Bieżące oprocentowanie to kupon aktualnego okresu według dostępnych danych. Formuła stawki referencyjnej i marży pochodzi z dokumentów emisji; nie potwierdza aktualnego fixingu ani marży zależnej od warunków.
Bieżące oprocentowanie to kupon aktualnego okresu według dostępnych danych. Formuła stawki referencyjnej i marży pochodzi z dokumentów emisji; nie potwierdza aktualnego fixingu ani marży zależnej od warunków.
Wykres dostarcza TradingView. Dostępność danych zależy od obsługi tej serii przez dostawcę.
Najważniejsze informacje
Opracowano z pomocą AI — możliwe błędy lub pominięcia. Sprawdź źródła.
Kiedy wypłacane są odsetki?
Półrocznie, 13 czerwca i grudnia w latach 2025–2027. Początek 13 grudnia 2024 r. jest włączony, następna płatność wyłączona; ACT/365 i zaokrąglenie połowy grosza w górę. Płatność w następnym dniu roboczym KDPW. Zwykły dzień praw przypada dwa dni robocze wcześniej, z wyjątkami ustawowymi i dotyczącymi spóźnionego wykupu. WEO na stronie 112 poprawnie rozróżnia dzień praw i końca okresu; nota na stronie 35 myli nagłówki tabeli. Przydział nie jest utożsamiany z wykonanym zapisem w Ewidencji lub rejestracją KDPW.
| Okres odsetkowy | Początek Okresu Odsetkowego | Dzień ustalenia praw do odsetek | Koniec Okresu Odsetkowego i Dzień Płatności Odsetek | Liczba dni w okresie odsetkowym |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 1. | 13 grudnia 2024 r. | 11 czerwca 2025 r. | 13 czerwca 2025 r. | 182 |
| 2. | 13 czerwca 2025 r. | 11 grudnia 2025 r. | 13 grudnia 2025 r. | 183 |
| 3. | 13 grudnia 2025 r. | 11 czerwca 2026 r. | 13 czerwca 2026 r. | 182 |
| 4. | 13 czerwca 2026 r. | 10 grudnia 2026 r. | 13 grudnia 2026 r. | 183 |
| 5. | 13 grudnia 2026 r. | 10 czerwca 2027 r. | 13 czerwca 2027 r. | 182 |
| 6. | 13 czerwca 2027 r. | 9 grudnia 2027 r. | 13 grudnia 2027 r. | 183 |
„Okres Odsetkowy” oznacza okres, od pierwszego dnia pierwszego Okresu Odsetkowego,
tj. Dnia Przydziału (włącznie z tym dniem) do Pierwszego Dnia Płatności Odsetek
(z wyłączeniem tego dnia) lub Dnia Wcześniejszego Wykupu (z wyłączeniem tego
dnia) za który płatne będą Odsetk i od Obligacji oraz każdy następny okres
trwający od poprzedniego Dnia Płatności Odsetek (włącznie) do następnego Dnia
Płatności Odsetek (z wyłączeniem tego dnia);
KO = N × O × n / 365
gdzie:
KO - oznacza zaokraglona do drugiego.),
N - oznacza wartosc nominalnagodnej Obligaci w danym Okresie Odsetkowym,
O - oznacza Oprocentowanie w ujeciu rocznym,
N - oznacza liczbę dni w Okresie Odsetkowym.
14.3.1. Kwota Odsetek bedzie wypłacana z dofu w Dniach Platnosci Odsetek, przy czym jeźeli Dzień Platnosci Odsetek nie bedzie Dniem Roboczym, Kwota Odsetek zostanie wypłacona w najbliszyn Dniu Roboczym nastepujacym po Dniu Platnosci Odsetek. W takim wypadku Obligatariuszowy nie bedź przyslugiwały odsetki za opoźniazenia lub zwlokę w dokonaniu platnosci lub jakiekolwiek内在 dodatkowe platnosci.
„Dzień Ustalenia Praw” oznacza dzień, na który ustala się listę podmiotów uprawnionych do otrzymania
świadczeń z Obligacji, przypadający na dwa Dni Robocze przed danym Dniem
Płatności Odsetek , z wyjątkiem: (i) złożenia przez Obligatariusza żądania
natychmiastowego lub Wcześniejszego Wykupu Obligacji, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się dzień złożenia żądania odpowiednio natychmiastowego
lub Wcześniejszego Wykupu , (ii) otwarcia likwidacji Emitenta, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się dzień otwarcia likwidacji Emitenta, ( iii) połączenia
Emitenta z innym podmiotem, jego podziału lub przekształcenia formy prawnej,
jeżeli podmiot, który wstąpił w obowiązki Emitenta z tytułu Obligacji, nie posiada
uprawnień do ich emitowania, kiedy za Dzień Ustalenia Praw uznaje się
odpowiednio dzień połączenia, podziału lub przekształcenia formy prawnej
Emitenta, (iv) wykupu Obligacji, który następuje po Dniu Wykupu, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się 2 (drugi) Dzień Roboczy po dniu, w którym kwota
świadczenia została przekazana KDPW ora z (v) innych przypadków wskazanych
w bezwzględnie obowiązujących przepisach prawa, dla których zastrzeżono inny
dzień jako Dzień Ustalenia Praw;
Dla Obligacji ustalono następujące Okresy Odsetkowe i Dni Płatności Odsetek
Okres odsetkowy
Początek Okresu
Odsetkowego
(włączając ten dzień)
Koniec Okresu Odsetkowego i
Dzień Płatności Odsetek
(z wyłączeniem tego dnia)
Liczba dni w okresie
odsetkowym
1. 13 grudnia 2024 r. 11 czerwca 2025 r. 13 czerwca 2025 r.
2. 13 czerwca 2025 r. 11 grudnia 2025 r. 13 grudnia 2025 r.
3. 13 grudnia 2025 r. 11 czerwca 2026 r. 13 czerwca 2026 r.
4. 13 czerwca 2026 r. 10 grudnia 2026 r. 13 grudnia 2026 r.
5. 13 grudnia 2026 r. 10 czerwca 2027 r. 13 czerwca 2027 r.
6. 13 czerwca 2027 r. 9 grudnia 2027 r. 13 grudnia 2027 r.
W przypadku Wcześniejszego Wykupu, Odsetki od Obligacji będących przedmiotem Wcześniejszego Wykupu
wypłacane są w Dniu Wcześniejszego Wykupu.
Czy emitent może wykupić obligacje wcześniej?Nie ustalono w przejrzanych źródłach
Emitent może wykupić wybraną liczbę obligacji; procedura zawiadomienia obejmuje także część nominału wszystkich obligacji. Wykup tylko w dniu płatności, po co najmniej 10 dniach roboczych od zawiadomienia na stronie. Kapitał i odsetki oraz premia od wykupywanego nominału: I–II 1,50%, III 0,50%, IV 0,25%, V–VI zero. Przy wykupie liczby obligacji zaokrąglenie w dół, uzupełnienie po jednej od największych rachunków, a przy braku możliwości losowanie. Klauzula 13.4.1 opisuje tylko liczbę, dalsza procedura dwa tryby; różnica pozostaje ujawniona.
Przyznanie prawa w pkt 13.4.1 obejmuje liczbę obligacji, a dalsza procedura opisuje też część nominału wszystkich obligacji. Nie jest to dosłowny zakaz drugiego trybu, lecz jego zakres uprawnienia nie jest jednoznacznie potwierdzony; pozostałe terminy i premie są opisane.
4.6.3.1 Emitent ma prawo, ale nie obowiązek, wykupu określonej przez siebie liczby Obligacji (wykup
całościowy lub częściowy skutkujący umorzeniem wykupywanych Obligacji) przed Dniem Wykupu
(„Wcześniejszy Wykup na Żądanie Emitenta ”). W przypadku częściowego Wcześniejszego Wykupu
na Żądanie Emitenta Emitent może dokonywać tego Wcześniejszego Wykupu wielokrotnie.
4.6.3.2 Dniem Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta może być tylko i wyłącznie dzień wskazany,
jako Dzień Płatności.
4.6.3.3 W celu dokonywania Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta, Emitent ma obowiązek
zawiadomić Obligatariuszy o takim Wcześniejszym Wykupie poprzez zamieszczenie stosownego
zawiadomienia na Stronie Internetowej Emitenta nie później niż na 10 (dziesięć) Dni Roboczych
przed proponowanym Dniem Wcześniejszego Wykupu. W zawiadomieniu o Wcześniejszym Wykupie
na Żądanie Emitenta Emitent określi:
a) Dzień Wcześniejszego Wykupu;
b) Tryb przeprowadzenia wcześniejszego wykupu Obligacji, tj. czy wcześniejszy wykup nastąpi
w drodze wykupu określonej przez Emitenta liczby Obligacji, czy w drodze wykupu określonej
przez Emitenta części wartości nominalnej wszystkich Obligacji;
Jakie są zabezpieczenia i kolejność zaspokojenia?Rozbieżność w źródłach
Hipoteka 1 na gruncie emitenta w Otrębusach, KW WA1P/00049551/9: 150% nominału do 30 mln PLN, pierwsze miejsce i prawomocny wpis w 360 dni od przydziału. Hipoteka 2 Badimex na 18 lokalach usługowych przy Granicznej 34B: 150% do 30 mln PLN, początkowo za hipotekami banków 24 mln i 2,873 mln, docelowo pierwsze miejsce w 180 dni. Historyczne wyceny: 6,352 mln PLN na 18 października 2024 r. oraz 29,7901 mln PLN na 23 września 2024 r. Możliwe równe zabezpieczenie przyszłych serii przy łącznym nominale do 20 mln PLN. Zastawy RK/SK po 75%, łącznie 150%, wpis w 90 dni, po 55 555 556 akcji. Administrator Wojciech Pfadt; weksel in blanco, cesja polis na rachunek zastrzeżony i podporządkowanie wskazanych pożyczek. Akty z 11 grudnia 2024 r. potwierdzają oświadczenia, nie same wpisy. Nota z 28 marca 2025 r. historycznie stwierdza pierwsze miejsce hipotek i zastawy SK z 30 stycznia oraz RK z 26 marca 2025 r.; bez dzisiejszego stanu. Rozbieżności: cesja w 45 dni według WEO albo do przydziału w umowie administratora; weksel opisany jako 20 mln wobec wykonanego poddania egzekucji 40 mln; akt Badimex podaje 2024 w opisie i 2037 w części operatywnej.
Opisane kwoty lub terminy różnią się między źródłami. Nie uznajemy sprzecznych zapisów za jedną bezwarunkową regułę.
15.7. Hipoteka umowna
Roszczenia Obligatariuszy wobec Emitenta, wynikające z Obligacji i związane z emisją Obligacji będą zabezpieczone Hipoteką, która w równym stopniu i docelowo z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) będzie zabezpieczać wszystkie roszczenia wynikające z Obligacji serii A na zasadach określonych w pkt 15.7.1 oraz pkt 15.7.2.
15.7.1. Hipoteka umowna na Przedmiocie Hipoteki 1 – Hipoteka 1
a) Emitent, jako Właściciel Nieruchomości 1 ustanowi na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A.
Suma Hipoteki 1: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów) złotych i docelowo zostanie wpisana z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) („Hipoteka 1”).
Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 1 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. a) Warunków Emisji.
b) Określenie Przedmiotu Hipoteki 1
Nieruchomość gruntowa obejmująca działki nr 477/27, 477/28, o łącznej powierzchni 3,1759 ha, obręb 0015 Otrębusy, gmina Brwinów, powiat pruszkowski w województwie mazowieckim, dla której to nieruchomości prowadzona jest przez Sąd Rejonowy w Pruszkowie Wydział Ksiąg Wieczystych Księga Wieczysta KW nr WA1P/00049551/9 („Nieruchomość 1”).
c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 1
31
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 114 z 232
Opracowano z pomocą AI — możliwe błędy lub pominięcia. Sprawdź źródła.
Oprocentowanie i spłata
Jaki jest nominał i waluta?
Nominał wynosi 100 PLN, a limit emisji 20 mln PLN. Nota historycznie potwierdza emisję 200 000 obligacji o łącznej wartości 20 mln PLN oraz przydział 13 grudnia 2024 r. Nie ustala to daty rejestracji KDPW. Call może zmniejszyć liczbę obligacji lub nominał.
4.3 Wielkość emisji.
W ramach emisji obligacji serii A, zostało wyemitowanych 200 000 sztuk Obligacji o łącznej wartości nominalnej
w wysokości 20 000 000,00 (słownie: dwadzieścia milionów 00/100) złotych.
4.4 Wartość nominalna oraz cena emisyjna
Wartość nominalna jednej Obligacji na okaziciela serii A wynosi 100,00 (słownie: sto 00/100) złotych.
Cena Emisyjna Obligacji wyniosła 100,00 (słownie: sto 00/100) złotych za jedną Obligację.
WIBOR 6M, ustalany cztery dni robocze przed okresem. Początkowa marża wynosi 6,00 p.p. do końca okresu, w którym ustanowiono hipotekę 2; następnie stosuje się bazowe 5,50 p.p. i marżę dodatkową. Wskaźnik długu netto do skorygowanych kapitałów ≤1,2 nie dodaje marży; >1,2 do 1,4 dodaje 0,50 p.p. Wycofanie akcji dodaje 0,25 p.p. od następnego okresu, łącznie 0,75 p.p. w wyższym paśmie. Wyjątkiem jest przejście z NewConnect na rynek regulowany. Obniżenie dodatkowej marży od kolejnego okresu wymaga odpowiedniego zdarzenia i pisemnego wniosku do Agenta Płatniczego najpóźniej w dniu ustalenia odsetek. Zastępowanie WIBOR: WIRON, organ publiczny, KNF, NBP, administrator, wskazana organizacja, CCP, stopa NBP; korekta organu albo mediana z 24 miesięcy wspólnej publikacji. Przy braku czasowym WIBOR wraca; zdarzenia trwałe zastępują go trwale. Publikacja z dołu przesuwa fixing, a przy niemożności ustalenia stosuje się ostatnią stawkę. Bez obecnego fixingu lub wyboru aktywnej marży.
14.1.6. Stop Bazowa dla Obligacji jest WIBOR (Warsaw Interbank Offered Rate) dla 6-miesiecznych depozytów międzynarodowych wyrażonych w złotych tj. ustalona z dokladnoscią do 0,01 punktu procentowego wysokość oprocentowania poźyczek na polskim rynku międzybankowy dla danego okresu i podanej przyez GPW Benchmark S.A. z siedzibą w Warszawie na stronie www.gpwbenchmark.pl lub innej stronie, która ja zastapi.
Kiedy wypłacane są odsetki?
Półrocznie, 13 czerwca i grudnia w latach 2025–2027. Początek 13 grudnia 2024 r. jest włączony, następna płatność wyłączona; ACT/365 i zaokrąglenie połowy grosza w górę. Płatność w następnym dniu roboczym KDPW. Zwykły dzień praw przypada dwa dni robocze wcześniej, z wyjątkami ustawowymi i dotyczącymi spóźnionego wykupu. WEO na stronie 112 poprawnie rozróżnia dzień praw i końca okresu; nota na stronie 35 myli nagłówki tabeli. Przydział nie jest utożsamiany z wykonanym zapisem w Ewidencji lub rejestracją KDPW.
| Okres odsetkowy | Początek Okresu Odsetkowego | Dzień ustalenia praw do odsetek | Koniec Okresu Odsetkowego i Dzień Płatności Odsetek | Liczba dni w okresie odsetkowym |
| --- | --- | --- | --- | --- |
| 1. | 13 grudnia 2024 r. | 11 czerwca 2025 r. | 13 czerwca 2025 r. | 182 |
| 2. | 13 czerwca 2025 r. | 11 grudnia 2025 r. | 13 grudnia 2025 r. | 183 |
| 3. | 13 grudnia 2025 r. | 11 czerwca 2026 r. | 13 czerwca 2026 r. | 182 |
| 4. | 13 czerwca 2026 r. | 10 grudnia 2026 r. | 13 grudnia 2026 r. | 183 |
| 5. | 13 grudnia 2026 r. | 10 czerwca 2027 r. | 13 czerwca 2027 r. | 182 |
| 6. | 13 czerwca 2027 r. | 9 grudnia 2027 r. | 13 grudnia 2027 r. | 183 |
„Okres Odsetkowy” oznacza okres, od pierwszego dnia pierwszego Okresu Odsetkowego,
tj. Dnia Przydziału (włącznie z tym dniem) do Pierwszego Dnia Płatności Odsetek
(z wyłączeniem tego dnia) lub Dnia Wcześniejszego Wykupu (z wyłączeniem tego
dnia) za który płatne będą Odsetk i od Obligacji oraz każdy następny okres
trwający od poprzedniego Dnia Płatności Odsetek (włącznie) do następnego Dnia
Płatności Odsetek (z wyłączeniem tego dnia);
Kiedy i jak spłacany jest kapitał?
Rozbieżność w źródłach
WEO i nota wskazują wykup pozostałego nominału z odsetkami 13 grudnia 2027 r., a załączone akty notarialne 11 grudnia 2027 r. Nie potwierdzamy jednej bezwarunkowej daty. Wykup w następnym dniu roboczym KDPW bez dodatkowych płatności za przesunięcie. Call może zmniejszyć liczbę lub nominał, a put przyspieszyć wykup. Pełne WEO nie przewiduje obowiązkowej amortyzacji.
WEO podaje 13 grudnia 2027 r., a załączone akty notarialne 11 grudnia 2027 r. Brak dokumentu rozstrzygającego tę rozbieżność.
12.1. Okres do wykupu Obligaciwynosi 3 lata liczone od Dnia Przydziau Obligaci.
12.2. Dniem Wykupu jest dzien 13 grudnia 2027 r.
12.3. Wykup Obligaci moze nastapić w dniu ustalonym zgodnie z pkt 13 Warunków Emisi, w ktorym Obligacja staną są wymagalne przy Dniem Wykupu ("Dzień Wczesniejszego Wykupu"):
12.3.1. w przypadku wystapienia ktoregokolwiek ze zdarzen opisanych w pkt 13.1 - 13.2 Warunkow Emisi skutkujacych natychmiastowym wykupem Obligaci,
12.3.2. na zadanie Obligatariusza zgodnie z pkt 13.3 Warunkow Emisi,
12.3.3. na zadanie Emitenta zgodnie z pkt 13.4 Warunkow Emisi.
