiekolwiek Zobowiaczania Finansowe Emitenta na kwote przyzwyźsañca w danym momencie -łącznie 5.000.000 PLN (słownik: pięc milionów złotych) (i) stały są wymagalne i platre przyced ich pierwotnym terminem wymagalnosci lub (ii) zaszły okolicznosci, wskutek krórych wierzyciel są spowodowej, ze takie zobowiaczania Emitenta staną są wymagalne i platre przyced ich pierwotnym terminem wymagalnosci. 7.3.2 Przypadek Niewypelnienia Zobowiaczania, o ktorym mowa w punkcie 7.3.1 nie dochodzi do skutku, jesti Zobowiaczania Finansowe Emitenta staną są wymagalne i platne na podstawie uzgodnienia wczesniejszej ich splytok donanego przyez Emitenta i wierzyciela. #
jakiejkolwiek Kwoty do Zapłaty lub wykonanie przez Emitenta innych obowiązków wynikających z Warunków Emisji stało się lub może się stać niezgodne z prawem. # 7.5 Wprowadzenie w błąd Którekolwiek z oświadczeń lub zapewnień złożonych przez Emitenta w dokumentach dotyczących emisji Obligacji oraz w Warunkach Emisji okazało się nieprawdziwe, w całości lub w części, na moment, w którym zostało złożone. # 7.6 Niewypłacalność / Postępowanie upadłościowe Wystąpiło zdarzenie faktyczne lub prawne, stwarzające możliwość postawienia Emitenta w stan upadłości (z możliwością zawarcia układu lub obejmującej likwidację majątku upadłego) lub likwidacji, a w szczególności: 7.6.1 Emitent ulegnie przymusowej lub dobrowolnej likwidacji; 7.6.2 Emitent przyzna, ze jest niedolny do splaty swoich zobowiazań pienieźnych w terminie ich wymagalnosci; 7.6.3 Emitent Rozpocznie negotcjace z powodu trudnosci finanswych z Jednym lub wieloma wierzycielami z zamiarem zmiany zasad splaty swojejego dlugu; 7.6.4 Emitent zawrze z nadzorca ukladu umowe o sprawowanie nadzoru nad przybebiegiem postepowania o zatwierdzenie ukladu; 7.6.5 Emitent Rozpocznie samodzielne zbieranie glosow dotyczne propozycji ukladowej np. dostarczy ktoremukolwiek ze swoich wierzycieli karte do glosowania; lub 7.6.6 wydane zostanie przy sąd postanowienie o rozwiazaniu społki Emitenta albo podjeta zostanie uchwala walnego zgromadzenia Emitenta o rozwiazaniu społki lub podjeta zostanie decyzja o przeniesieniu siedziby społki Emitenta za granice. # 7.7 Żądanie wykupu obligacji 7.7.1 Ktorykolwiek z Obligatariuszy zlozyt Zadanie Wczesniejszego Wykupu lub Zawiadomienie o Wczesniejszym Wykupie. 7.7.2 Ktorykolwiek posiadacz obligacji (innych niz Obligacje) emitowanych w ramach Programu Emisji wystapil zgodnie z warunkami emisi danej seri i z zadaniem wczesniejszego wykupu. # 8. PODSTAWY SKORZYSTANIA Z OPCJI WCZEŚNIEJSZEGO WYKUPU # 8.1 Zasady ogólne 8.1.1 Opcja Wcześniejszego Wykupu będzie przysługiwać w przypadku, gdy wystąpi którekolwiek ze zdarzeń będących Podstawą Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu.