12.4. Wykup Obligacji (w Dniu Wykupu lub w Dniu Wcześniejszego Wykupu) nastąpi poprzez zapłatę przez Emitenta na rzecz Obligatariusza za każdą Obligację Kwoty Wykupu oraz Kwoty Odsetek.
15
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 98 z 232
Emitent może wykupić wybraną liczbę obligacji; procedura zawiadomienia obejmuje także część nominału wszystkich obligacji. Wykup tylko w dniu płatności, po co najmniej 10 dniach roboczych od zawiadomienia na stronie. Kapitał i odsetki oraz premia od wykupywanego nominału: I–II 1,50%, III 0,50%, IV 0,25%, V–VI zero. Przy wykupie liczby obligacji zaokrąglenie w dół, uzupełnienie po jednej od największych rachunków, a przy braku możliwości losowanie. Klauzula 13.4.1 opisuje tylko liczbę, dalsza procedura dwa tryby; różnica pozostaje ujawniona.
Przyznanie prawa w pkt 13.4.1 obejmuje liczbę obligacji, a dalsza procedura opisuje też część nominału wszystkich obligacji. Nie jest to dosłowny zakaz drugiego trybu, lecz jego zakres uprawnienia nie jest jednoznacznie potwierdzony; pozostałe terminy i premie są opisane.
4.6.3.1 Emitent ma prawo, ale nie obowiązek, wykupu określonej przez siebie liczby Obligacji (wykup
całościowy lub częściowy skutkujący umorzeniem wykupywanych Obligacji) przed Dniem Wykupu
(„Wcześniejszy Wykup na Żądanie Emitenta ”). W przypadku częściowego Wcześniejszego Wykupu
na Żądanie Emitenta Emitent może dokonywać tego Wcześniejszego Wykupu wielokrotnie.
4.6.3.2 Dniem Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta może być tylko i wyłącznie dzień wskazany,
jako Dzień Płatności.
Emitent i pozostałe warunki
Kto jest emitentem?
Emitentem serii A jest ADATEX S.A. z Dąbrowy Górniczej, KRS 0000451245.
„Emitent” lub „Spółka” oznacza spółkę ADATEX S.A. z siedzibą w Dąbrowie Górniczej, adres: ul. Graniczna
34B, lok. U24, 41 -300 Dąbrowa Górnicza, wpisaną do rejestru przedsiębiorców
Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy Katowice -Wschód
w Katowicach, VIII Wydział Gospodar czy Krajowego Rejestru Sądowego
pod numerem KRS 0000451245, REGON: 021441191, NIP: 6922492411,
o kapitale zakładowym (wpłaconym w całości) wynoszącym na dzień
sporządzenia Warunków Emisji 32 061 135zł, dla której prowadzona jest strona
internetowa pod adresem www.adatex.pl, będącą emitentem Obligacji;
Opis dotyczy warunków umownych. Nie potwierdza bieżącego oprocentowania, wykonania płatności ani sytuacji emitenta.
Kalkulator tej serii jest niedostępny
Nie możemy jeszcze wiarygodnie obliczyć rentowności tej serii. Powody wskazano poniżej. Możesz skorzystać z kalkulatorów ogólnych i podać własne założenia.
Powiązanie emisji z emitentem lub istotne warunki odsetek i spłaty pozostają nierozstrzygnięte. Potwierdzone odpowiedzi są dostępne w warunkach emisji.
c) W przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu określonej przez Emitenta liczby
Obligacji – liczbę Obligacji podlegających wcześniejszemu wykupowi;
d) W przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu określonej przez Emitenta części
wartości nominalnej wszystkich Obligacji – część wartości nominalnej wszystkich Obligacji
podlegających wcześniejszemu wykupowi.
4.6.3.4 W przypadku, gdy liczba Obligacji podlegająca Wcześniejszemu Wykupowi będzie mniejsza od liczby
Obligacji określonej w zawiadomieniu Emitenta, o którym mowa w pkt 4.6.3.3 powyżej, liczba
Obligacji posiadanych przez danego Obligatariusza podlegających Wcześniejszemu Wykupowi,
zaokrąglona w dół do jednej Obligacji będzie podlegać zwiększeniu o jeden począwszy od Rachunku
Obligacji, na którym w Dniu Ustalenia Praw zapisana by ła największa liczba Obligacji do Rachunku
Obligacji, na którym w Dniu Ustalenia Praw zapisana była najmniejsza liczba Obligacji, aż do
osiągnięcia stanu, w którym łączna liczba Obligacji podlegająca Wcześniejszemu Wykupowi będzie
równa liczbie Obligacji określonej w zawiadomieniu.
4.6.3.5 W przypadku, gdy nie będzie możliwe zwiększenie liczby Obligacji podlegających Wcześniejszemu
Wykupowi w sposób opisany w pkt 4.6.3.4 powyżej, w szczególności z uwagi na taką samą liczbę
Obligacji zapisanych na co najmniej dwóch Rachunkach Obligacji w Dniu Ustalenia Praw, zwiększenie
liczby Obligacji podlegających Wcześniejszemu Wykupowi nastąpi w sposób losowy.
4.6.3.6 Z tytułu Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta Emitent, poza Kwotą Wykupu (a w przypadku
wykupu określonej przez Emitenta części wartości nominalnej wszystkich Obligacji – odpowiedniej
części Kwoty Wykupu) oraz należną Kwotą Odsetek, wypłaci na rzecz O bligatariuszy premię liczoną
od wartości nominalnej Obligacji, będących przedmiotem danego przedterminowego wykupu
(a w przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu części wartości nominalnej wszystkich
Obligacji – od wartości wykupywanej części Kwoty Wykupu) zgodnie z wyszczególnieniem
wskazanym w pkt 4.6.3.7 poniżej.
4.6.3.7 Wcześniejszy Wykup na Żądanie Emitenta następuje za zapłatą dodatkowego świadczenia
pieniężnego (premii) liczonej od wartości nominalnej Obligacji będących przedmiotem danego
przedterminowego wykupu, zgodnie z poniższym wyszczególnieniem:
Okres odsetkowy Wartość premii
1,2 1,5% (jeden i 50/100 p.p.)
3 0,5% (50/100 p.p.)
4 0,25% (25/100 p.p.)
5, 6 0,00%
Zgodnie z §139 ust. 3 Szczegółowych Zasad Działania KDPW skorzystanie przez Emitenta z Opcji Wcześniejszego
Wykupu na żądanie Emitenta wymaga złożenia przez Emitenta wniosku do ASO Catalyst o zawieszenie obrotu
tymi obligacjami począwszy od drugiego Dnia Roboczego przed dniem, według stanu na który ustala się stany na
rachunkach papierów wartościowych i rachunkach zbiorczych, w celu ustalenia liczby papierów wartościowych
będących przedmiotem wcześniejszego, obligatoryjnego wykupu w danym terminie wykupu z poszczególnych
rachunków papierów wartościowych i rachunków zbiorczych.
d) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 1
Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1 wpisane są brak jest jakichkolwiek wpisów.
e) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 1
Hipoteka 1 zostanie ustanowiona na najwyższym (pierwszym) miejscu hipotecznym w terminie 360 dni od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 1 rozumie się prawomocne dokonanie odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1.
f) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 1
Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 1 wycenie uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność i niezależność.
Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Kancelaria Rzeczoznawcy Majątkowego „RENOMA” mgr Patrycja Piszczan wycenila Przedmiot Hipoteki 1 na łączną kwotę: 6.352.000,00 (słownie: sześć milionów trzysta pięćdziesiąt dwa tysiące 00/100)) złotych. Wycena została potwierdzona „Operatem szacunkowym 1” z dnia 18 października 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 2 do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 1”). Wycena nie stanowi gwarancji, że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 1 zostanie sprzedany po tej cenie.
g) Zmiana treści Hipoteki 1
Treść Hipoteki 1 ustanowionej na Nieruchomości 1 będzie mogła zostać w przyszłości zmieniona przez Emitenta oraz Administratora Zabezpieczenia w ten sposób, iż bez uszczerbku dla zabezpieczenia wierzytelności z Obligacji, Hipoteka 1 będzie zabezpieczać również wierzytelności z tytułu wyemitowanych Pozostałych Obligacji z jednakowym pierwszeństwem zaspokojenia, jednakże łączna wartość nominalna Obligacji i Pozostałych Obligacji posiadających zabezpieczenie hipoteczne na tej samej Nieruchomości 1, nie może przekroczyć 20.000.000,00 PLN.
#
15.7.2. Hipoteka umowna łączna na Przedmiocie Hipoteki 2 – Hipoteka 2
a) Emitent zobowiązuje się doprowadzić do ustanowienia przez Właściciela Nieruchomości 2 na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną łączną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A.
Suma Hipoteki 2: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów). Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym po hipotekach, o których mowa w lit. e) poniżej, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) istniejącego obciążenia wskazanego w lit. e) na Nieruchomości 2.
Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 2 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. b) Warunków Emisji.
32
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 115 z 232
c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 2
Emitent zobowiązuje się spowodować, że do Dnia Przydziału, notariusz, w obecności którego zostanie sporządzony akt w przedmiocie ustanowienia Hipoteki 2 na rzecz Administratora Hipoteki, złoży z wykorzystaniem systemu teleinformatycznego w odpowiednim sądzie wieczystościowym wniosek o wpis Hipoteki 2.
# d) Oświadczenie o poddaniu się egzekucji z Hipoteki 2
Emitent zobowiązuje się spowodować, że nie później niż do Dnia Przydziału, Właściciel Nieruchomości 2 (a w razie zbycia Nieruchomości 2 – każdy nowy właściciel Nieruchomości 2) ustanowi tytuł egzekucyjny na podstawie art. 777 § 1 pkt 6) Kodeksu postępowania cywilnego, na mocy którego podda się egzekucji z Przedmiotu Hipoteki 2 co do obowiązku zapłaty kwoty do 150% łącznej wartości nominalnej emitowanych Obligacji serii A – najpóźniej w Dniu Przydziału, w celu zabezpieczenia wszelkich zobowiązań pieniężnych Emitenta z tytułu emisji Obligacji, w szczególności z tytułu Kwoty Wykupu i Kwoty Odsetek, odsetek za opóźnienie, jak również kosztów związanych z dochodzeniem zobowiązań pieniężnych wynikających z danej serii Obligacji serii A, przy czym Administrator Hipoteki będzie mógł wystąpić o nadanie temu aktowi klauzuli wykonalności do dnia 31 grudnia 2037 r. („Oświadczenie o Poddaniu się Egzekucji przez Właściciela Nieruchomości 2”). Z chwilą spełnienia wszystkich świadczeń pieniężnych z tytułu Obligacji serii A wygasa uprawnienie Administratora Hipoteki do wystąpienia z wnioskiem o nadanie danemu
34
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 117 z 232
e) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 2
Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w działach IV ksiąg wieczystych prowadzonych
dla każdego z lokali opisanych w pkt 15.7.2. lit. b) powyżej, które łącznie określane są na potrzeby
niniejszych Warunków Emisji Nieruchomością 2 wpisane są:
(i) hipoteka umowna lączna w kwocie 24.000.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów na rzechz Banku Spóldzielczego w Tychach (do 11.000.000,-00 zł), ABS Banku Spóldzielczego w Andrychowie (do 4.000.000,00 zł) oraz Banku Spóldzielczego w Skoczowie (do kwoty 9.000.000,00 zł). Administratorem opisanej wyzej hipoteki umownej lącznej jest Bank Spóldzielczy w Tychach;
(ii) hipoteka umowna lączna w kwocie 2.873.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów banku na rzechz Banku Spóldzielczego w Skawinie;
zwane łącznie („Istniejące Obciążenie na Nieruchomości 2”).
Właściciel Nieruchomości 2 pozyskał od Banku Spółdzielczego w Tychach pełniącego funkcję
administratora hipoteki w rozumieniu art. 68(2) ustawy z dnia ¹ lipca 1982 r. o księgach wieczystych
i hipotece w dniu 24 października 2024 r. oraz od Banku Spółdzielczego w Skawinie w dniu
6 listopada 2024 r. promesy, na podstawie których podmioty te zobowiązały się do wykreślenia
Istniejącego Obciążenia na Nieruchomości 2.
Jeżeli do czasu złożenia wniosku, o którym mowa w pkt 15.7.2 lit. b) Przedmiot Hipoteki 2
będzie pozostawał obciążony Istniejącym Obciążeniem na Nieruchomości 2, Emitent zapewni,
że Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym
po hipotekach, o których mowa w zdaniu pierwszym, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na
opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) Istniejącego
Obciążenia na Nieruchomości 2.
f) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 2
Docelowo Hipoteka 2 zostanie ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym w terminie 180 dni
od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 2 rozumie się prawomocne dokonanie
odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 2.
g) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 2
Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 2 wycenie
uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje
zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność
i niezależność.
Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Usługi Projektowe i Budowane mgr. Inż. Arkadiusz Kumański
wycenił Przedmiot Hipoteki 2 na łączną kwotę: 29.790.100,00 (słownie: dwadzieścia dziewięć
milionów siedemset dziewięćdziesiąt tysięcy sto 00/100) złotych. Wycena została potwierdzona
„Operatem szacunkowym 2” z dnia 23 września 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 3
do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 2”). Wycena nie stanowi gwarancji,
że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 2 zostanie sprzedany po tej cenie.
h) Zmiana treści Hipoteki 2
35
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 118 z 232
(i) Akcje nalezace do Zastawcy RK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu RK");
(ii) Akcje nalezace do Zastawcy SK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu SK);
łącznie Akcje należące do Zastawców, których wartość zgodnie z Wyceną będzie odpowiadała co najmniej 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji
b) Termin ustanowienia zastawu rejestrowego
Emitent zobowiązuje się, że w terminie do Dnia Przydziału zostaną zawarte umowy zastawu rejestrowego pomiędzy:
(i) Administratorem Zastawu a Zastawcq RK \((,UmowyZastawuRK^{\prime \prime})\)
(ii) Administratorem Zastawu a Zastawcq SK \((,UmowyZastawuSK^{\prime \prime})\)
których przedmiotem będzie ustanowienie zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu Rejestrowego opisanego w pkt 15.10 lit. a) powyżej oraz złożone wnioski o wpisanie zastawów rejestrowych do rejestru zastawów następujących zastawów rejestrowych:
(i) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu RK na podstawie Umowy Zastawu RK \((,Zastawu\) Rejestrowego RK");
(ii) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu SK na podstawie Umowy Zastawu SK \((,Zastawu\) Rejestrowego SK");
Emitent zobowiązuje się spowodować, że każdy z osobna Zastaw Rejestrowy RK oraz Zastaw Rejestrowy SK zostanie ustanowiony na Akcjach:
(i) w terminie 90 dni od Dnia Przydziau,
(ii) z najwyzszym pierwszeinstwem zaspokojenia,
(iii) najwyszysz sumy zabeepieczenia stanowiece \(75\%\) facznej wartosci nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligaci (tj. do 55.555.556 sztuk Akcji)
co łącznie daje sumę zabezpieczenia do 150% łącznej wartości nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligacji (tj. do 111.111.112 sztuk Akcji).
Administrator Zastawu zobowiązany będzie na podstawie zawartej Umowy Zastawu RK oraz Umowy Zastawu SK do wykonywania we własnym imieniu lecz na rachunek Obligatariuszy praw i obowiązków zastawnika wynikających z umowy zastawniczej i przepisów prawa. Pod warunkiem przedstawienia Administratorowi Zastawu aktualizacji Wyceny Akcji, z której wynikał będzie wzrost wartości Akcji, do dnia złożenia wniosku, o którym mowa w niniejszym pkt. 15.10 lit. b) każdy z podmiotów będących posiadaczem Zastawu Rejestrowego RK oraz Zastawu Rejestrowego SK mogą zawrzeć z Administratorem Zastawu (a Administrator Zastawu na wniosek Emitenta będzie zobowiązany) aneks do każdej z wyżej wymienionych umów zastawu rejestrowego na Akcjach w celu zmiany (zmniejszenia) liczby Akcji objętych odpowiednio Zastawem Rejestrowym RK bądź Zastawem Rejestrowym SK do poziomu, który odpowiadał będzie liczbie Akcji, których łączna wartość wyznaczona w oparciu o taką zaktualizowaną Wycenę będzie wynosiła minimum 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. Aktualizacja Wyceny Akcji, o której mowa w zdaniu poprzednim nie stanowi okresowej aktualizacji wyceny, o której mowa w art. 30 ust. 3 Ustawy o Obligacjach.
40
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 123 z 232
Na datę sporządzenia niniejsze j Noty Informacyjnej Hipoteka na Nieruchomości 1 oraz Nieruchomości 2 została
ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym.
Na dzień sporządzenia niniejszej Noty Informacyjnej Emitent ocenia istotność powyższego ryzyka oraz
prawdopodobieństwo jego wystąpienia jako niskie.
W dniu 30 stycznia 2025 r. ustanowiony został zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu SK, zaś w
dniu 26_marca 2025 r. został ustanowiony zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu RK .
Istnieje ryzyko, że Akcje będące przedmiotem rzeczonego zabezpieczenia będą trudno zbywalne, obrót nimi
zostanie ograniczony (w szczególności notowania akcji mogą zostać zawieszone), albo będą zbywane w
warunkach sprzedaży wymuszonej, co może spowodować ograniczenie lub nawet brak możliwości zbycia tego
przedmiotu zabezpieczenia po cenie dającej możliwość zaspokojenia roszczeń Obligatariuszy.