8.1.2 Jeżeli skutki danego zdarzenia wskazanego w punktach od 8.2 do 8.11 będącego Podstawą Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu lub zdarzenia, które wraz z innymi podobnymi zdarzeniami może stanowić Podstawę Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu, zostaną usunięte do dnia podjęcia przez Zgromadzenie Obligatariuszy Uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy w przedmiocie wyrażenia zgody na skorzystanie przez Obligatariuszy z Opcji Wcześniejszego Wykupu, takie zdarzenie nie będzie stanowiło Podstawy Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu. 8.1.3 Jeżeli zostanie podjęta – przed wystąpieniem w danym czasie danego zdarzenia będącego Podstawą Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu – Uchwała Zgromadzenia Obligatariuszy niewyrażająca zgody na skorzystanie przez Obligatariuszy z Opcji Wcześniejszego Wykupu w następstwie zaistnienia w przyszłości takiego zdarzenia ("Uchwała a Priori"), taka uchwała będzie wiązać Obligatariuszy także po wystąpieniu w tym czasie tego zdarzenia. Dla uniknięcia wątpliwości – niepodjęcie Uchwały a Priori nie będzie uprawniało Obligatariuszy do automatycznego skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu po wystąpieniu tego zdarzenia, będącego Podstawą Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu. W takim przypadku konieczne będzie podjęcie odrębnej uchwały przez Zgromadzenie Obligatariuszy wyrażającej zgodę na skorzystanie z Opcji Wcześniejszego Wykupu. # 8.2 Naruszenie innych postanowień 8.2.1 Emitent nie wykonal lub nienalezycie wykonal ktorekolwiek z postanowienwynikajacych z Warunkow Emisji lub tez zaistnialy innate okolicznosci, za ktoreEmitent w mysl Warunkow Emisji ponosi odpowiedzialnosc i w ciagu 5 (pieciu)Dni Roboczych od dnia powiadomienia Emitenta o powstaym naruszeniu, naruszenie to nie zostalo usuniete. 8.2.2 Emitent nie zawiadomil Obligatariuszy zgodnie z punktem 13.2 (Zawiadomienia) o wystapieniu zdarzenia stanowiecego Podstawe Skorzystania z Opcji Wczesniejszego Wykupu lub Przypadek Niewypelnienia Zobowiazania. # 8.3 Działania wierzycieli Dokonano jakiegokolwiek zajęcia, zabezpieczenia sądowego lub egzekucji w stosunku do jakiegokolwiek składnika lub składników majątku Emitenta na kwotę przekraczającą w danym momencie – łącznie 10.000.000 PLN (słownie: dziesięć milionów złotych) a wierzytelność będąca przedmiotem sporu skutkującego wyżej opisanymi czynnościami nie zostanie spłacona przez Emitenta w ciągu 5 (pięciu) Dni Roboczych. # 8.4 Orzeczenia Na mocy jednego lub więcej prawomocnych orzeczeń lub ostatecznych decyzji administracyjnych Emitent został zobowiązany do zapłaty kwoty przewyższającej - łącznie (w okresie kolejnych 12 miesięcy) kwotę 10.000.000 PLN (słownie: dziesięć milionów złotych) co, w uzasadnionej ocenie Zgromadzenia Obligatariuszy, spowoduje lub będzie mogło spowodować istotną negatywną zmianę w działalności gospodarczej,
majątku, sytuacji finansowej Emitenta lub, negatywnie wpłynie lub mogłoby wpłynąć na zgodność z prawem, ważność lub wykonalność zobowiązań z Obligacji, jeśli wierzytelność będąca przedmiotem takiego orzeczenia bądź decyzji nie zostanie zapłacona przez Emitenta w wyznaczonym terminie bądź w ciągu 5 (pięciu) Dni Roboczych licząc od dnia, w którym orzeczenie stało się prawomocne bądź decyzja ostateczna, jeśli terminu zapłaty nie wyznaczono. # 8.5 Zakaz obciążeń Emitent ustanowił, zezwolił na ustanowienie lub zostały