# 15.13. Weksel własny in blanco Emitenta
Wszelkie wierzytelności Obligatariuszy względem Emitenta wynikające z Obligacji będą zabezpieczone poprzez wystawienie przez Emitenta Weksla Własnego in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz z Deklaracją Wekslową sporządzoną z podpisami notarialnie poświadczonymi, przy czym:
43
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 126 z 232
# § 2.
1. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że co do obowiązku zapłaty wszelkich kwot wynikających z odpowiedzialności osobistej Emitenta związanej z emisją Obligacji w szczególności z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z każdego z tych tytułów, a także wynagrodzenia Administratora Zabezpieczenia za te czynności, poddaje reprezentowaną przez siebie spółkę pod firmą ADATEX Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej egzekucji na rzecz Administratora Zabezpieczenia, tj. Pana Wojciecha Pfadt, syna Stanisława i Ireny, PESEL zamieszkałego , działającego w imieniu własnym lecz na rachunek Obligatariuszy Obligacji serii A Emitenta, wprost z niniejszego aktu z całego majątku spółki, w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego, do kwoty stanowiącej 200% maksymalnej wartości wyemitowanych Obligacji, tj. do kwoty 40.000.000,00 zł (czterdzieści milionów złotych) .--- 2. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że zdarzeniem, o którym mowa w art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego (zdarzenie, od którego uzależnione jest każdorazowe wykonanie obowiązku), jest złożenie przez Administratora Zabezpieczenia wezwania do zapłaty całości lub części wierzytelności z tytułu Obligacji serii A wraz z
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 178 z 232
# 15.8. Przelew wierzytelności z tytułu polisy ubezpieczeniowych Nieruchomości – zabezpieczenie przyszłe
Emitent zobowiązuje się doprowadzić by Właściciel Nieruchomości 2, a zarazem ubezpieczający zawarł z Administratorem Zabezpieczenia w terminie 45 dni od Dnia Przydziału Umowę Przelewu Wierzytelności z tytułu niżej wskazanych polis ubezpieczeniowych Nieruchomości 2, na mocy której pomiędzy Właścicielem Nieruchomości 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastąpi przelew wierzytelności przysługującej spółce Badimex sp. z o. o. wobec firmy ubezpieczeniowej z tytułu prawa odszkodowawczego każdej następnej umowy ubezpieczenia, stwierdzonej kolejną polisą będącej ich kontynuacją.
Określenie polis ubezpieczeniowych:
| Lokal | Adres | Numer polisy | Okres obowiązywania |
| --- | --- | --- | --- |
| lokal U1 | lokal niemieszkalny nr U1 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U2 | lokal niemieszkalny nr U2 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U3 | lokal niemieszkalny nr U3 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U11 | lokal niemieszkalny nr U11 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U12 | lokal niemieszkalny nr U12 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U13 | lokal niemieszkalny nr U13 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U14 | lokal niemieszkalny nr U14 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U15 | lokal niemieszkalny nr U15 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U16 | lokal niemieszkalny nr U16 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U17 | lokal niemieszkalny nr U17 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U18 | lokal niemieszkalny nr U18 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U21 | lokal niemieszkalny nr U21 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U22 | lokal niemieszkalny nr U22 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U23 | lokal niemieszkalny nr U23 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U24 | lokal niemieszkalny nr U24 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U25 | lokal niemieszkalny nr U25 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
38
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 121 z 232
3. Emitent zobowiazuju sie doprowadzić by wlasciciel Nieruchomosci 2, Badimex Sp. z o.o. jako ubezpieczajcy zawarl z Administratorem Zabezpieczenia do Dnia Przydzialu Umowę Przelewu Wierzytelnosci z tytulu polis ubezpieczeniowych Nieruchomosci 2 wymienionych szczegółow o Warunkach Emisji Obligaci, na mocy ktorej pomiedzy wlascicielem Nieruchomosci 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastapi przyelew wierzytelnosci przyslugujacej wlascicielowy Nieruchomosci 2 wobec firmy ubezpieczeniowej z tytulu prawa odszkodowawczego z tytulu wiazacych w chwili zawarcia Umowy umów ubezpieczenia oraz kaźdych nastepnych umów ubezpieczenia, stwierdzonych kolejnymi polisami;będymi kontynuacja ubezpieczenia.
4. Lukasz Badoń dzialajacy w imieniu i na rzechz Spolki prowadzonej pod firma: Badimex Spol z ograniczona odpowiedzialnosci z siedzibw Dabrowie Gorniczej oswiadcza, ze Administrat Hipoteki要去ystapić z wnioskiem o nadanie temu aktowski klauzuli wykonalnosci w zakres §5 ust. 1, jegnokrotnie lub wielokrotnie (tj. zawsze, gdy wystapi opisane powyzej zdarzenie), do wyczerpania maksymalnej kwoty wskazanej w ust. 1 powyzej, jegnakze nie poźniaj niz dnia 31 grudnia 2037 roku.
2.2. Obligacja stanowia niedowolne, niedporzadkowane i bezwarunkowe zobowiazania Emitenta, równe i bez pierwszeinstwa zaspokojenia wzgludem siebie oraz (z zastrzezeniem wyjatków winikajczych z bezwzględnie obowiazujacych przyepsów prawa) równe wzgludem wzystkich pozostalych obecnych lub przyszlych, niedzabezpieczonych rzejcowo i niedporzadkowanych zobowiazań Emitenta.
Wysokość Marży jest równa sumie Marży Podstawowej i Marży Dodatkowej, z zastrzeżeniem, że Wysokość Marży
obowiązująca od I Okresu Odsetkowego do końca Okresu Odsetkowego, w którym ustanowiona została Hipoteka
na Nieruchomości 2 jest równa 6,00 p.p. (sześć 00/100 punktów procentowych). W pozostałych Okresach
Odsetkowych do wyznaczenia poziomu Marży zastosowanie mają poniższe zasady.
Marża Dodatkowa obowiązująca w danym Okresie Odsetkowym będzie każdorazowo wyznaczana w Dniu
Ustalenia Odsetek w oparciu o wartość Wskaźnika Zadłużenia Netto obowiązującego na ostatni Dzień Badania
(tj. na dzień odpowiednio 30 czerwca lub 31 grudnia każdeg o roku kalendarzowego do Dnia Wykupu)
wyznaczonego na podstawie ostatniego zatwierdzonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy
Emitenta
Macierz do wyznaczenia poziomu Marży Dodatkowej przedstawiono poniżej
Wskaźnik Zadłużenia
Netto →
Zdarzenie
=<1,2
(0%)
(1,2-1,4>
(+0,5%)
Od kolejnego okresu odsetkowego następującego po okresie odsetkowym
Akcje Emitenta zostaną wycofane z obrotu na rynku NewConnect lub rynku
regulowanym GPW, w przypadku przeniesienia notowań.
Marżą dodatkowa nie obowiązuje przypadku zawieszenie i wycofani a z
obrotu akcji Emitenta z rynku NewConnect w związku z przeniesieniem
notowań na rynek regulowany GPW (okres przejściowy)
(+0,25%)
+0,25% +0,75%
14.1.5. Obnizenie Marzy Dodatkowej nastepuje na pisemny wniosek Emitenta skierowany do Agenta Platnicego i bedzie miao zastosowanie od kolejné Okresu Odsetkowego pod warunkiem wystapienia danego zdarzenia uprawniajaçego do obnizenia Marzy Dodatkowej, o ktorym mowa w pkt 14.1.4 oraz zlozenia takiego wniosku, najpoźnej w Dniu Ustalenia Odsetek dla takiego Okresu Odsetkowego.
14.1.8. W przypadku, gdy Stopa Bazowa dla Obligacji nie sąbć ustalona zgodnia z powyższymi postanowieniami (w szczególnosci w zwiazku z Ogloszeniem Końca Publikacja) lub gdy nastapi Brak Zezwolenia WIBOR lub gdy zgodnia z Ogloszeniem Braku Reprezentatywnosci WIBOR przystanie byc reprezentatywny, Stopa Bazowa zostanie ustalona jako Wskaznik Alternatywny skorygowany o Korektę (jesli bedzie miała zastosowanie), w sposob opisany poniżej.
14.1.9. Jesli brak dostepnosci WIBOR bedzie zwiazany z Ogloszeniem Koica Publikaci lub gdy nastapi Brak Zezwolenia WIBOR lub gdy zgodnie z Ogloszeniem Braku Reprezentatywnosci WIBOR przystanie byc reprentatywny, Wskaznik Alternatywny trwale zastepuje WIBOR. W innym przypadku WIBOR jest ponownie stosowany dla ustalenia Stopy Bazowej od Dnia Ustalenia Stopy Bazowej, w ktorym WIBOR bedzie ponownie dostepny.
14.1.10. Emitent ustala Wskaznik Alternatywny zgodnie z jederz natespujacych metod:
a) Wskaźnikiem Alternatywnym jest WIRON;
26
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 109 z 232
b) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry rekomendowat lub wskaza do stosowania zamiast WIBOR uprawniony organ administracja publicznej (w tym minister wąsciwy do spraw instytuci finansowych), lub inny podmiot uprawniony zgodnie z obwiązujacymi przypisami prawa - przyez wskazanie Rozumie są wyznaczenia zamiennika Wskaznika Alternatywnego w trybie art. 23c Rozporzadzenia o Wskaznikach Referencyjnych;
c) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry rekomendowa do stosowania zamiast WIBOR Komisja Nadzoru Finansowego;
d) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry rekomendowat do stosowania zamiast WIBOR Narodowy Bank Polski;
e) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry rekomendowat do stosowania zamiast WIBOR Administrator Wskazników Referencyjnych;
f) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry rekomendowa do stosowania zamiast WIBOR organizacja branżowa lub inny podmiot, kóry zostaf formalnie wskazany przy uprawniony organ administracja publicznej (w tym zwlaszcza ministra wlasciwo go do spraw instytuci finansowych, Komisje Nadzoru Finansowego lub Narodowy Bank Polski) i kóry zajmuje sie przygotowaniem propozycji zastapienia WIBOR;
g) Wskaznikiem Alternatywnym jest wskaznik, kóry Kontrahent Centralny zastosowat zamiast WIBOR w rozliczanych przy siebie transakcjach; albo
h) Wskaznikiem Alternatywnym jest stopa referencyjna stosowana przy Narodowy Bank Polski.
14.1.11. Agent Płatniczy stosuje metody, o których mowa w pkt 14.1.10 w kolejności od 14.1.10.a) do 14.1.10.h). Kolejna metoda jest stosowana, gdy poprzednia metoda nie da rezultatu w postaci możliwości ustalenia Stopy Bazowej dla Obligacji emitowanych w PLN do Dnia Ustalenia Stawki Odsetek włącznie z tym dniem (w przypadku gdy określony Podmiot Wyznaczający nie wskaże Wskaźnika Alternatywnego).
14.1.12. Po ustaleniu Wskaźnika Alternatywnego Korekta zostaje ustalona zgodnie z następującymi zasadami:
a) Korekta ma charakter wartosci lub dzialania, ktore koryguje wartosc Wskaznika Alternatywnego. Wartosc Korekty moze byc wartosciq dodatnia, ujemna, zerowa, jak rawniez byc okreslona wzorem lub metod obliczenia (np. poprzej skladanieczy kapitalizowanie Dziennych stawek procentowych przyez okres, dla ktorego obliczane są odsetic) oraz moze obejmowac inné dostosowania zwiazane z zastapieniem WIBOR;
b) jezeli w danej metodzie ustalenia Wskaznika Alternatywnego:
i. Podmiot Wyznaczajcy wskazał Korektę - stosuje są taką Korektę;
ii. Podmiot Wyznaczajcy wskazał aby nie stosowej Korekty - nie stosuje sie Korekty;
c) jeżeli w danej metodzie ustalenia Wskaźnika Alternatywnego Podmiot Wyznaczający nie odniósł się do Korekty
i. Korekta jest dodawana do wartosci Wskaznika Alternatywnego;
ii. Korekta jest równa historycznej medianie roźnic pomiedzy WIBOR oraz Wskaznikiem Alternatywnym;
iii. mediana roznic jest ustalana:
27
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 110 z 232
A. za okres 24 miesięcy przed dniem, w którym WIBOR przestał być publikowany (gdy nastąpiło Ogłoszenie Końca Publikacji) albo pierwszym dniem, w którym Wskaźnik Alternatywny jest stosowany (gdy WIBOR nie został opublikowany, ale nie nastąpiło Ogłoszenie Końca Publikacji) albo dniem, w którym wystąpił Brak Zezwolenia WIBOR albo dniem, w którym zgodnie z Ogłoszeniem Braku Reprezentatywności WIBOR przestał być reprezentatywny;
B. biorąc pod uwagę, każdy dzień z badanego okresu, w którym był publikowany zarówno WIBOR, jak i Wskaźnik Alternatywny.
14.1.13. Wskaźnik Alternatywny oraz Korekta są wyznaczane przez Agenta Płatniczego. Emitent opublikuje w sposób określony w pkt 18.1 Warunków Emisji informację o Wskaźniku Alternatywnym oraz (po jej sporządzeniu) metodę obliczania Korekty lub informację, że Korekta nie jest wymagana.
14.1.14. Jeśli Wskaźnik Alternatywny jest publikowany z dołu, przez co nie jest on dostępny dla Okresu Odsetkowego w Dniu Ustalenia Stopy Bazowej, Dzień Ustalenia Stopy Bazowej ulega odpowiedniemu przesunięciu do czasu publikacji Wskaźnika Alternatywnego dla danego Okresu Odsetkowego.
14.1.15. W przypadku, gdy zgodnie z pkt 14.1.9 powyżej Wskaźnik Alternatywny trwale zastąpi WIBOR, postanowienia Podstawowych Warunków Emisji odnoszące się do WIBOR stosuje się odpowiednio do tego Wskaźnika Alternatywnego.
14.1.16. Zmiana metody obliczania WIBOR lub Wskaźnika Alternatywnego ogłoszona przez jego administratora, w tym zmiana uznana przez administratora za istotną zmianę, nie stanowi podstawy do zmiany Warunków Emisji lub stosowania Korekty.
14.1.17. Agent Płatniczy będzie dokonywał ustalenia Stopy Bazowej oraz będzie obliczał Kwoty Odsetek od jednej Obligacji za dany Okres Odsetkowy nie później niż w Dniu Roboczym następującym po Dniu Ustalenia Stawki Oprocentowania. Wszelkie ustalenia i obliczenia zostaną dokonane przez Agenta Płatniczego w sposób oraz według zasad określonych w Warunkach Emisji.
14.1.18. Stopa Bazowa ustalona przez Agenta Płatniczego dla danego Okresu Odsetkowego (z wyjątkiem konieczności usunięcia technicznych omyłek kalkulacyjnych Agenta Płatniczego) jest ostateczna i nie podlega zmianie, niezależnie od jakichkolwiek okoliczności mających miejsce po jej ustaleniu (w szczególności na skutek przywrócenia w trakcie tego Okresu Odsetkowego możliwości ustalenia dotychczasowej Stopy Bazowej).
14.1.19. W przypadku gdy ustalona Stopa Bazowa będzie mniejsza niż zero, dla potrzeb obliczenia Kwoty Odsetek przyjmuje się, że Stopa Bazowa wynosi zero.
14.1.20. Agent Płatniczego nie będzie ponosił odpowiedzialności za żadne szkody, koszty ani straty poniesione przez jakiekolwiek osoby, wynikające z wykonania lub niewykonywania czynności Agenta Płatniczego, w szczególności z powodu niewłaściwego określenia lub nieokreślenia Wskaźnika Alternatywnego, Korekty lub Stopy Bazowej, chyba że są one bezpośrednio spowodowane jego rażącym niedbalstwem (nie dotyczy odpowiedzialności za czynności związane z wyborem, określeniem lub stosowaniem Wskaźnika Alternatywnego lub Korekty) lub winą umyślną (w każdym przypadku).
14.1.21. W przypadku, gdy Stopa Bazowa nie może być określona zgodnie z powyższymi zasadami, zostanie ona ustalona na poziomie ostatniej obowiązującej Stopy Bazowej w Okresie Odsetkowym bezpośrednio poprzedzającym Dzień Ustalenia Stawki Oprocentowania.
KO = N × O × n / 365
gdzie:
KO - oznacza zaokraglona do drugiego.),
N - oznacza wartosc nominalnagodnej Obligaci w danym Okresie Odsetkowym,
O - oznacza Oprocentowanie w ujeciu rocznym,
N - oznacza liczbę dni w Okresie Odsetkowym.
14.3.1. Kwota Odsetek bedzie wypłacana z dofu w Dniach Platnosci Odsetek, przy czym jeźeli Dzień Platnosci Odsetek nie bedzie Dniem Roboczym, Kwota Odsetek zostanie wypłacona w najbliszyn Dniu Roboczym nastepujacym po Dniu Platnosci Odsetek. W takim wypadku Obligatariuszowy nie bedź przyslugiwały odsetki za opoźniazenia lub zwlokę w dokonaniu platnosci lub jakiekolwiek内在 dodatkowe platnosci.
„Dzień Ustalenia Praw” oznacza dzień, na który ustala się listę podmiotów uprawnionych do otrzymania
świadczeń z Obligacji, przypadający na dwa Dni Robocze przed danym Dniem
Płatności Odsetek , z wyjątkiem: (i) złożenia przez Obligatariusza żądania
natychmiastowego lub Wcześniejszego Wykupu Obligacji, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się dzień złożenia żądania odpowiednio natychmiastowego
lub Wcześniejszego Wykupu , (ii) otwarcia likwidacji Emitenta, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się dzień otwarcia likwidacji Emitenta, ( iii) połączenia
Emitenta z innym podmiotem, jego podziału lub przekształcenia formy prawnej,
jeżeli podmiot, który wstąpił w obowiązki Emitenta z tytułu Obligacji, nie posiada
uprawnień do ich emitowania, kiedy za Dzień Ustalenia Praw uznaje się
odpowiednio dzień połączenia, podziału lub przekształcenia formy prawnej
Emitenta, (iv) wykupu Obligacji, który następuje po Dniu Wykupu, kiedy za Dzień
Ustalenia Praw uznaje się 2 (drugi) Dzień Roboczy po dniu, w którym kwota
świadczenia została przekazana KDPW ora z (v) innych przypadków wskazanych
w bezwzględnie obowiązujących przepisach prawa, dla których zastrzeżono inny
dzień jako Dzień Ustalenia Praw;
Dla Obligacji ustalono następujące Okresy Odsetkowe i Dni Płatności Odsetek
Okres odsetkowy
Początek Okresu
Odsetkowego
(włączając ten dzień)
Koniec Okresu Odsetkowego i
Dzień Płatności Odsetek
(z wyłączeniem tego dnia)
Liczba dni w okresie
odsetkowym
1. 13 grudnia 2024 r. 11 czerwca 2025 r. 13 czerwca 2025 r.
2. 13 czerwca 2025 r. 11 grudnia 2025 r. 13 grudnia 2025 r.
3. 13 grudnia 2025 r. 11 czerwca 2026 r. 13 czerwca 2026 r.
4. 13 czerwca 2026 r. 10 grudnia 2026 r. 13 grudnia 2026 r.
5. 13 grudnia 2026 r. 10 czerwca 2027 r. 13 czerwca 2027 r.
6. 13 czerwca 2027 r. 9 grudnia 2027 r. 13 grudnia 2027 r.
W przypadku Wcześniejszego Wykupu, Odsetki od Obligacji będących przedmiotem Wcześniejszego Wykupu
wypłacane są w Dniu Wcześniejszego Wykupu.
Cytat w oryginalnym języku dokumentu
12.5. Wykupione Obligacja podlegaj umorzeniu.
12.6. Zgodnie z art. 6 ust. 2 pkt 3 Ustawy o obligacjach, Emitent przywiduje mozliwość zaliczenia wierzytelnosci z tytuł wykupu Obligaci na poczet ceny nabycia obligaci emitowanych w przyszȩsci.
12.7. Ježeli Dzień Wykupu lub Dzień Wczesniejszego Wykupu przypadnie na dzien niebebędcy Dniem Roboczym, wykup Obligaci nestapi w pierwszym Dniu Roboczym nastepujacym odpowiednio po Dniu Wykupu lub Dniu Wczesniejszego Wykupu, bez prawa zadania odsetek za opóznienie lub jakichkolwiek innych dodatkowych platnosci.
4.6.3.3 W celu dokonywania Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta, Emitent ma obowiązek
zawiadomić Obligatariuszy o takim Wcześniejszym Wykupie poprzez zamieszczenie stosownego
zawiadomienia na Stronie Internetowej Emitenta nie później niż na 10 (dziesięć) Dni Roboczych
przed proponowanym Dniem Wcześniejszego Wykupu. W zawiadomieniu o Wcześniejszym Wykupie
na Żądanie Emitenta Emitent określi:
a) Dzień Wcześniejszego Wykupu;
b) Tryb przeprowadzenia wcześniejszego wykupu Obligacji, tj. czy wcześniejszy wykup nastąpi
w drodze wykupu określonej przez Emitenta liczby Obligacji, czy w drodze wykupu określonej
przez Emitenta części wartości nominalnej wszystkich Obligacji;
c) W przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu określonej przez Emitenta liczby
Obligacji – liczbę Obligacji podlegających wcześniejszemu wykupowi;
d) W przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu określonej przez Emitenta części
wartości nominalnej wszystkich Obligacji – część wartości nominalnej wszystkich Obligacji
podlegających wcześniejszemu wykupowi.
4.6.3.4 W przypadku, gdy liczba Obligacji podlegająca Wcześniejszemu Wykupowi będzie mniejsza od liczby
Obligacji określonej w zawiadomieniu Emitenta, o którym mowa w pkt 4.6.3.3 powyżej, liczba
Obligacji posiadanych przez danego Obligatariusza podlegających Wcześniejszemu Wykupowi,
zaokrąglona w dół do jednej Obligacji będzie podlegać zwiększeniu o jeden począwszy od Rachunku
Obligacji, na którym w Dniu Ustalenia Praw zapisana by ła największa liczba Obligacji do Rachunku
Obligacji, na którym w Dniu Ustalenia Praw zapisana była najmniejsza liczba Obligacji, aż do
osiągnięcia stanu, w którym łączna liczba Obligacji podlegająca Wcześniejszemu Wykupowi będzie
równa liczbie Obligacji określonej w zawiadomieniu.
4.6.3.5 W przypadku, gdy nie będzie możliwe zwiększenie liczby Obligacji podlegających Wcześniejszemu
Wykupowi w sposób opisany w pkt 4.6.3.4 powyżej, w szczególności z uwagi na taką samą liczbę
Obligacji zapisanych na co najmniej dwóch Rachunkach Obligacji w Dniu Ustalenia Praw, zwiększenie
liczby Obligacji podlegających Wcześniejszemu Wykupowi nastąpi w sposób losowy.
4.6.3.6 Z tytułu Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta Emitent, poza Kwotą Wykupu (a w przypadku
wykupu określonej przez Emitenta części wartości nominalnej wszystkich Obligacji – odpowiedniej
części Kwoty Wykupu) oraz należną Kwotą Odsetek, wypłaci na rzecz O bligatariuszy premię liczoną
od wartości nominalnej Obligacji, będących przedmiotem danego przedterminowego wykupu
(a w przypadku wcześniejszego wykupu w drodze wykupu części wartości nominalnej wszystkich
Obligacji – od wartości wykupywanej części Kwoty Wykupu) zgodnie z wyszczególnieniem
wskazanym w pkt 4.6.3.7 poniżej.
4.6.3.7 Wcześniejszy Wykup na Żądanie Emitenta następuje za zapłatą dodatkowego świadczenia
pieniężnego (premii) liczonej od wartości nominalnej Obligacji będących przedmiotem danego
przedterminowego wykupu, zgodnie z poniższym wyszczególnieniem:
Okres odsetkowy Wartość premii
1,2 1,5% (jeden i 50/100 p.p.)
3 0,5% (50/100 p.p.)
4 0,25% (25/100 p.p.)
5, 6 0,00%
Zgodnie z §139 ust. 3 Szczegółowych Zasad Działania KDPW skorzystanie przez Emitenta z Opcji Wcześniejszego
Wykupu na żądanie Emitenta wymaga złożenia przez Emitenta wniosku do ASO Catalyst o zawieszenie obrotu
tymi obligacjami począwszy od drugiego Dnia Roboczego przed dniem, według stanu na który ustala się stany na
rachunkach papierów wartościowych i rachunkach zbiorczych, w celu ustalenia liczby papierów wartościowych
będących przedmiotem wcześniejszego, obligatoryjnego wykupu w danym terminie wykupu z poszczególnych
rachunków papierów wartościowych i rachunków zbiorczych.
Kiedy inwestor może żądać wcześniejszego wykupu?
Nie ustalono w przejrzanych źródłach
Żądanie pisemne lub elektroniczne z podpisem kwalifikowanym do emitenta i prowadzącego rachunek: trwająca podstawa, liczba obligacji i obowiązkowy dowód posiadania. Brak terminowego zabezpieczenia daje natychmiastowy wykup na żądanie. Inne trwające naruszenia: płatność w 30 dni po końcu okresu przyjmowania żądań. Pełne usunięcie stanu i skutków przed jakimkolwiek żądaniem, z zawiadomieniem obligatariuszy, usuwa podstawę; uprzednia zgoda albo późniejsza uchwała zgromadzenia może wyłączyć żądania. Materialne operatory prawa przy zwłoce lub niezawinionym opóźnieniu w 13.3.1 oraz okna w 13.3.6(d) są uszkodzone w OCR; nie rekonstruujemy ich. Podpisany list polecony lub kurier ze zwrotnym potwierdzeniem albo osobiście za pokwitowaniem, z dowodem posiadania.
Materialne operatory praw w 13.3.1 oraz okna żądania w 13.3.6(d) pozostają uszkodzone w OCR. Pełna reguła żądania wykupu nie jest potwierdzona.
13.3.2. Wcześniejszy Wykup zgodnie z art. 74 ust. 3 Ustawy o obligacjach
W przypadku, gdy Emitent nie ustanowił lub nie spowodował ustanowienia zabezpieczenia w terminach wynikających z Warunków Emisji, Obligacje podlegają, na żądanie Obligatariusza, natychmiastowemu wykupowi.
13.3.5. Ježeli stan faktyczny stanowiący Przypadek Naruszenia przystanie trwać, a wszelkie.go skutki prawne zostana usuniete przydat zglioszenia zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza przyez ktolegokolwiek z Obligatariuszy, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 13.3.4, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji, wystapienie takiego zdarzenia nie bedzie uwazane za stanowymi Przypadek Naruszenia stanowymi podstawę zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza. Za Przypadek Naruszenia nie bedzie uwazane takze wystapienie takiego zdarzenia, ktore spelnilia chociażby jeder z nastepujacych warunków (i) na wystapienie takiego zdarzenia wyraźto zgodę Zgromadzenia Obligatariuszy w formie uchwały, (ii) pomimo wystapienia takiego zdarzenia, Zgromadzenia Obligatariuszy podjeło uchwały o braku zgody na składanie przyez Obligatariuszy zadań Wczesniejszego Wykupu.
e) Zawiadomienie z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinno zostac przeslane przy Obligatariusza Emitentow oraz wlasciwemu Podmiotow Prowadzacemu Rachunek w formie pisemnej lub w formie elektronicnej (w Rozumieniu art. 78' Kodeksu Cywilnego);
f) Zawiadomienie z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinno wskazywa:
i. liczbe posiadanych przy Obligatariusza Obligaci objętych zȩdaniem Wczȩniejszego Wykupu,
ii. odpowiednia trwajac okolicznosc okreslona w pkt 13.3.1 lub 13.3.2 albo trwajacy Przypadek Naruszenia stanowiece podstawe zadania wykupu Obligaci przy Obligatariusza;
g) Obligatariusz wraz z zadaniem Wczesniejszego Wykupu na Zadanie Obligatariusza powinien przystawic dokument potwierdzajcy zgodnie z Ustaw o obrocie fakt posiadania Obligaci przy Obligatariusza zadajacego dokonania Wczesniejszego Wykupu;
h) Emitent zobowiazany bedzie dokonać Wczesniejszego Wykupu na zadanie Obligatariusza w terminie 30 (trzydzieci) dni od Dnia Zakończenia Przyjmowania Zadán.
18.2. Wszelkie zawiadomienia skierowane przez Obligatariuszy do Emitenta będą ważne o ile zostaną przekazane listem poleconym lub kurierem za zwrotnym potwierdzeniem odbioru lub bezpośrednio za pokwitowaniem odbioru na adres siedziby Emitenta wraz ze Świadectwem Depozytowym lub innym dokumentem potwierdzającym zgodnie z Ustawą o obrocie fakt posiadania Obligacji przez Obligatariusza na dzień sporządzenia zawiadomienia.
45
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 128 z 232
Jakie są zabezpieczenia i kolejność zaspokojenia?
Rozbieżność w źródłach
Hipoteka 1 na gruncie emitenta w Otrębusach, KW WA1P/00049551/9: 150% nominału do 30 mln PLN, pierwsze miejsce i prawomocny wpis w 360 dni od przydziału. Hipoteka 2 Badimex na 18 lokalach usługowych przy Granicznej 34B: 150% do 30 mln PLN, początkowo za hipotekami banków 24 mln i 2,873 mln, docelowo pierwsze miejsce w 180 dni. Historyczne wyceny: 6,352 mln PLN na 18 października 2024 r. oraz 29,7901 mln PLN na 23 września 2024 r. Możliwe równe zabezpieczenie przyszłych serii przy łącznym nominale do 20 mln PLN. Zastawy RK/SK po 75%, łącznie 150%, wpis w 90 dni, po 55 555 556 akcji. Administrator Wojciech Pfadt; weksel in blanco, cesja polis na rachunek zastrzeżony i podporządkowanie wskazanych pożyczek. Akty z 11 grudnia 2024 r. potwierdzają oświadczenia, nie same wpisy. Nota z 28 marca 2025 r. historycznie stwierdza pierwsze miejsce hipotek i zastawy SK z 30 stycznia oraz RK z 26 marca 2025 r.; bez dzisiejszego stanu. Rozbieżności: cesja w 45 dni według WEO albo do przydziału w umowie administratora; weksel opisany jako 20 mln wobec wykonanego poddania egzekucji 40 mln; akt Badimex podaje 2024 w opisie i 2037 w części operatywnej.
Opisane kwoty lub terminy różnią się między źródłami. Nie uznajemy sprzecznych zapisów za jedną bezwarunkową regułę.
15.7. Hipoteka umowna
Roszczenia Obligatariuszy wobec Emitenta, wynikające z Obligacji i związane z emisją Obligacji będą zabezpieczone Hipoteką, która w równym stopniu i docelowo z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) będzie zabezpieczać wszystkie roszczenia wynikające z Obligacji serii A na zasadach określonych w pkt 15.7.1 oraz pkt 15.7.2.
15.7.1. Hipoteka umowna na Przedmiocie Hipoteki 1 – Hipoteka 1
a) Emitent, jako Właściciel Nieruchomości 1 ustanowi na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A.
Suma Hipoteki 1: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów) złotych i docelowo zostanie wpisana z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) („Hipoteka 1”).
Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 1 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. a) Warunków Emisji.
b) Określenie Przedmiotu Hipoteki 1
Nieruchomość gruntowa obejmująca działki nr 477/27, 477/28, o łącznej powierzchni 3,1759 ha, obręb 0015 Otrębusy, gmina Brwinów, powiat pruszkowski w województwie mazowieckim, dla której to nieruchomości prowadzona jest przez Sąd Rejonowy w Pruszkowie Wydział Ksiąg Wieczystych Księga Wieczysta KW nr WA1P/00049551/9 („Nieruchomość 1”).
c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 1
31
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 114 z 232
d) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 1
Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1 wpisane są brak jest jakichkolwiek wpisów.
e) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 1
Hipoteka 1 zostanie ustanowiona na najwyższym (pierwszym) miejscu hipotecznym w terminie 360 dni od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 1 rozumie się prawomocne dokonanie odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 1.
f) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 1
Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 1 wycenie uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność i niezależność.
Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Kancelaria Rzeczoznawcy Majątkowego „RENOMA” mgr Patrycja Piszczan wycenila Przedmiot Hipoteki 1 na łączną kwotę: 6.352.000,00 (słownie: sześć milionów trzysta pięćdziesiąt dwa tysiące 00/100)) złotych. Wycena została potwierdzona „Operatem szacunkowym 1” z dnia 18 października 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 2 do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 1”). Wycena nie stanowi gwarancji, że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 1 zostanie sprzedany po tej cenie.
g) Zmiana treści Hipoteki 1
Treść Hipoteki 1 ustanowionej na Nieruchomości 1 będzie mogła zostać w przyszłości zmieniona przez Emitenta oraz Administratora Zabezpieczenia w ten sposób, iż bez uszczerbku dla zabezpieczenia wierzytelności z Obligacji, Hipoteka 1 będzie zabezpieczać również wierzytelności z tytułu wyemitowanych Pozostałych Obligacji z jednakowym pierwszeństwem zaspokojenia, jednakże łączna wartość nominalna Obligacji i Pozostałych Obligacji posiadających zabezpieczenie hipoteczne na tej samej Nieruchomości 1, nie może przekroczyć 20.000.000,00 PLN.
#
15.7.2. Hipoteka umowna łączna na Przedmiocie Hipoteki 2 – Hipoteka 2
a) Emitent zobowiązuje się doprowadzić do ustanowienia przez Właściciela Nieruchomości 2 na rzecz Administratora Hipoteki hipotekę umowną łączną zabezpieczającą roszczenia właścicieli Obligacji serii A.
Suma Hipoteki 2: nie mniej niż 150% łącznej wartości nominalnej Obligacji, które zostaną wyemitowane w ramach emisji Obligacji dokonywanej na podstawie niniejszych Warunków Emisji i nie więcej niż 30.000.000,00 zł (słownie: trzydzieści milionów). Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym po hipotekach, o których mowa w lit. e) poniżej, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) istniejącego obciążenia wskazanego w lit. e) na Nieruchomości 2.
Oświadczenie w formie aktu notarialnego o ustanowieniu Hipoteki 2 zostanie przedłożone Firmie Inwestycyjnej i Administratorowi Hipoteki najpóźniej w Dniu Przydziału celem spełnienia warunku przydziału określonego odpowiednio w pkt 9.2.3 lit. b) Warunków Emisji.
32
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 115 z 232
c) Termin ustanowienia zabezpieczenia – Hipoteka 2
Emitent zobowiązuje się spowodować, że do Dnia Przydziału, notariusz, w obecności którego zostanie sporządzony akt w przedmiocie ustanowienia Hipoteki 2 na rzecz Administratora Hipoteki, złoży z wykorzystaniem systemu teleinformatycznego w odpowiednim sądzie wieczystościowym wniosek o wpis Hipoteki 2.