ustanowione Środki Zabezpieczenia Zobowiązań Finansowych, jak również jakichkolwiek zobowiązań wobec podmiotów z grupy kapitałowej Emitenta. # 8.6 Zabezpieczenia innych papierów dłużnych Emitent dokonał emisji obligacji lub innych dłużnych papierów wartościowych zabezpieczonych w sposób pośredni lub bezpośredni w formie hipoteki, zastawu, zastawu rejestrowego, zastawu finansowego, cesji, gwarancji lub poręczenia, prawa zatrzymania lub innego obciążenia w celu zabezpieczenia na obecnych lub przyszłych składnikach majątkowych bądź dochodach Emitenta, chyba, że Emitent uprzednio lub w tym samym czasie spowodował, że jego zobowiązania wynikające z Obligacji zostały zabezpieczone przez równorzędne i proporcjonalne obciążenie tych samych lub tożsamych rodzajowo lub pod względem wartości, składnikach majątkowych. # 8.7 Rozporządzenie 8.7.1 Z zastrzeżeniem punktu 8.7.2, Emitent dokonał w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub kilku niepowiązanych transakcji, zawartych dobrowolnie lub pod przymusem, sprzedaży, przeniesienia, najmu, dzierżawy lub innego zbycia lub rozporządzenia całości lub części swojego majątku ("Rozporządzenie"), które może spowodować istotne pogorszenie się sytuacji finansowej Emitenta lub wpłynąć istotnie negatywnie na możliwość wywiązania się Emitenta z zobowiązań wynikających z Obligacji. 8.7.2 Podstawa Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu na podstawie punktu 8.7.1 nie wystąpi, jeżeli Rozporządzenia dokonano na warunkach powszechnie obowiązujących w obrocie gospodarczym, w wyniku którego zbywany majątek został zastąpiony innymi aktywami o takiej samej lub zbliżonej wartości rynkowej lub też transakcja była związana z przedmiotem działalności Emitenta wynikającym z wyciągu z rejestru przedsiębiorców prowadzonego przez Krajowy Rejestr Sądowy dla Emitenta. # 8.8 Wskaźnik Finansowy Którykolwiek wymóg punktu 9 (Wskaźnik finansowy) nie został spełniony. # 8.9 Zaprzestanie prowadzenia działalności Emitent zaprzestał prowadzenia w całości lub w części swojej podstawowej działalności gospodarczej lub istnieje uzasadniona groźba takiego zdarzenia.
8.10 Zaprzestanie notowań Akcje Emitenta zaprzestały być notowane na rynku regulowanym w Polsce. # 8.11 Wykluczenie z ASO W odniesieniu do papierów dłużnych (w tym Obligacji) wyemitowanych przez Emitenta i notowanych zgodnie z odpowiednimi warunkami emisji na ASO, została podjęta jakakolwiek decyzja, uchwała lub został złożony przez Emitenta wniosek, dotyczące ich wykluczenia z notowań na ASO. #
(i) stały są wymagalne i platre przyced ich pierwotnym terminem wymagalnosci
7.3.1 Z zastrzeżeniem punktu 7.3.2, jakiekolwiek Zobowiaczania Finansowe Emitenta na kwote przyzwyźsañca w danym momencie -łącznie 5.000.000 PLN (słownik: pięc milionów złotych)
"Całkowite Zadłużenie Netto Emitenta" oznacza (bez podwójnego liczenia) rzeczywistą, tj. wynikającą z danych przedstawionych w najnowszym publicznie dostępnym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Emitenta, sporządzonym zgodnie z MSSF, sumę wartości określonych zobowiązań bilansowych: wartość wyemitowanych obligacji, długoterminowe kredyty i pożyczki, krótkoterminowe kredyty i pożyczki oraz zobowiązania handlowe wynikające z jakiegokolwiek tytułu, zobowiązania z tytułu leasingu (bez wliczania zobowiązań wprowadzonych w związku z MSSF 16 tj. zobowiązań leasingowych z tytułu użytkowania wieczystego gruntów oraz zobowiązań leasingowych