# d) Oświadczenie o poddaniu się egzekucji z Hipoteki 2
Emitent zobowiązuje się spowodować, że nie później niż do Dnia Przydziału, Właściciel Nieruchomości 2 (a w razie zbycia Nieruchomości 2 – każdy nowy właściciel Nieruchomości 2) ustanowi tytuł egzekucyjny na podstawie art. 777 § 1 pkt 6) Kodeksu postępowania cywilnego, na mocy którego podda się egzekucji z Przedmiotu Hipoteki 2 co do obowiązku zapłaty kwoty do 150% łącznej wartości nominalnej emitowanych Obligacji serii A – najpóźniej w Dniu Przydziału, w celu zabezpieczenia wszelkich zobowiązań pieniężnych Emitenta z tytułu emisji Obligacji, w szczególności z tytułu Kwoty Wykupu i Kwoty Odsetek, odsetek za opóźnienie, jak również kosztów związanych z dochodzeniem zobowiązań pieniężnych wynikających z danej serii Obligacji serii A, przy czym Administrator Hipoteki będzie mógł wystąpić o nadanie temu aktowi klauzuli wykonalności do dnia 31 grudnia 2037 r. („Oświadczenie o Poddaniu się Egzekucji przez Właściciela Nieruchomości 2”). Z chwilą spełnienia wszystkich świadczeń pieniężnych z tytułu Obligacji serii A wygasa uprawnienie Administratora Hipoteki do wystąpienia z wnioskiem o nadanie danemu
34
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 117 z 232
e) Obciążenia istniejące oraz przyszłe na Nieruchomości 2
Na dzień sporządzenia niniejszych Warunków Emisji w działach IV ksiąg wieczystych prowadzonych
dla każdego z lokali opisanych w pkt 15.7.2. lit. b) powyżej, które łącznie określane są na potrzeby
niniejszych Warunków Emisji Nieruchomością 2 wpisane są:
(i) hipoteka umowna lączna w kwocie 24.000.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów na rzechz Banku Spóldzielczego w Tychach (do 11.000.000,-00 zł), ABS Banku Spóldzielczego w Andrychowie (do 4.000.000,00 zł) oraz Banku Spóldzielczego w Skoczowie (do kwoty 9.000.000,00 zł). Administratorem opisanej wyzej hipoteki umownej lącznej jest Bank Spóldzielczy w Tychach;
(ii) hipoteka umowna lączna w kwocie 2.873.000,00 zł z tytułu udzielonego kredytu, odsetek i innych kosztów banku na rzechz Banku Spóldzielczego w Skawinie;
zwane łącznie („Istniejące Obciążenie na Nieruchomości 2”).
Właściciel Nieruchomości 2 pozyskał od Banku Spółdzielczego w Tychach pełniącego funkcję
administratora hipoteki w rozumieniu art. 68(2) ustawy z dnia ¹ lipca 1982 r. o księgach wieczystych
i hipotece w dniu 24 października 2024 r. oraz od Banku Spółdzielczego w Skawinie w dniu
6 listopada 2024 r. promesy, na podstawie których podmioty te zobowiązały się do wykreślenia
Istniejącego Obciążenia na Nieruchomości 2.
Jeżeli do czasu złożenia wniosku, o którym mowa w pkt 15.7.2 lit. b) Przedmiot Hipoteki 2
będzie pozostawał obciążony Istniejącym Obciążeniem na Nieruchomości 2, Emitent zapewni,
że Hipoteka 2 zostanie wpisana na bezpośrednio kolejnym (drugim) miejscu hipotecznym
po hipotekach, o których mowa w zdaniu pierwszym, z roszczeniem o przeniesienie Hipoteki 2 na
opróżnione pierwsze miejsce hipoteczne powstanie po wykreśleniu (zwolnieniu) Istniejącego
Obciążenia na Nieruchomości 2.
f) Termin ustanowienia prawomocnego zabezpieczenia – Hipoteka 2
Docelowo Hipoteka 2 zostanie ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym w terminie 180 dni
od Dnia Przydziału. Przez ustanowienie Hipoteki 2 rozumie się prawomocne dokonanie
odpowiedniego wpisu w dziale IV księgi wieczystej prowadzonej dla Nieruchomości 2.
g) Wycena przedmiotu zabezpieczenia – Przedmiot Hipoteki 2
Zgodnie z art. 30 ust. 1 Ustawy o obligacjach Emitent poddał Przedmiot Hipoteki 2 wycenie
uprawnionego biegłego. Podmiot dokonujący wyceny posiada doświadczenie i kwalifikacje
zapewniające rzetelność wyceny przedmiotu zabezpieczenia, oraz zachowuje bezstronność
i niezależność.
Uprawniony rzeczoznawca majątkowy Usługi Projektowe i Budowane mgr. Inż. Arkadiusz Kumański
wycenił Przedmiot Hipoteki 2 na łączną kwotę: 29.790.100,00 (słownie: dwadzieścia dziewięć
milionów siedemset dziewięćdziesiąt tysięcy sto 00/100) złotych. Wycena została potwierdzona
„Operatem szacunkowym 2” z dnia 23 września 2024 r., której skrót stanowi Załącznik nr 3
do Warunków Emisji („Skrót Wyceny Przedmiotu Hipoteki 2”). Wycena nie stanowi gwarancji,
że w razie zaistnienia takiej potrzeby Przedmiot Hipoteki 2 zostanie sprzedany po tej cenie.
h) Zmiana treści Hipoteki 2
35
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 118 z 232
(i) Akcje nalezace do Zastawcy RK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu RK");
(ii) Akcje nalezace do Zastawcy SK ktorych wartosc zgodnie z Wycenq bedzie odpowiada co najmnej \(75\%\) wartosci nominalnej rzechywiść wyemitowanych i istniejezych (nieumorzonych) Obligaci \((,Przedmiot\) Zastawu SK);
łącznie Akcje należące do Zastawców, których wartość zgodnie z Wyceną będzie odpowiadała co najmniej 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji
b) Termin ustanowienia zastawu rejestrowego
Emitent zobowiązuje się, że w terminie do Dnia Przydziału zostaną zawarte umowy zastawu rejestrowego pomiędzy:
(i) Administratorem Zastawu a Zastawcq RK \((,UmowyZastawuRK^{\prime \prime})\)
(ii) Administratorem Zastawu a Zastawcq SK \((,UmowyZastawuSK^{\prime \prime})\)
których przedmiotem będzie ustanowienie zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu Rejestrowego opisanego w pkt 15.10 lit. a) powyżej oraz złożone wnioski o wpisanie zastawów rejestrowych do rejestru zastawów następujących zastawów rejestrowych:
(i) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu RK na podstawie Umowy Zastawu RK \((,Zastawu\) Rejestrowego RK");
(ii) zastawu rejestrowego na Przedmiocie Zastawu SK na podstawie Umowy Zastawu SK \((,Zastawu\) Rejestrowego SK");
Emitent zobowiązuje się spowodować, że każdy z osobna Zastaw Rejestrowy RK oraz Zastaw Rejestrowy SK zostanie ustanowiony na Akcjach:
(i) w terminie 90 dni od Dnia Przydziau,
(ii) z najwyzszym pierwszeinstwem zaspokojenia,
(iii) najwyszysz sumy zabeepieczenia stanowiece \(75\%\) facznej wartosci nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligaci (tj. do 55.555.556 sztuk Akcji)
co łącznie daje sumę zabezpieczenia do 150% łącznej wartości nominalnej wyemitowanych i przydzielonych Obligacji (tj. do 111.111.112 sztuk Akcji).
Administrator Zastawu zobowiązany będzie na podstawie zawartej Umowy Zastawu RK oraz Umowy Zastawu SK do wykonywania we własnym imieniu lecz na rachunek Obligatariuszy praw i obowiązków zastawnika wynikających z umowy zastawniczej i przepisów prawa. Pod warunkiem przedstawienia Administratorowi Zastawu aktualizacji Wyceny Akcji, z której wynikał będzie wzrost wartości Akcji, do dnia złożenia wniosku, o którym mowa w niniejszym pkt. 15.10 lit. b) każdy z podmiotów będących posiadaczem Zastawu Rejestrowego RK oraz Zastawu Rejestrowego SK mogą zawrzeć z Administratorem Zastawu (a Administrator Zastawu na wniosek Emitenta będzie zobowiązany) aneks do każdej z wyżej wymienionych umów zastawu rejestrowego na Akcjach w celu zmiany (zmniejszenia) liczby Akcji objętych odpowiednio Zastawem Rejestrowym RK bądź Zastawem Rejestrowym SK do poziomu, który odpowiadał będzie liczbie Akcji, których łączna wartość wyznaczona w oparciu o taką zaktualizowaną Wycenę będzie wynosiła minimum 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. Aktualizacja Wyceny Akcji, o której mowa w zdaniu poprzednim nie stanowi okresowej aktualizacji wyceny, o której mowa w art. 30 ust. 3 Ustawy o Obligacjach.
40
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 123 z 232
Na datę sporządzenia niniejsze j Noty Informacyjnej Hipoteka na Nieruchomości 1 oraz Nieruchomości 2 została
ustanowiona na pierwszym miejscu hipotecznym.
Na dzień sporządzenia niniejszej Noty Informacyjnej Emitent ocenia istotność powyższego ryzyka oraz
prawdopodobieństwo jego wystąpienia jako niskie.
W dniu 30 stycznia 2025 r. ustanowiony został zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu SK, zaś w
dniu 26_marca 2025 r. został ustanowiony zastaw rejestrowy na Przedmiocie Zastawu RK .
Istnieje ryzyko, że Akcje będące przedmiotem rzeczonego zabezpieczenia będą trudno zbywalne, obrót nimi
zostanie ograniczony (w szczególności notowania akcji mogą zostać zawieszone), albo będą zbywane w
warunkach sprzedaży wymuszonej, co może spowodować ograniczenie lub nawet brak możliwości zbycia tego
przedmiotu zabezpieczenia po cenie dającej możliwość zaspokojenia roszczeń Obligatariuszy.
# 15.13. Weksel własny in blanco Emitenta
Wszelkie wierzytelności Obligatariuszy względem Emitenta wynikające z Obligacji będą zabezpieczone poprzez wystawienie przez Emitenta Weksla Własnego in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz z Deklaracją Wekslową sporządzoną z podpisami notarialnie poświadczonymi, przy czym:
43
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 126 z 232
# § 2.
1. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że co do obowiązku zapłaty wszelkich kwot wynikających z odpowiedzialności osobistej Emitenta związanej z emisją Obligacji w szczególności z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z każdego z tych tytułów, a także wynagrodzenia Administratora Zabezpieczenia za te czynności, poddaje reprezentowaną przez siebie spółkę pod firmą ADATEX Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej egzekucji na rzecz Administratora Zabezpieczenia, tj. Pana Wojciecha Pfadt, syna Stanisława i Ireny, PESEL zamieszkałego , działającego w imieniu własnym lecz na rachunek Obligatariuszy Obligacji serii A Emitenta, wprost z niniejszego aktu z całego majątku spółki, w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego, do kwoty stanowiącej 200% maksymalnej wartości wyemitowanych Obligacji, tj. do kwoty 40.000.000,00 zł (czterdzieści milionów złotych) .--- 2. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że zdarzeniem, o którym mowa w art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego (zdarzenie, od którego uzależnione jest każdorazowe wykonanie obowiązku), jest złożenie przez Administratora Zabezpieczenia wezwania do zapłaty całości lub części wierzytelności z tytułu Obligacji serii A wraz z
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 178 z 232
# 15.8. Przelew wierzytelności z tytułu polisy ubezpieczeniowych Nieruchomości – zabezpieczenie przyszłe
Emitent zobowiązuje się doprowadzić by Właściciel Nieruchomości 2, a zarazem ubezpieczający zawarł z Administratorem Zabezpieczenia w terminie 45 dni od Dnia Przydziału Umowę Przelewu Wierzytelności z tytułu niżej wskazanych polis ubezpieczeniowych Nieruchomości 2, na mocy której pomiędzy Właścicielem Nieruchomości 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastąpi przelew wierzytelności przysługującej spółce Badimex sp. z o. o. wobec firmy ubezpieczeniowej z tytułu prawa odszkodowawczego każdej następnej umowy ubezpieczenia, stwierdzonej kolejną polisą będącej ich kontynuacją.
Określenie polis ubezpieczeniowych:
| Lokal | Adres | Numer polisy | Okres obowiązywania |
| --- | --- | --- | --- |
| lokal U1 | lokal niemieszkalny nr U1 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U2 | lokal niemieszkalny nr U2 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U3 | lokal niemieszkalny nr U3 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U11 | lokal niemieszkalny nr U11 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U12 | lokal niemieszkalny nr U12 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U13 | lokal niemieszkalny nr U13 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U14 | lokal niemieszkalny nr U14 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U15 | lokal niemieszkalny nr U15 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U16 | lokal niemieszkalny nr U16 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U17 | lokal niemieszkalny nr U17 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U18 | lokal niemieszkalny nr U18 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U21 | lokal niemieszkalny nr U21 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U22 | lokal niemieszkalny nr U22 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U23 | lokal niemieszkalny nr U23 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U24 | lokal niemieszkalny nr U24 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U25 | lokal niemieszkalny nr U25 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
38
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 121 z 232
3. Emitent zobowiazuju sie doprowadzić by wlasciciel Nieruchomosci 2, Badimex Sp. z o.o. jako ubezpieczajcy zawarl z Administratorem Zabezpieczenia do Dnia Przydzialu Umowę Przelewu Wierzytelnosci z tytulu polis ubezpieczeniowych Nieruchomosci 2 wymienionych szczegółow o Warunkach Emisji Obligaci, na mocy ktorej pomiedzy wlascicielem Nieruchomosci 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastapi przyelew wierzytelnosci przyslugujacej wlascicielowy Nieruchomosci 2 wobec firmy ubezpieczeniowej z tytulu prawa odszkodowawczego z tytulu wiazacych w chwili zawarcia Umowy umów ubezpieczenia oraz kaźdych nastepnych umów ubezpieczenia, stwierdzonych kolejnymi polisami;będymi kontynuacja ubezpieczenia.
4. Lukasz Badoń dzialajacy w imieniu i na rzechz Spolki prowadzonej pod firma: Badimex Spol z ograniczona odpowiedzialnosci z siedzibw Dabrowie Gorniczej oswiadcza, ze Administrat Hipoteki要去ystapić z wnioskiem o nadanie temu aktowski klauzuli wykonalnosci w zakres §5 ust. 1, jegnokrotnie lub wielokrotnie (tj. zawsze, gdy wystapi opisane powyzej zdarzenie), do wyczerpania maksymalnej kwoty wskazanej w ust. 1 powyzej, jegnakze nie poźniaj niz dnia 31 grudnia 2037 roku.
2.2. Obligacja stanowia niedowolne, niedporzadkowane i bezwarunkowe zobowiazania Emitenta, równe i bez pierwszeinstwa zaspokojenia wzgludem siebie oraz (z zastrzezeniem wyjatków winikajczych z bezwzględnie obowiazujacych przyepsów prawa) równe wzgludem wzystkich pozostalych obecnych lub przyszlych, niedzabezpieczonych rzejcowo i niedporzadkowanych zobowiazań Emitenta.
Jakie naruszenia dają prawa obligatariuszom?
Nie ustalono w przejrzanych źródłach
30 podstaw (a–dd): opisane zobowiązania i zabezpieczenia; dług lub przyspieszenie ponad 5 mln PLN z 10 dniami roboczymi naprawy po żądaniu; niejednoznaczny wskaźnik 1,4; zarząd przymusowy, egzekucja ponad 5 mln PLN niewstrzymana 180 dni z wyjątkiem art. 822, nieopłacone prawomocne kwoty co najmniej 5 mln PLN. Niewypłacalność, negocjacje z ogółem lub większością wierzycieli, już zwołanie organu dla postępowania lub układu, rozwiązanie lub przeniesienie za granicę. Raporty celu do pełnego zużycia i niezgodny cel; zgromadzenie w 14 dni i posiedzenie w 21 dni od zwołania, protokół w siedem dni z prawem do jego publikacji; fałszywe informacje lub opóźnione ponad 10 dni roboczych. Brak wniosku ASO w sześć miesięcy, wycofanie z obrotu z wyjątkiem przejścia rynku, nieprawdziwe zapewnienia. Pełna naprawa przed jakimkolwiek żądaniem albo zgody i uchwała mogą wyłączyć podstawę. Materialne operatory put pozostają ograniczone OCR. Bez twierdzenia o obecnym naruszeniu.
Znane podstawy naruszenia pozostają opisane. Podstawa z progiem 1,4 używa niejednoznacznej nazwy wskaźnika i dnia weryfikacji; materialne operatory prawa put są uszkodzone w OCR. Nie potwierdzamy pełnego zakresu przesłanek i wykonywania prawa przez domysł.
a) Zmiana prowadzenia Podstawowej Działalności Gospodarczej
i. Emitent zmieni rodzaj prowadzonej Podstawowej Dzialnosci Gospodarczej.
ii. Za zmianę rodzaju prowadzonej Podstawowej Działalnosci Gospodarczej w istotnej czȩci rozumie są sytuacje, w krójer przychody Grupy Emitenta z Podstawowej Działalnosci Gospodarczej, wyniosą mniej niz 75% calkowitych przychodów Grupy Emitenta, na podstawie rocznych skonsolidowych przychodów Grupy Emitenta poźawszy od sprawozdania za rok 2024r.
b) Zaprzestanie działalności
Emitent zaprzestanie lub oświadczy, że zamierza zaprzestać prowadzenia w całości lub istotnej części Podstawowej Działalności Gospodarczej, którą prowadził w dniu podjęcia Uchwały Zarządu.
c) Zmiana właścicielska, zmiana formy prawnej, przekształcenie
i. jezeli Emitent podejmie uchwale w przydmiocie: i) dokonania zmiany formy prawnej lub ii) przysztańcia lub iii) przyejcie innego podmiotu bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy;
ii. zmianie ulegnie struktura wlascielska Emitenta, wskutek czego: Pan Robert Kijak wraz Sylwia Kijak ("Zastawca") nie beda posiadali lacznie posrednio lub bezposrednio akci Emitenta reprezentujacych co najmnej niz \(60\%\) (szeccdziesiat procent) kapita zu zakadowego Emitenta oraz do najmnej \(60\%\) (szeccdziesiat procent) ogolu glosow na Walnym Zgromadzeniu Emitenta.
d) Regulowanie zobowiązań przez Emitenta oraz podmioty z Grupy Emitenta
Jeżeli jakiekolwiek Zadłużenie Finansowe Emitenta lub jakiegokolwiek Podmiotu Zależnego w łącznej kwocie przekraczającej równowartość 5.000.000,00 PLN, nie zostało spłacone w terminie lub w sposób prawnie skuteczny zostało postawione w stan wymagalności przed ustalonym terminem wymagalności takiego Zadłużenia Finansowego z powodu zażądania wcześniejszej spłaty takiego Zadłużenia Finansowego w wyniku wystąpienia przypadku naruszenia (dowolnie opisanego) i upływu odpowiedniego okresu do usunięcia takiego naruszenia (w tym spłaty).
Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 10 (dziesięciu) Dni Roboczych od skierowania przez Obligatariusza do Emitenta pisemnego żądania Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Obligatariusza.
e) Naruszenie Wskaźnika Zadłużenia Netto Emitenta
Wskaźnik Zadłużenia w Dniu Weryfikacji będzie wyższy niż 1,4.
f) Rozporządzenie majątkiem
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta, w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub niepowiązanych ze sobą transakcji na rzecz innego podmiotu, nie należącego do Grupy Emitenta, której przedmiotem będą aktywa o wartości co najmniej 5% (pięć procent) Skonsolidowanych Kapitałów Własnych Grupy Emitenta, na warunkach odbiegających od warunków rynkowych o co najmniej 30% wartości transakcji na niekorzyść Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta, i w przypadku zbycia, zbywane aktywo (zbywane aktywa) według swojej wartości rynkowej nie zostanie (zostaną) zastąpione innym aktywem (innymi aktywami) o zbliżonej lub wyższej wartości rynkowej, z wyłączeniem rozporządzeń lub transakcji podlegających ustanowieniu
17
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 100 z 232
# g) Dywidenda i transfer gotówki
Jeżeli przez dniem spełnienia wszystkich świadczeń z tytułu Obligacji, w danym roku obrotowym Emitent wypłaci dywidendę, dokona skupu akcji lub dokona innej formy transferu gotówki, zbliżonej w sensie ekonomicznym do ww. wypłaty dywidendy, skupu akcji skutkującej transferem przedmiotowych aktywów poza Grupę Emitenta, z wyłączeniem środków przeznaczonych na pokrycie kosztów w związku z ustanowieniem Zabezpieczeń określonych w Warunkach Emisji oraz odsetek, które są należne z tytuł Pożyczek Dozwolonych oraz Pożyczek Badimex do łącznej kwoty 1 000 000 PLN.
# h) Zabezpieczenie - Hipoteka
i. Jezeli w terminie 360 dni od Dnia Przydziau Hipoteka 1 nie zostanie ustanowiona na Przedmiocie Hipoteki 1; lub
ii. Jezeli w terminie 180 dni od Dnia Przydziau Hipoteka 2 nie zostanie ustanowiona na pierwszym.),
iii. Jezeli w terminie 180 dni od zlozenia wniosku o ustanowienie Hipoteki Uzupelniajaiej nie zostanie wpisana na pierwszym.), lub
iv. Jezeli ktorekolwiek z Zabezpieczen stanie sie niewazne, nieegzekwowalne lub okaze sie niedgodne; lub
v. Jezeli na jakiejkolwiek Nieruchomosci zostanie ustanowione innate zabezpieczenia niz Hipoteka, chyba ze:
A. zabezpieczenia to zostanie udzielone wylacznie w celu pozyskania srodkow na wykup Obligaci; lub
B. analogiczne zabeepieczenie zostanie ustanowione na rzech Obligaci.
# i) Zabezpieczenie - Zastaw
i. [obciążenie Przedmiotu Zastawu]
Jeżeli nastąpi obciążenie Przedmiotu Zastawu wbrew ograniczeniom wynikającym z którejkolwiek Umowy Zastawu zawartej z Administratorem Zastawu;
ii. [odmowa wpisu Zastawu Rejestrowego]
Jeżeli uprawomocni się orzeczenie właściwego sądu odmawiające wpisu Zastawu Rejestrowego na Akcjach do rejestru zastawów i w ciągu 14 dni nie zostanie złożony ponowny, poprawny wniosek o dokonanie takiego wpisu do rejestru zastawów;
iii. [cofnięcie wniosku o wpis Zastawu Rejestrowego]
Jeżeli wniosek o wpis Zastawu Rejestrowego na Akcjach do rejestru zastawów zostanie cofnięty i w ciągu 7 dni nie zostanie złożony ponowny wniosek o wpis (przy czym cofnięcie wniosku może nastąpić nie więcej niż dwukrotnie);
iv. [nieustanowienie Zastawu Rejestrowego na Akcjach]
Jeżeli Zastaw Rejestrowy na Akcjach w terminie 90 dni od Dnia Przydziału nie zostanie wpisany na pierwszym miejscu w rejestrze zastawów lub niezgodnie z Warunkami Emisji zostanie z niego wykreślony lub przesunięty na niższe miejsce
18
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 101 z 232
przed spłatą wszelkich wierzytelności z tytułu Obligacji, z zastrzeżeniem, że nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli Emitent w terminie 60 dni od dnia wystąpienia takiej sytuacji ustanowi lub spowoduje ustanowienie innego zabezpieczenia Obligacji o co najmniej takiej wartości jaka wynika z pkt 15.10 Warunków Emisji na innym zbiorze płynnych aktywów Emitenta.
# j) Zabezpieczenie – cesia z polis ubezpieczeniowych
Jeżeli w ciągu 45 dni od Dnia Przydziału nie zostaną zawarte umowy przelewu wierzytelności z tytułu polis ubezpieczeniowych, o których mowa w pkt 15.8 Warunków Emisji.
# k) Wartość zabezpieczenia
# i. [spadek wartości przedmiotu Hipoteki]
Wskaźnik LTV będzie wyższy niż 70%. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 20 (dwudziestu) Dni Roboczych tj. poprzez przeznaczenie środków pieniężnych w wysokości wyrównującej wskaźnik LTV lub w terminie 30 (trzydziestu) Dni Roboczych liczonych od dnia, w którym Emitent jest zobowiązany do udostępnienia informacji na temat poziomu tego wskaźnika w Dniu Weryfikacji zgodnie z pkt 15.7.4 lit. b) Warunków Emisji w przypadku Hipoteki Uzupełniającej (w w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie Hipoteki Uzupełniającej).
# ii. [spadek wartości Akcji]
Wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. tj. poprzez uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. W w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje.
# l) Udzielanie finansowania
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia jako pożyczkodawca jakiejkolwiek pożyczki jakiejkolwiek osobie lub jakiemukolwiek podmiotowi spoza Grupy Emitenta (przy czym pod pojęciem pożyczki należy rozumieć w tym wypadku także każdą inną niż umowa pożyczki formę finansowania o skutku ekonomicznym zbliżonym do umowy pożyczki) w wysokości przekraczającej 5.000.000,00 PLN.
# m) Udzielenie poręczeń
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia poręczenia lub dokona innych czynności prawnych o skutkach ekonomicznych zbliżonych do któregokolwiek wyżej wskazanych na rzecz podmiotu spoza Grupy Emitenta.
Powyższe nie ma zastosowania do udzielania gwarancji, poręczeń i innych zabezpieczeń, które nie stanowią Zadłużenia Finansowego.
19
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 102 z 232
# n) Finansowanie rozwoju Grupy
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta wyemituje obligacje, które zostaną objęte przez podmioty spoza Grupy Emitenta, o terminie ostatecznego wykupu przypadającym przed Dniem Wykupu Obligacji, chyba że środki pozyskane z takiej emisji zostaną w całości przeznaczone na wykup Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu.
# o) Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta zaciągnie zobowiązanie w wobec podmiotu trzeciego opisane jako Pożyczka Dozwolona (bez należnych odsetek) i w terminie od 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej nie zostanie zawarta umowa podporządkowania pomiędzy Emitentem, wierzycielem oraz Administratorem Zabezpieczenia dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Dozwolonych.
# p) Bezwarunkowa opcja put
Jeżeli Emitent lub podmiot wchodzący w skład Grupy Emitenta wyemitują jakiekolwiek obligacje lub inne dłużne instrumenty finansowe, których warunki emisji będą uprawniały wierzyciela do żądania wykupu bez spełnienia się jakiegokolwiek warunku (bezwarunkowa opcja put).
# q) Kolejność spłat
Jeżeli Emitent wykupi lub dokona nabycia w celu ich umorzenia, lub podejmie decyzję o przedterminowym wykupie jakichkolwiek obligacji o terminie zapadalności przypadającym po terminie zapadalności Obligacji, chyba że Emitent dokona równoczesnego wykupu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu.
# r) Udostępnienie skonsolidowanego sprawozdania finansowego
Jeżeli Emitent nie sporządzi i nie opublikuje skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej począwszy Sprawozdania Finansowego za rok 2024 zgodnie z wymogami Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej.
# s) Postępowanie egzekucyjne
i. jezeli wydane zostanie prawomocne orzeczenia w sprawie ustanowienia zaradu przymusowej Emitenta lub ktoremukolwiek Podmiotow z Grupy Emitenta;
ii. jezeli w odniesieniu do skladników majątkowych Emitenta ktoremukolwiek Podmiotow z Grupy Emitenta nastapoło zajęcie komornicze lub zostala skierOWANA egzekucja w kwocie przykraczajacej rownowartość 5.000.000,00 PLN, ktora nie zostala umorzona lub uchylona lub w jakikolwiek inny sposob wstrzymana w ciagu 180 (sto osiemdziesiat) dni od dnia uzyskania przy Emitenta informaci o jej Rozpoczeciu, i w razie wniesienia srodka zaskarzenia nie zostala we wskazanym powyzej terminie wstrzymana do czasu Rozpatrzenia srodka zaskarzenia, chyba ze Emitent zlozy, zgodnie z art. 822 Kodeksu postepowania cywilnego, nieduzacwy wąpliwość dowód na piśmie, ze obłowiazku swojejogo dopelnil.
# t) Brak płatności zasadzonych kwot
Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta nie zapłaci w wymaganym terminie kwoty w łącznej wysokości co najmniej 5.000.000,00 PLN lub równowartość tej kwoty
20
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 103 z 232
w innej walucie, zasądzonej jednym lub więcej prawomocnym orzeczeniem lub ostateczną decyzją administracyjną, od których nie przysługuje środek zaskarżenia.
# u) Niewypłacalność
i. Ježeli Emitent oglosi, ze stał sie niewyplacalny w Rozumieniu przypeśów Prawa Upadlosciwogo lub Prawa Restrukturyzacyjngo;
ii. Ježeli Emitent uzna na piśmie swoja niewyplacalnosć;
iii. Ježeli z powodu zagrożenia niewyplacalnoscią Emitent Rozpocznie negocjacej z ogólem lub wiekszość swoich wierzycieli w celu zmiany zaśad splaty swojejego zadluzenia;
iv. w odniesieniu do Emitenta wyznaczony zostanie likwidator, syndyk, zarzadca przymusowy, nadzorca sądowy lub administrator.
# v) Postępowanie upadłościowe lub restrukturyzacyjne
i. Zostanie zwołane posiedzenie jakiegokolwiek organu Emitenta w celu podjęcia uchwały w przedmiocie:
A. zlozenia wniosku o ogloszenie upadlosci Emitenta w Rozumieniu Prawa Upadlosciowego; lub
B. zlozenia wniosku o wszcęcie postepowania restrukturyzacyjngo Emitenta w Rozumieniu art. 2 Prawa Restrukturyzacyjngo; lub
C. podęcia jakichkolwiek czynnosci majęcych na celu inicjacje postepowania o zatwierdzenia ukladu w Rozumieniu art. 2 pkt 1 Prawa Restrukturyzacyjngo w stosunku do Emitenta, w szczególnosci w przydmiocie przygotowania propozycji ukladowych, zawarcia umowy z nadzorcą ukladu, o ktorej mowa w art. 210 Prawa Restrukturyzacyjngo lub w przydmiocie ustalenia dnia ukladowego w Rozumieniu art. 211 Prawa Restrukturyzacyjngo.
lub odbędzie się bez zwołania posiedzenie jakiegokolwiek organu Emitenta obejmujące swym porządkiem lub przebiegiem podjęcie uchwały w ww. sprawach;
ii. Zostanie podjęta przy czem są Emitenta jakakolwiek z uchwal, o ktorych mowa powyzej lub nastapi zlozenia przy Emitenta wniosku, o ktorym mowa w pkt (i) lit. A-C powyzszej bez uprzejno go podjecia uchwały organu w tym zakresie;
iii. Emitent podejmie czynnosci majace na celu wszcęcie postepowania o zatwierdzenie ukladu w Rozumieniu art. 2 pkt 1 Prawa Restrukturyzacyjngo (za wyjatkiem zlozenia wniosku o zatwierdzenie ukladu), w szcęgólnosci zawrze umowej z nadzorcą ukladu, o ktorej mowa w art. 210 Prawa Restrukturyzacyjngo lub ustali dzien ukladowy w Rozumieniu art. 211 Prawa Restrukturyzacyjngo lub przydlozy wierzycielom propozycje ukladowe, w tym przydlozy wierzycielom karty do glosowania, o ktorych mowa w art. 212 i 213 Prawa Restrukturyzacyjngo;
iv. Z inicjatywny wierzyciela Emitenta zostalo prawomocnie wszczejte w stosunku do Emitenta postepowanie restrukturyzacyjne w Rozumieniu Prawa restrukturyzacyjngo.
# w) Rozwiązanie Emitenta
21
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 104 z 232
Wydane zostanie przez sąd postanowienie o rozwiązaniu Emitenta podjęta zostanie uchwała Walnego Zgromadzenia o rozwiązaniu Emitenta lub podjęta zostanie uchwała o przeniesieniu siedziby Emitenta poza terytorium kraju, w którym Emitent ma siedzibę w Dniu Emisji lub wystąpi jedna z przyczyn dotyczących rozwiązania Emitenta wskazana w Kodeksie Spółek Handlowych.
# x) Realizacja celu emisji
i. Jeżeli Emitent w terminie publikacji pierwszego raportu okresowego przypadającego po Dniu Emisji nie opublikuje raportu z wykorzystania środków pochodzących z emisji Obligacji zawierającego informacje o:
A.Pokryciu kosztow emisi obligaci serii A; lub
B. realizazioni celu emisi, kóry wskazany zostaw pkt 5.1.1 oraz w pkt 5.1.3 Warunków Emisi
w sposób wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji.
ii. Jeżeli Emitent do dnia publikacji raportu okresowego, o którym mowa w pkt (i) powyżej nie wykorzysta wszystkich środków pochodzących z emisji Obligacji wskazanych w pkt (i) lit. B powyżej, będzie zobowiązany do publikacji kolejnego raportu dotyczącego realizacji celu emisji Obligacji w terminie publikacji kolejnego raportu okresowego aż do momentu pełnego wykorzystania środków.
# y) Niespełnienie celu emisji Obligacji
Środki pozyskane z emisji Obligacji zostaną wykorzystanie niezgodnie z celem wskazanym w pkt 5.1 Warunków Emisji.
# z) Brak zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy
Jeżeli Emitent:
i. w terminie 14 (czternastu) dni od dnia zlozenia stosownego zadania Obligatariusza nie zwoal Zgromadzenia Obligatariuszy z terminem odbycia Zgromadzenia Obligatariuszy przypadajacym nie poźnej niz 21 (dwadzieść jeder) dni po dniu zwołania Zgromadzenia Obligatariuszy pomimo prawidlowo zlożonego zadania lub uniemozliwi w inny sposob zwołanie lub odbycie Zgromadzenia Obligatariuszy z zachowaniem powyzszych terminów; lub
ii. w terminie 7 (siedmiu) dni od dnia zakończenia Zgromadzenia Obligatariuszy nie opublikowat na Stronie Internetowej Emitenta protokolu z przybiegu obrad Zgromadzenia Obligatariuszy. Uprawnienia wynikajace z niniejszego naruszenia są skuteczne i upoważniaja do zlozenia przyze Obligatariusza zadania wykupu Obligaci do czasu opublikowania protokolu na Stronie Internetowej Emitenta.
# aa) Obowiązki informacyjne
i. Ježeli ktořekolwiek z oświadczén zlożonych lub informaci przekazanych przy Emitenta w Memorandum Informacyjnym lub w Warunkach Emisi lub w ramach obłowźtków informacyjnych przykazywnych zgodnia z pkt 18.1 Warunków Emisi okaze sie w calosci lub w czeci nieprawdziwe na moment, w ktróym zostalo zlozone;
ii. jezeli Emitent nie wypelni lub nieprawidlowo wypelni obowiazki informacyjne wskazane w pkt 17 Warunkow Emisi, a opoznienie w wykonaniu takich
22
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 105 z 232
# bb) Złożenie wniosku o wprowadzenie Obligacji do obrotu w ASO Catalyst
Jeżeli w ciągu 6 miesięcy od Dnia Emisji Emitent nie wystąpi z wnioskiem do GPW o wprowadzenie Obligacji do obrotu w ASO Catalyst.
# cc) Wycofanie z obrotu giełdowego
i. Ježeli po wpradowzeniu Obligaci do obrotu w ASO, dostana one wycofane z obrotu w ASO przyd Dniem Wykupu, na zadanie Emitenta zlozone bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy badź na podstawie decyzji GPW;
ii. Ježeli Akcje Emitenta dostana wycofane z obrotu na rynku NewConnect lub rynku regulowanego GPW, w przypadku przeniesienia notowan przy Dniem Wykupu;
Nie stanowi przypadku naruszenia zawieszenie i wycofanie z obrotu akcji Emitenta z rynku NewConnect dokonane w związku z przeniesieniem notowań tych instrumentów finansowych na rynek regulowany GPW.
# dd) Oświadczenie i zapewnienie Emitenta
Jeżeli którekolwiek z oświadczeń i zapewnień złożonych przez Emitenta w Warunkach Emisji okaże się nieprawdziwe w całości lub część na moment w którym zostało złożone.
13.3.5. Ježeli stan faktyczny stanowiący Przypadek Naruszenia przystanie trwać, a wszelkie.go skutki prawne zostana usuniete przydat zglioszenia zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza przyez ktolegokolwiek z Obligatariuszy, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 13.3.4, o czym Emitent zawiadomi Obligatariuszy w spośob wskazany w pkt 18.1 Warunków Emisji, wystapienie takiego zdarzenia nie bedzie uwazane za stanowymi Przypadek Naruszenia stanowymi podstawę zadania Wczesniejszego Wykupu Obligacja na Zadanie Obligatariusza. Za Przypadek Naruszenia nie bedzie uwazane takze wystapienie takiego zdarzenia, ktore spelnilia chociażby jeder z nastepujacych warunków (i) na wystapienie takiego zdarzenia wyraźto zgodę Zgromadzenia Obligatariuszy w formie uchwały, (ii) pomimo wystapienia takiego zdarzenia, Zgromadzenia Obligatariuszy podjeło uchwały o braku zgody na składanie przyez Obligatariuszy zadań Wczesniejszego Wykupu.