powierzchni biurowej - wykorzystywanej do dalszego podnajmu), zobowiązania z tytułu factoringu, jak również zobowiązania Emitenta z tytułu obligacji, weksli i innych dłużnych papierów wartościowych bez względu na osobę wierzyciela (innych niż zabezpieczenia zobowiązań wskazanych w niniejszej definicji), zobowiązania z tytułu instrumentów pochodnych oraz zobowiązania związane ze sprzedanymi projektami tj. rezerwy na zobowiązania z tytułu podziału zysku (profit share), rezerwy z tytułu zobowiązania do zabezpieczenia przychodów za okresy bezczynszowe (master lease) i rezerwa na prace wykończeniowe (fit out) pomniejszoną o: (a) gotowke; (b) ekwiwalenty pienieźne, w zakresie, w jakim pozycje, o których mowa w punktach (a) – (b), nie są w żaden sposób ograniczone co do dysponowania przez jakikolwiek podmiot bądź obciążone na czyjąkolwiek rzecz, osoby lub podmiotu; "Całkowite zadłużenie netto Emitenta / łącznej skorygowanej wartości aktywów" oznacza wyrażony w procentach stosunek Całkowitego Zadłużenia Netto Emitenta do Łącznej Skorygowanej Wartości Aktywów Emitenta; "Łączna Skorygowana Wartość Aktywów Emitenta" oznacza łączną wartość bilansową aktywów Emitenta, pomniejszoną o aktywa wprowadzone do bilansu zgodnie z MSSF 16 tj. aktywa z tytułu użytkowania wieczystego gruntów oraz leasingu powierzchni biurowej - wykorzystywanej do dalszego podnajmu, które odpowiadają wartościowo odpowiednim zobowiązaniom po stronie pasywnej, wskazaną w najnowszym dostępnym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Emitenta, sporządzonym zgodnie z MSSF; "MSSF" oznacza Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej publikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (IASB - International Accounting Standards Board); "Poświadczenie Zgodności" oznacza dokument zasadniczo zgodny ze wzorem załączonym do Warunków Emisji, podpisany przez osoby uprawnione do reprezentacji Emitenta zawierający obliczenie współczynnika Całkowitego zadłużenia netto Emitenta /łącznej skorygowanej wartości aktywów, wyliczanego i publikowanego zgodnie z zasadami wskazanymi w punkcie 9 (Wskaźnik Finansowy), wraz ze wskazaniem odpowiednich pozycji w sprawozdaniach finansowych, w oparciu o które takich kalkulacji dokonano. #
12.1 Sprawozdania Finansowe Emitent dostarczy Obligatariuszom zgodnie z punktem 13.2 (Zawiadomienia) swoje (i) roczne skonsolidowane i jednostkowe sprawozdania finansowe wraz z opinią biegłego rewidenta oraz (ii) półroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe podlegające przeglądowi przez biegłego rewidenta, przy czym powyższe roczne i półroczne sprawozdania finansowe udostępniane będą przez Emitenta niezwłocznie po ich sporządzeniu zgodnie z obowiązujących w danym czasie przepisami prawa mającymi zastosowanie dla spółek, których akcje notowane są na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. # 12.2 Poświadczenia Zgodności Emitent dostarczy Obligatariuszom zgodnie z punktem 13.2 (Zawiadomienia) Poświadczenia Zgodności na koniec każdego półrocza nie później niż w terminie 5 (pięciu) Dni Roboczych od opublikowania właściwego sprawozdania finansowego Emitenta, z zastrzeżeniem że w przypadku sporządzenia sprawozdania finansowego na inny dzień niż 31 grudnia lub 30 czerwca (tj. jeżeli Emitent zmieni daty rozpoczęcia i zakończenia roku obrotowego) Emitent przekaże Poświadczenie Zgodności w terminie 5 (pięciu) Dni Roboczych od dnia sporządzenia takiego sprawozdania finansowego.