Rozbieżność w źródłach
Do 10 mln PLN na spłatę banków zabezpieczonych na nieruchomości 2, do 980 tys. PLN na koszty, pozostałe około 9 mln PLN na projekty mieszkaniowe w Polsce, w szczególności grunty. Późniejsza nota podaje faktyczne koszty 998 tys. PLN wobec limitu 980 tys. PLN w WEO. Rozbieżność pozostaje ujawniona. Zmiana celu wymaga trybu zmiany WEO; nie stwierdzamy wykonania celu.
Opisane kwoty lub terminy różnią się między źródłami. Nie uznajemy sprzecznych zapisów za jedną bezwarunkową regułę.
5.1. Środki z emisji Obligacji, zostaną wykorzystane przez Emitenta na:
5.1.1. spłatę zadłużenia w kwocie do 10 mln PLN na rzecz Banków Spółdzielczych oraz Banku Spółdzielczego w Skawinie zabezpieczonych hipoteką umową łączną ustanowioną jest na Nieruchomości 2;
5.1.2. pokrycie kosztów emisji Obligacji w kwocie do 980 tys. PLN;
5.1.3. pozostałe środki (w kwocie ok. 9 mln PLN) zostaną przeznaczone na finansowanie prowadzonych przez Emitenta projektów deweloperskich w Polsce, w szczególności nabycie gruntu pod inwestycje mieszkaniowe.
Emitent nie planuje zmiany celów emisji Obligacji. Ewentualna zmiana celów emisji Obligacji jest możliwa w trybie właściwym dla zmiany Warunków Emisji Obligacji.
Działalność deweloperska ma dawać co najmniej 75% przychodów grupy od 2024 r., a Robert i Sylwia Kijak zachować co najmniej 60% kapitału i głosów. Transfery poza grupę są ograniczone z wyjątkiem kosztów zabezpieczenia i odsetek wskazanych pożyczek do 1 mln PLN; nie ma limitu dywidendy 50%. Nierynkowe aktywa: co najmniej 5% kapitałów i 30% niekorzyści, bez zastąpienia porównywalnymi, z wyjątkiem własnego finansowania. Finansowanie poza grupę ponad 5 mln PLN, gwarancje stanowiące dług, nowe obligacje z wcześniejszą zapadalnością bez pełnego refinansowania A i pozostałych programu, bezwarunkowy put nowych instrumentów oraz wcześniejsza spłata późniejszych serii bez równoczesnej A/programu są podstawami naruszenia. Przyszłe dozwolone pożyczki podporządkowane w 30 dni. LTV do 70%: klauzula naruszenia dopuszcza gotówkę w 20 dni roboczych lub wniosek o hipotekę w 30 dni roboczych, a 15.7.4 call lub hipotekę w 30 dni kalendarzowych; rozbieżność zachowana. Wyceny nieruchomości co 12 miesięcy do 30 czerwca od 2025 r., badanie LTV w 30 dni od wyceny. Wartość akcji poniżej 130% wymaga uzupełnienia do 150% w 30 dni roboczych; co najmniej 170% pozwala częściowo zwolnić do co najmniej 150% w 60 dni roboczych. Spadek nominału zmienia sumę do 150%; zmiana przedmiotu wymaga uchwały. Badimex: 7,2 mln PLN salda z odnawialnej pożyczki 30 mln podporządkowane do spłaty obligacji, odsetki wyłączone, wykorzystanie nadwyżki dozwolone. Kwartalne oświadczenia zgodności z raportami; roczne audytowane jednostkowe i skonsolidowane oraz śródroczne według ASO, drukowane kopie agentowi w pięć dni roboczych. Zawiadomienia ustawowych wykupów następnego dnia roboczego od wiedzy; innych naruszeń po trwaniu pięć dni roboczych, następnego dnia.
Dla LTV ponad 70% klauzula naruszenia przewiduje naprawę gotówką w 20 dni roboczych lub wniosek o hipotekę w 30 dni roboczych, a pkt 15.7.4 wykup lub dodatkową hipotekę w 30 dni kalendarzowych. Nie potwierdzamy jednej zgodnej procedury naprawczej.
a) Zmiana prowadzenia Podstawowej Działalności Gospodarczej
i. Emitent zmieni rodzaj prowadzonej Podstawowej Dzialnosci Gospodarczej.
ii. Za zmianę rodzaju prowadzonej Podstawowej Działalnosci Gospodarczej w istotnej czȩci rozumie są sytuacje, w krójer przychody Grupy Emitenta z Podstawowej Działalnosci Gospodarczej, wyniosą mniej niz 75% calkowitych przychodów Grupy Emitenta, na podstawie rocznych skonsolidowych przychodów Grupy Emitenta poźawszy od sprawozdania za rok 2024r.
b) Zaprzestanie działalności
Emitent zaprzestanie lub oświadczy, że zamierza zaprzestać prowadzenia w całości lub istotnej części Podstawowej Działalności Gospodarczej, którą prowadził w dniu podjęcia Uchwały Zarządu.
c) Zmiana właścicielska, zmiana formy prawnej, przekształcenie
i. jezeli Emitent podejmie uchwale w przydmiocie: i) dokonania zmiany formy prawnej lub ii) przysztańcia lub iii) przyejcie innego podmiotu bez uprzejnej zgody Zgromadzenia Obligatariuszy;
ii. zmianie ulegnie struktura wlascielska Emitenta, wskutek czego: Pan Robert Kijak wraz Sylwia Kijak ("Zastawca") nie beda posiadali lacznie posrednio lub bezposrednio akci Emitenta reprezentujacych co najmnej niz \(60\%\) (szeccdziesiat procent) kapita zu zakadowego Emitenta oraz do najmnej \(60\%\) (szeccdziesiat procent) ogolu glosow na Walnym Zgromadzeniu Emitenta.
f) Rozporządzenie majątkiem
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta, w ramach pojedynczej transakcji lub kilku powiązanych lub niepowiązanych ze sobą transakcji na rzecz innego podmiotu, nie należącego do Grupy Emitenta, której przedmiotem będą aktywa o wartości co najmniej 5% (pięć procent) Skonsolidowanych Kapitałów Własnych Grupy Emitenta, na warunkach odbiegających od warunków rynkowych o co najmniej 30% wartości transakcji na niekorzyść Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta, i w przypadku zbycia, zbywane aktywo (zbywane aktywa) według swojej wartości rynkowej nie zostanie (zostaną) zastąpione innym aktywem (innymi aktywami) o zbliżonej lub wyższej wartości rynkowej, z wyłączeniem rozporządzeń lub transakcji podlegających ustanowieniu
17
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 100 z 232
zabezpieczeń w związku z pozyskaniem finansowania dla działalności Emitenta lub Podmiotu z Grupy Emitenta.
# g) Dywidenda i transfer gotówki
Jeżeli przez dniem spełnienia wszystkich świadczeń z tytułu Obligacji, w danym roku obrotowym Emitent wypłaci dywidendę, dokona skupu akcji lub dokona innej formy transferu gotówki, zbliżonej w sensie ekonomicznym do ww. wypłaty dywidendy, skupu akcji skutkującej transferem przedmiotowych aktywów poza Grupę Emitenta, z wyłączeniem środków przeznaczonych na pokrycie kosztów w związku z ustanowieniem Zabezpieczeń określonych w Warunkach Emisji oraz odsetek, które są należne z tytuł Pożyczek Dozwolonych oraz Pożyczek Badimex do łącznej kwoty 1 000 000 PLN.
# l) Udzielanie finansowania
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia jako pożyczkodawca jakiejkolwiek pożyczki jakiejkolwiek osobie lub jakiemukolwiek podmiotowi spoza Grupy Emitenta (przy czym pod pojęciem pożyczki należy rozumieć w tym wypadku także każdą inną niż umowa pożyczki formę finansowania o skutku ekonomicznym zbliżonym do umowy pożyczki) w wysokości przekraczającej 5.000.000,00 PLN.
# m) Udzielenie poręczeń
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek podmiot z Grupy Emitenta udzieli lub zobowiąże się do udzielenia poręczenia lub dokona innych czynności prawnych o skutkach ekonomicznych zbliżonych do któregokolwiek wyżej wskazanych na rzecz podmiotu spoza Grupy Emitenta.
Powyższe nie ma zastosowania do udzielania gwarancji, poręczeń i innych zabezpieczeń, które nie stanowią Zadłużenia Finansowego.
19
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 102 z 232
# n) Finansowanie rozwoju Grupy
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta wyemituje obligacje, które zostaną objęte przez podmioty spoza Grupy Emitenta, o terminie ostatecznego wykupu przypadającym przed Dniem Wykupu Obligacji, chyba że środki pozyskane z takiej emisji zostaną w całości przeznaczone na wykup Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu.
# o) Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych
Jeżeli Emitent lub jakikolwiek Podmiot z Grupy Emitenta zaciągnie zobowiązanie w wobec podmiotu trzeciego opisane jako Pożyczka Dozwolona (bez należnych odsetek) i w terminie od 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej nie zostanie zawarta umowa podporządkowania pomiędzy Emitentem, wierzycielem oraz Administratorem Zabezpieczenia dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Dozwolonych.
# p) Bezwarunkowa opcja put
Jeżeli Emitent lub podmiot wchodzący w skład Grupy Emitenta wyemitują jakiekolwiek obligacje lub inne dłużne instrumenty finansowe, których warunki emisji będą uprawniały wierzyciela do żądania wykupu bez spełnienia się jakiegokolwiek warunku (bezwarunkowa opcja put).
# q) Kolejność spłat
Jeżeli Emitent wykupi lub dokona nabycia w celu ich umorzenia, lub podejmie decyzję o przedterminowym wykupie jakichkolwiek obligacji o terminie zapadalności przypadającym po terminie zapadalności Obligacji, chyba że Emitent dokona równoczesnego wykupu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji wyemitowanych w ramach Programu.
# k) Wartość zabezpieczenia
# i. [spadek wartości przedmiotu Hipoteki]
Wskaźnik LTV będzie wyższy niż 70%. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 20 (dwudziestu) Dni Roboczych tj. poprzez przeznaczenie środków pieniężnych w wysokości wyrównującej wskaźnik LTV lub w terminie 30 (trzydziestu) Dni Roboczych liczonych od dnia, w którym Emitent jest zobowiązany do udostępnienia informacji na temat poziomu tego wskaźnika w Dniu Weryfikacji zgodnie z pkt 15.7.4 lit. b) Warunków Emisji w przypadku Hipoteki Uzupełniającej (w w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie Hipoteki Uzupełniającej).
# ii. [spadek wartości Akcji]
Wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji. Powyższe zdarzenie nie będzie stanowiło Przypadku Naruszenia, jeżeli zostanie usunięte w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. tj. poprzez uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. W w/w terminie powinien zostać złożony wniosek do sądu o ustanowienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje.
15.7.4. Cykliczna weryfikacja wyceny wartości Przedmiotu Hipoteki
a) Do dnia wykupu wzystkich Obligaci seri A, Emitent zobowiazany jest do przydkadania Firmie Inwesticyjnej cyklicznej wyceny Przedmiotu Hipoteki w formie operatu szacunkowy przygotowanego przy bez niezależné rzechzonawcę zaakceptowanego przy NS, nie rzadziej"Justak niz raz na 12 mieszecy, nie poźnej niz w terminie 6 mieszecy od zakończenia roku obrotowej ("Cykliczna Wycena"), przy czym pierwsza Cykliczna Wycena powinna byc przydlożona Firmie Inwesticyjnej nie poźnej niz w dniu 30 czerwca 2025 r.
b) Jezeli wedlug stanu na 30 dni od daty Cyklicznej Wyceny ("Dzień Weryfikacja") lączna wartość nominina pozostajych do wykupu Obligaci bedzie wyźsa niz 70% wartość Przemiotu Hipoteki okreslonej w operacie (operatach) szacunkowych przygotowanych przy bez niezależnych rzechzonawcow zaakceptowanych przy bez NS, sporzadzonych na;dzień przyypadajcy nie wczesnej niz 30 dni przyd Dniem Weryfikacja ("Wskaznik LTV"), Emitent dokona w terminie 30 dni od Dnia Weryfikacja:
(i) Wcześniejszego Wykupu na Żądanie Emitenta takiej liczby wyemitowanych Obligacji, aby łączna wartość obligacji pozostających do wykupu po takim Wcześniejszym Wykupie pozwalała na zachowanie Wskaźnika LTV na poziomie maksymalnie 70%, lub
38
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 119 z 232
(ii) spowoduje ustanowienie dodatkowego zabezpieczenia w formie hipoteki umownej na prawie własności lub prawie użytkowania wieczystego innej nieruchomości z najwyższym pierwszeństwem zaspokojenia (na pierwszym miejscu hipotecznym) („Hipoteka Uzupełniająca”), w taki sposób, aby łączna wartość nominalna pozostających do wykupu Obligacji była nie wyższa niż 70% łącznej wartości Przedmiotu Hipoteki i wartości przedmiotu Hipoteki Uzupełniającej określonych w operatach szacunkowych przygotowanych przez niezależnych rzeczoznawców zaakceptowanych przez NS, sporządzonych na dzień przypadający nie wcześniej niż 30 dni przed Dniem Weryfikacji.
c) Jeżeli według stanu na Dzień Weryfikacji Wskaźnik LTV będzie niższy niż 70%, na pisemny wniosek Emitenta Administrator Hipoteki będzie zobowiązany do wydania w terminie nie dłuższym niż 3 Dni Robocze zgody na wykreślenie hipoteki obciążającej Przedmiot Hipoteki lub jego wydzieloną część albo zgody na odłączenie z aktualnej księgi wieczystej części Przedmiotu Hipoteki i jego zwolnienie z obciążenia pod warunkiem, że po zwolnieniu takiej części zabezpieczenia Obligacji poziom Wskaźnika LTV wyznaczony w oparciu o wartość Przedmiotu Hipoteki pozostającej zabezpieczeniem Obligacji i Pozostałych Obligacji zabezpieczonych hipotecznie na Przedmiocie Hipoteki będzie nie wyższy niż 70%.
W przypadku, gdy wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, spadnie poniżej 130% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji, Emitent za zgodą Administratora Zastawu spowoduje uzupełnienie ustanowionego Zastawu Rejestrowego o dodatkowe Akcje (lub zawarcie nowej dodatkowej umowy) tak aby łączna dla wszystkich Zastawców wartość przedmiotów Zastawu Rejestrowego na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie Obligacji wynosiła co najmniej 150 % wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji w terminie 30 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. Każdy inwestor lub Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych w niniejszym akapicie.
W przypadku, gdy wartość przedmiotu Zastawu Rejestrowego na Akcjach wskazana w najbardziej aktualnej Kolejnej Wycenie, wzrośnie do 170% lub więcej wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i niewykupionych Obligacji, Zastawca i Administrator Zastawu na wniosek Emitenta, dokonają częściowego zwolnienia przedmiotu zabezpieczenia Obligacji poprzez zwolnienie spod obciążenia Zastawu Rejestrowego na Akcjach takiej liczby Akcji stanowiących przedmiot tego zastawu, aby wartość Przedmiotu Zastawu na Akcjach ustanowionego na zabezpieczenie wierzytelności z Obligacji uległa obniżeniu, ale wynosiła łącznie dla wszystkich Zastawców nie mniej niż 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji do czasu zwolnienia, w terminie do 60 Dni Roboczych od dnia udostępnienia takiej Kolejnej Wyceny. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie częściowego zwolnienia przedmiotu Zastawu.
W przypadku, gdy łączna wartość nominalna wyemitowanych i niewykupionych Obligacji stanie się niższa w wyniku Wcześniejszego Wykupu na żądanie Emitenta lub Wcześniejszego Wykupu na żądanie Obligatariusza lub z innego powodu, Zastawca oraz Administrator Zastawu zmienią umowę Zastawu Rejestrowego i złożą stosowny wniosek do sądu w taki sposób, aby jego najwyższa suma zabezpieczenia wynosiła łącznie dla wszystkich Zastawców 150% wartości nominalnej rzeczywiście wyemitowanych i istniejących (nieumorzonych) Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych w niniejszym akapicie.
Przedmiot Zastawu Rejestrowego ustanowionego w celu zabezpieczenia wierzytelności wynikających z Obligacji będzie mógł zostać w przyszłości zmieniony – na co zgodnie z art. 49 ust. 1 pkt 4) oraz art. 65 ust. 1 Ustawy o Obligacjach wymagane jest podjęcie przez Zgromadzenie Obligatariuszy stosownej uchwały w przedmiocie zmiany zabezpieczenia.
# 15.11. Podporządkowanie spłaty pożyczek udzielonych Emitentowi przez Badimex
Emitent podpisał 2.02.2024 r. z Badimex umowę pożyczki odnawialnej do kwoty 30.000.000 zł. Saldo pożyczek istniejących w kwocie 7.200.000 zł, które zostanie objęte umową podporządkowania zostało określone w niniejszych Warunkach Emisji jako Pożyczki Badimex. Dla wyjaśnienia wszystkich wątpliwości Emitent może bez żadnych ograniczeń korzystać z umowy pożyczki odnawialnej w wysokości ponad podporządkowane saldo w wysokości 7.200.000 zł.
Nie później niż w Dniu Przydziału Emitent jako dłużnik zawrze z Badimex jako wierzycielem podporządkowanym oraz z Administratorem Zabezpieczenia umowę podporządkowania dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczek Badimex.
Zapłata przez Emitenta jako dłużnika i otrzymanie przez Badimex będącego wierzycielem podporządkowanym jakiejkolwiek kwoty z tytułu podporządkowanych wierzytelności będzie niedozwolone w przypadku spadku salda zadłużenia umowy pożyczki odnawialnej poniżej 7.200.000 zł do końca trwania okresu podporządkowania tj. do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji.
Spod podporządkowania wyłączone są odsetki należne Badimex z tytułu udzielonej Pożyczek Badimex.
Emitent, Badimex oraz Administrator Zabezpieczenia mogą dokonać zmiany umowy podporządkowania poprzez przyjęcie, że zapłata jakiejkolwiek kwoty, o której mowa w poprzednim akapicie jest niedozwolona do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych umowy podporządkowania opisanej w niniejszym punkcie.
# 15.12. Podporządkowanie Pożyczek Dozwolonych – zabezpieczenie przyszłe
Emitent jako dłużnik zawrze z wierzycielem podporządkowanym udzielającym Pożyczki Dozwolonej oraz z Administratorem Zabezpieczenia umowę podporządkowania dotyczącą podporządkowania wierzytelności z tytułu Pożyczki Dozwolonej w terminie do 30 dni od dnia zawarcia umowy Pożyczki Dozwolonej;
Zapłata przez Emitenta jako dłużnika i otrzymanie przez udzielającego Pożyczki Dozwolonej będącego wierzycielem podporządkowanym jakiejkolwiek kwoty z tytułu podporządkowanych wierzytelności będzie niedozwolone do końca trwania okresu podporządkowania, tj. do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji. Podporządkowanie będzie polegało m.in. na ustaleniu spłaty wszystkich pożyczek podporządkowanych (wartości nominalnej) udzielonych Emitentowi na dzień przypadający po Dniu Wykupu.
Emitent, wierzyciel podporządkowany oraz Administrator Zabezpieczenia mogą dokonać zmiany opisanej powyżej umowy podporządkowania poprzez przyjęcie, że zapłata jakiejkolwiek kwoty, o której mowa w poprzednim akapicie jest niedozwolona do dnia zaspokojenia wszystkich roszczeń z tytułu Obligacji oraz Pozostałych Obligacji. Każdy Obligatariusz obejmując lub nabywając Obligacje wyraża z góry bezwarunkowo zgodę bez potrzeby składania dodatkowych oświadczeń na dokonanie zmian opisanych umowy podporządkowania opisanej w niniejszym punkcie.
# 17. OBOWIĄZKI INFORMACYJNE
17.1. Stosownie do obowiązujących przepisów, Emitent będzie publikował Sprawozdania Finansowe na Stronie Internetowej Emitenta oraz w przyszłości zgodnie z obowiązującymi Emitenta postanowieniami Regulaminu ASO dotyczącymi przekazywania raportów okresowych w terminach tam określonych. W terminach właściwych dla publikacji Sprawozdań Finansowych dotyczących Emitenta, Emitent publikować będzie również właściwe Sprawozdania Finansowe dotyczące Grupy Emitenta. Emitent będzie publikował na Stronie Internetowej Emitenta również wszelkie inne informacje i dokumenty, które Emitent – jako emitent Obligacji – obowiązany jest przekazywać Obligatariuszom lub do publicznej wiadomości zgodnie z przepisami prawa powszechnie obowiązującego lub w przyszłości Regulacjami Catalyst – w terminach tam wskazanych.
17.2. Emitent będzie publikował na Stronie Internetowej Emitenta oświadczenie o spełnieniu lub niespełnieniu warunków wskazanych w pkt 13.3.3 Warunków Emisji za okres danego kwartału kalendarzowego („Oświadczenie Zgodności”) w terminie publikacji raportów okresowych.
17.3. Dokumenty, informacje i komunikaty publikowane na Stronie Internetowej Emitenta w wykonaniu przepisów Ustawy o obligacjach, Emitent będzie przekazywać w formie drukowanej Firmie Inwestycyjnej pełniącej funkcję Agenta Dokumentacyjnego – w terminie nie dłuższym niż 5 Dni Roboczych od dnia opublikowania ich na Stronie Internetowej Emitenta.
13.3.4. Emitent zobowiazuju sie do informowania (w sposob wskazany w pkt 18.1 Warunkow Emisji) Obligatariuszy, Administratora i Firmy Inwesticyjnej o jakimkolwiek przypadku wystapienia zdarzen opisanych w pkt 13.1 i 13.2 Warunkow Emisji niedzwocznie, aleNie poźnej niz w kolejnym Dniu Roboczym po uzyskaniu przyez Emitenta wiedzy o takim zdarzeniu. Emitent zobowiazuju sie do informowania (w sposob wskazany w pkt 18.1 Warunkow Emisji) Obligatariuszy, Administratora Zabepieczenia i Firmy Inwesticyjnej o jakimkolwiek przypadku wystapienia zdarzen opisanych w pkt 13.3.3 Warunkow Emisji, gdy zdarzenie takie trwać bedzie co najmiej 5 (piec) Dni Roboczych - nie poźnej niz w kolejnym Dniu Roboczym po uplywie takiego okresu 5 (piec) Dni Roboczych od dnia wystapienia zdarzenia.
Jakie dodatkowe warunki wymagają uwagi?
Rozbieżność w źródłach
Ujawnione rozbieżności: wykup 13/11 grudnia 2027 r., weksel 20/40 mln PLN, koszty 980/998 tys. PLN, cesja 45 dni/do przydziału, naprawa LTV 20/30 dni roboczych wobec 30 kalendarzowych, termin aktu Badimex 2024/2037. Nota 35 myli nagłówki, WEO 112 ma poprawną tabelę. Wskaźnik naruszenia 1,4 ma niejednoznaczną nazwę i dzień. Uszkodzone 13.3.1 i 13.3.6(d) bez ręcznej transkrypcji. Historyczne wyceny lub ustanowienia nie dowodzą dzisiejszej skuteczności i wartości. Brak gross-up. Zmiany wszystkich WEO uchwałą lub porozumieniami i zgodą emitenta; jednostronna zmiana administratora tylko z aktualizacją zabezpieczeń; oczywiste omyłki mogą zostać skorygowane.
Opisane kwoty lub terminy różnią się między źródłami. Nie uznajemy sprzecznych zapisów za jedną bezwarunkową regułę.
12.1. Okres do wykupu Obligaciwynosi 3 lata liczone od Dnia Przydziau Obligaci.
12.2. Dniem Wykupu jest dzien 13 grudnia 2027 r.
12.3. Wykup Obligaci moze nastapić w dniu ustalonym zgodnie z pkt 13 Warunków Emisi, w ktorym Obligacja staną są wymagalne przy Dniem Wykupu ("Dzień Wczesniejszego Wykupu"):
12.3.1. w przypadku wystapienia ktoregokolwiek ze zdarzen opisanych w pkt 13.1 - 13.2 Warunkow Emisi skutkujacych natychmiastowym wykupem Obligaci,
12.3.2. na zadanie Obligatariusza zgodnie z pkt 13.3 Warunkow Emisi,
12.3.3. na zadanie Emitenta zgodnie z pkt 13.4 Warunkow Emisi.
12.4. Wykup Obligacji (w Dniu Wykupu lub w Dniu Wcześniejszego Wykupu) nastąpi poprzez zapłatę przez Emitenta na rzecz Obligatariusza za każdą Obligację Kwoty Wykupu oraz Kwoty Odsetek.
15
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 98 z 232
f) Weksel własny in blanco Emitenta
W dniu 11 grudnia 2024 r. Emitent wystawił Weksel Własny in blanco z klauzulą „bez protestu” wraz
z Deklaracją Wekslową na rzecz Administratora Zabezpieczenia. Maksymalna kwota na jaką może zostać
wypełniony Weksel Własny łącznie nie może przekroczyć kwoty odpowiadającej 200% wartości
nominalnej Obligacji tj. kwoty 20.000.000,00 zł (słownie: dwadzieści a milionów 00/100). Deklaracja
Wekslowa została skorygowana w dniu 24 stycznia 2025 r. w zakresie określenia numeracji Uchwały
Emisyjnej.
Emitent, w dniu wystawienia Weksla Własnego, przed Notariuszem Piotrem Kańskim, złożył na rzecz
Administratora Zabezpieczenia oświadczenie o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 § 1 pkt 5)
kodeksu postępowania cywilnego do kwoty odpowiadającej 200% Obligacji na dzień zawarcia Deklaracji
Wekslowej tj. 20.000.000,00 zł (słownie: d wadzieścia milionów 00/100) co do obowiązku zapłaty przez
Emitenta Administratorowi Zabezpieczenia wszelkich kwot z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku
zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku
z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z Weksla Własnego, przy czym
Administrator Zabezpieczenia będzie uprawniony do wystąpienia z wnioskiem o nadanie klauzuli
wykonalności takiemu aktowi notarialnemu w terminie do dnia 31 grudni a 2037 r.
# § 2.
1. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że co do obowiązku zapłaty wszelkich kwot wynikających z odpowiedzialności osobistej Emitenta związanej z emisją Obligacji w szczególności z tytułu Weksla Własnego oraz obowiązku zwrotu wszelkich kosztów i wydatków poniesionych przez Administratora Zabezpieczenia w związku z dochodzeniem wykonania przez Emitenta zobowiązania pieniężnego z każdego z tych tytułów, a także wynagrodzenia Administratora Zabezpieczenia za te czynności, poddaje reprezentowaną przez siebie spółkę pod firmą ADATEX Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej egzekucji na rzecz Administratora Zabezpieczenia, tj. Pana Wojciecha Pfadt, syna Stanisława i Ireny, PESEL zamieszkałego , działającego w imieniu własnym lecz na rachunek Obligatariuszy Obligacji serii A Emitenta, wprost z niniejszego aktu z całego majątku spółki, w trybie art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego, do kwoty stanowiącej 200% maksymalnej wartości wyemitowanych Obligacji, tj. do kwoty 40.000.000,00 zł (czterdzieści milionów złotych) .--- 2. Robert Kijak działający w imieniu i na rzecz Spółki prowadzonej pod firmą: Adatex Spółka Akcyjna z siedzibą w Dąbrowie Górniczej oświadcza, że zdarzeniem, o którym mowa w art. 777 §1 pkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego (zdarzenie, od którego uzależnione jest każdorazowe wykonanie obowiązku), jest złożenie przez Administratora Zabezpieczenia wezwania do zapłaty całości lub części wierzytelności z tytułu Obligacji serii A wraz z
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 178 z 232
5.1. Środki z emisji Obligacji, zostaną wykorzystane przez Emitenta na:
5.1.1. spłatę zadłużenia w kwocie do 10 mln PLN na rzecz Banków Spółdzielczych oraz Banku Spółdzielczego w Skawinie zabezpieczonych hipoteką umową łączną ustanowioną jest na Nieruchomości 2;
5.1.2. pokrycie kosztów emisji Obligacji w kwocie do 980 tys. PLN;
5.1.3. pozostałe środki (w kwocie ok. 9 mln PLN) zostaną przeznaczone na finansowanie prowadzonych przez Emitenta projektów deweloperskich w Polsce, w szczególności nabycie gruntu pod inwestycje mieszkaniowe.
Emitent nie planuje zmiany celów emisji Obligacji. Ewentualna zmiana celów emisji Obligacji jest możliwa w trybie właściwym dla zmiany Warunków Emisji Obligacji.
# 15.8. Przelew wierzytelności z tytułu polisy ubezpieczeniowych Nieruchomości – zabezpieczenie przyszłe
Emitent zobowiązuje się doprowadzić by Właściciel Nieruchomości 2, a zarazem ubezpieczający zawarł z Administratorem Zabezpieczenia w terminie 45 dni od Dnia Przydziału Umowę Przelewu Wierzytelności z tytułu niżej wskazanych polis ubezpieczeniowych Nieruchomości 2, na mocy której pomiędzy Właścicielem Nieruchomości 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastąpi przelew wierzytelności przysługującej spółce Badimex sp. z o. o. wobec firmy ubezpieczeniowej z tytułu prawa odszkodowawczego każdej następnej umowy ubezpieczenia, stwierdzonej kolejną polisą będącej ich kontynuacją.
Określenie polis ubezpieczeniowych:
| Lokal | Adres | Numer polisy | Okres obowiązywania |
| --- | --- | --- | --- |
| lokal U1 | lokal niemieszkalny nr U1 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U2 | lokal niemieszkalny nr U2 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U3 | lokal niemieszkalny nr U3 w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Ergo Hestia: Polisa nr 436000360520 + Aneks nr 417000202670 | do 24.06.2025 |
| lokal U11 | lokal niemieszkalny nr U11 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U12 | lokal niemieszkalny nr U12 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U13 | lokal niemieszkalny nr U13 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U14 | lokal niemieszkalny nr U14 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U15 | lokal niemieszkalny nr U15 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U16 | lokal niemieszkalny nr U16 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U17 | lokal niemieszkalny nr U17 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U18 | lokal niemieszkalny nr U18 na 2 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U21 | lokal niemieszkalny nr U21 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U22 | lokal niemieszkalny nr U22 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U23 | lokal niemieszkalny nr U23 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U24 | lokal niemieszkalny nr U24 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
| lokal U25 | lokal niemieszkalny nr U25 na 3 kondygnacji w budynku przy ulicy Granicznej 34B, Dąbrowa Górnicza | Warta: Polisa nr 913600077839 + aneks nr A01 | do 14.07.2025 |
38
Nota informacyjna Adatex S.A., obligacje serii A
Strona 121 z 232
3. Emitent zobowiazuju sie doprowadzić by wlasciciel Nieruchomosci 2, Badimex Sp. z o.o. jako ubezpieczajcy zawarl z Administratorem Zabezpieczenia do Dnia Przydzialu Umowę Przelewu Wierzytelnosci z tytulu polis ubezpieczeniowych Nieruchomosci 2 wymienionych szczegółow o Warunkach Emisji Obligaci, na mocy ktorej pomiedzy wlascicielem Nieruchomosci 2, a Administratorem Zabezpieczenia nastapi przyelew wierzytelnosci przyslugujacej wlascicielowy Nieruchomosci 2 wobec firmy ubezpieczeniowej z tytulu prawa odszkodowawczego z tytulu wiazacych w chwili zawarcia Umowy umów ubezpieczenia oraz kaźdych nastepnych umów ubezpieczenia, stwierdzonych kolejnymi polisami;będymi kontynuacja ubezpieczenia.
4. Lukasz Badoń dzialajacy w imieniu i na rzechz Spolki prowadzonej pod firma: Badimex Spol z ograniczona odpowiedzialnosci z siedzibw Dabrowie Gorniczej oswiadcza, ze Administrat Hipoteki要去ystapić z wnioskiem o nadanie temu aktowski klauzuli wykonalnosci w zakres §5 ust. 1, jegnokrotnie lub wielokrotnie (tj. zawsze, gdy wystapi opisane powyzej zdarzenie), do wyczerpania maksymalnej kwoty wskazanej w ust. 1 powyzej, jegnakze nie poźniaj niz dnia 31 grudnia 2037 roku.
# 19. ZMIANA TREŚCI WARUNKÓW EMISJI
19.1. Do Dnia Emisji Emitent jest uprawniony do jednostronnej zmiany treści Warunków Emisji poprzez udostępnienie Inwestorom aneksu do Warunków Emisji. Inwestorom, którzy złożyli Zapis przysługiwać będzie prawo do uchylenia się od skutków złożonego oświadczenia woli w terminie 2 Dni Roboczych od dnia udostępnienia Inwestorom aneksu do Warunków Emisji. Powyższe uprawnienie nie będzie przysługiwać Inwestorom w przypadku, gdy zmiana Warunków Emisji związana będzie jedynie ze zmianą harmonogramu Oferty Obligacji.
19.2. Po Dniu Emisji Emitent jest uprawniony do jednostronnej zmiany treści Warunków Emisji wyłącznie w zakresie zmiany podmiotu pełniącego funkcję Administratora Hipoteki, Administratora Zastawu, Administratora Zabezpieczenia lub prowadzącego Ewidencję z tym zastrzeżeniem, iż zmiana w zakresie Administratora jest skuteczna z chwilą dokonania stosownej aktualizacji wszystkich ustanowionych zabezpieczeń na moment powołania nowego Administratora w tym przedmiocie, w tym w szczególności: (i) przeniesienia z dotychczasowego Administratora Hipoteki na nowo powołanego Administratora Hipoteki uprawnień z tytułu ustanowienia Hipoteki, (ii) przeniesienia z dotychczasowego Administratora Zabezpieczenia na nowo powołanego Administratora Zabezpieczenia uprawnień z tytułu ustanowienia Zastawu, (iii) złożenia na rzecz nowo powołanego Administratora przez Emitenta Oświadczenia o Poddaniu się Egzekucji przez Emitenta, (iv) złożenia na rzecz nowo powołanego Administratora Zastawu Oświadczenia o Poddaniu się Egzekucji przez Zastawcę na warunkach wskazanych w niniejszych Warunkach Emisji.
19.3. Sprostowanie niedokładności, błędów pisarskich albo rachunkowych lub innych oczywistych omyłek nie stanowi zmiany Warunków Emisji. Tym samym Emitent jest uprawniony do korekty treści Warunków Emisji w zakresie, o którym mowa w niniejszym punkcie, bez zgody Obligatariuszy.
19.4. Każda inna zmiana Warunków Emisji po Dniu Emisji wymaga zawarcia jednobrzmiących porozumień zawartych przez Emitenta z każdym z Obligatariuszy lub uchwały Zgromadzenia Obligatariuszy oraz zgody Emitenta.
11.6. Wszelkie platnosci z tytuł Obligaci beda dokonywane z uwzgliednieniem odpowiednich potrącen lub povran z tytuł podatków, oplat lub innych należnosci publicznoprawnych, jestli obłowiazek dokonania przy Emitenta (lub inny podmiot) takiego potrącenia lub povrania wynika z przypeśów prawa obłowiazujuść w Dniu Platnosci. Emitent nie bedzie dokonywał na rzechz Obligatariuszy zwrotu kwot wyrównujacych povrane podatki ani zadnych dodatkowych platnosci, jejeli z jakolwiek platnoscia z tytuł Obligaci zwiazany bedzie obłowiazek povrania i zaplaty jakiegokolwiek podatku, oplaty lub innych należnosci publicznoprawnych.