8.5 Zakaz obciążeń Emitent ustanowił, zezwolił na ustanowienie lub zostały ustanowione Środki Zabezpieczenia Zobowiązań Finansowych, jak również jakichkolwiek zobowiązań wobec podmiotów z grupy kapitałowej Emitenta. # 8.6 Zabezpieczenia innych papierów dłużnych Emitent dokonał emisji obligacji lub innych dłużnych papierów wartościowych zabezpieczonych w sposób pośredni lub bezpośredni w formie hipoteki, zastawu, zastawu rejestrowego, zastawu finansowego, cesji, gwarancji lub poręczenia, prawa zatrzymania lub innego obciążenia w celu zabezpieczenia na obecnych lub przyszłych składnikach majątkowych bądź dochodach Emitenta, chyba, że Emitent uprzednio lub w tym samym czasie spowodował, że jego zobowiązania wynikające z Obligacji zostały zabezpieczone przez równorzędne i proporcjonalne obciążenie tych samych lub tożsamych rodzajowo lub pod względem wartości, składnikach majątkowych. # 8.7 Rozporządzenie 8.7.1 Z zastrzeżeniem punktu 8.7.2, Emitent dokonał w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub kilku niepowiązanych transakcji, zawartych dobrowolnie lub pod przymusem, sprzedaży, przeniesienia, najmu, dzierżawy lub innego zbycia lub rozporządzenia całości lub części swojego majątku ("Rozporządzenie"), które może spowodować istotne pogorszenie się sytuacji finansowej Emitenta lub wpłynąć istotnie negatywnie na możliwość wywiązania się Emitenta z zobowiązań wynikających z Obligacji. 8.7.2 Podstawa Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu na podstawie punktu 8.7.1 nie wystąpi, jeżeli Rozporządzenia dokonano na warunkach powszechnie obowiązujących w obrocie gospodarczym, w wyniku którego zbywany majątek został zastąpiony innymi aktywami o takiej samej lub zbliżonej wartości rynkowej lub też transakcja była związana z przedmiotem działalności Emitenta wynikającym z wyciągu z rejestru przedsiębiorców prowadzonego przez Krajowy Rejestr Sądowy dla Emitenta. #
12.3 Informacje Emitent zawiadomi Obligatariuszy zgodnie z punktem 13.2 (Zawiadomienia), o każdym zdarzeniu stanowiącym Podstawę Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu lub Przypadek Niewypełnienia Zobowiązania (i ewentualnych działaniach podjętych w celu naprawy tego stanu rzeczy) niezwłocznie oraz nie później niż 5 (pięć) Dni Roboczych po powzięciu wiadomości o jego wystąpieniu. #
11.1.3 W przypadku Obligatariusza lub Obligatariuszy zamierzających uczestniczyć w Zgromadzeniu Obligatariuszy przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej, udział takiego Obligatariusza w Zgromadzeniu Obligatariuszy będzie możliwy po weryfikacji tożsamości takiego Obligatariusza lub Obligatariuszy przez przewodniczącego Zgromadzenia Obligatariuszy. Przewodniczący po weryfikacji tożsamości takiego Obligatariusza lub Obligatariuszy sporządza listę Obligatariuszy biorących udział oraz głosujących podczas Zgromadzenia Obligatariuszy przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej. Lista stanowi załącznik do protokołu Zgromadzenia Obligatariuszy.
(b) w sprawie jakiejkolwiek zmiany Warunków Emisji innej niż zmiana Postanowień Kwalifikowanych, zapadają większością ¾ głosów obecnych na Zgromadzeniu Obligatariuszy; (c) w sprawie obniżenia wartości nominalnej Obligacji wymaga zgody wszystkich Obligatariuszy obecnych na Zgromadzeniu Obligatariuszy; (d) w sprawach: (i) stwierdzenia, że dane zdarzenie opisane w punkcie 8 (Podstawy Skorzystania z Opcji Wcześniejszego Wykupu) stanowi podstawę do złożenia Zawiadomienia o Wcześniejszym Wykupie; lub (ii) podjęcia Uchwały a Priori, zapadają bezwzględną większością głosów obecnych na Zgromadzeniu Obligatariuszy.
11.1.8 Uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy są wiążące dla wszystkich Obligatariuszy, w tym także tych Obligatariuszy, którzy nie uczestniczyli w Zgromadzeniu Obligatariuszy, głosowali przeciwko uchwale Zgromadzenia Obligatariuszy lub nabyli Obligacje po dniu, w którym została podjęta uchwała Zgromadzenia Obligatariuszy. ###
5.2.3 Informacja o numerze rachunku bankowej oraz wszelkie innie informacja i dokumenty wymagane przy Podmiot Prowadzacy Rachunek powinny byc przyzekazane w formie i terminach okreslonych w regulacjach Podmiotu Prowadzacego Rachunek. Dla uniknięcia wąpliwość brak platinosci na rzejcz Obligatariusza spowodowy brakiem przyzekazania przy czego Obligatariusza informaci o numerze rachunku bankowej nie stanowy Przypadku Niewypelnienia Zobowiezania ani Podstawy Skorzystania z Opcji Wczesniejszego Wykupu.